Până la data limită de Brexit din 31 octombrie, nu au existat nicio înțelegere între Westminster și Bruxelles, stocurile europene au depășit în cea mai mare parte apa în ultima lună și, de-a lungul acestui an, investitorii consideră rezultatul mai multor scenarii Brexit. Între timp, pe măsură ce se așteaptă data de separare UE-Marea Britanie, Banca Centrală Europeană (BCE) a preîntâmpinat o încălcare acrimoniosă prin lansarea unui pachet substanțial de relaxare cantitativă și reducerea ratei principale a depozitului la un nou record scăzut de -0, 5% la ultima sa întâlnire de politici.
Comercianții care urmează stocurile din regiune ar trebui să fie atent cu privire la un obstacol cheie în negocierile Brexit - fundația irlandeză. Cea mai recentă propunere a guvernului britanic cu privire la această problemă ar fi ca Irlanda de Nord, care face parte din Regatul Unit, să rămână pe piața unică europeană a mărfurilor, dar să părăsească uniunea vamală.
"Ceea ce le spunem prietenilor noștri este (că) aceasta este o ofertă foarte generoasă, corectă și rezonabilă pe care am făcut-o. Ceea ce am dori să auzim de la tine acum este care sunt gândurile tale", a spus premierul britanic Boris Johnson a spus luni, pentru Reuters. Până în prezent, Bruxelles nu a întâmpinat ideea cu entuziasm, rămânând sceptic cu privire la modul în care propunerea ar funcționa în practică.
Pe fondul discuțiilor în curs, cele trei fonduri tranzacționate la schimburi europene (ETF-uri) prezentate mai jos se află aproape de un suport tehnic crucial și ar putea vedea un miting de ajutor pentru orice indiciu al unei descoperiri Brexit de ultimă oră. Să revizuim fiecare fond în detaliu și să analizăm graficele pentru a oferi posibile oportunități de tranzacționare.
iShares MSCI Eurozone ETF (EZU)
Înființat în anul 2000, iShares MSCI Eurozone ETF (EZU) încearcă să obțină rentabilități similare la Index MSCI EMU - un reper care cuprinde stocuri de capitalizare mare și mijlocie din țările dezvoltate ale pieței care utilizează euro ca monedă oficială. Franța și Germania primesc cele mai mari alocări de țări la 35, 18% și, respectiv, 26, 51%. Fondul de 5, 41 miliarde de dolari oferă o alternativă rentabilă pentru a câștiga expunerea la companii europene proeminente, cum ar fi gigantul energetic multinațional TOTAL SA (TOT), producătorul de software de afaceri SAP SE (SAP) și conglomeratul de produse de lux LVMH Moet Hennessy - Louis Vuitton, Societe Europeenne (LVMUY). O scădere medie redusă de 0, 03% și cifra de afaceri de peste 4 milioane de acțiuni pe zi fac ca ETF-ul să fie potrivit tuturor stilurilor de tranzacționare. Începând cu 8 octombrie 2019, EZU oferă un randament atractiv de dividende de 3, 12% și a returnat 10, 88% an până în prezent (YTD).
Prețul acțiunii fondului a urcat cu 21% între sfârșitul lunii decembrie 2018 și începutul lunii mai, dar a rămas în cea mai mare măsură intervalul de atunci. În ultimele câteva sesiuni de tranzacționare, ETF a găsit sprijin aproape de media în mișcare simplă de 200 de zile (SMA) și o linie de tendință care se extinde până la cea menționată anterior în decembrie. Cei care cumpără la aceste niveluri ar trebui să anticipeze o mutare de până la 40, 12 dolari, unde prețul poate întâmpina o rezistență aeriană de la nivelul maxim YTD din 2019. Limitați riscul de dezavantaj prin reducerea pierderilor dacă fondul se închide sub 37, 50 USD, deoarece acest lucru invalidează configurarea comerțului.
First Trust Switzerland AlphaDEX Fund (FSZ)
Fondul First Trust Switzerland AlphaDEX (FSZ) are misiunea de a furniza rezultate similare ale investițiilor indexului AlphaDAX Elveția NASDAQ. Acesta deține un coș de 40 de stocuri selectate folosind un model cantitativ bazat pe o varietate de factori de creștere și valoare, care urmărește să depășească piața mai largă. FET se înclină spre sectoarele industriale și financiare, cu alocări respective de 29, 79% și 26, 22%. Printre participațiile cheie ale fondului se numără firma de logistică Panalpina Welttransport (Holding) AG (PLWTF), banca privată independentă Compagnie Financiere Richemont SA (CFRUY) și furnizorul de asigurări de viață Swiss Life Holding AG (SZLMY). Luați în considerare utilizarea comenzilor limită pentru a combate diseminarea mai largă a 0, 31% a ETF și reducerea volumelor de tranzacționare. FSZ are active sub administrare (AUM) de 131, 49 milioane USD, percepe o taxă de administrare de 0, 80% și este în creștere cu 10, 31% până în 2019. Investitorii primesc, de asemenea, un randament de dividende de 2, 23%.
Întrucât SMA de 50 de zile a trecut peste SMA de 200 de zile la sfârșitul lunii aprilie pentru a genera un semnal de cumpărare „cruce de aur”, acțiunile FSZ au urmărit lateral, în timp ce investitorii au în vedere modul în care Brexit va afecta țara non-UE. O recurgere recentă la o linie ascendentă de nouă luni și SMA de 200 de zile oferă un punct de intrare adecvat pentru comercianții swing care să deschidă o poziție lungă. Odată aflat într-o tranzacție, uitați-vă să înregistrați profituri pe un test de 52 de săptămâni de maxim 51, 42 USD. Păstrați opriri ușor sub 2 octombrie, la 47, 15 USD, pentru a vă feri de un posibil cap și umeri.
Global X MSCI Grecia ETF (GREK)
Cu active nete de 335, 96 milioane USD, Global X MSCI Grecia ETF (GREK) are un obiectiv de a oferi rentabilități similare indicelui MSCI All Greece Select 25/50. Fondul încearcă să-și îndeplinească misiunea investind în titlurile indexului de bază și încasările aferente depozitarilor americani („ADR”) și încasările globale ale depozitarilor („GDRs”). Deși topul ETF cântărește sectorul financiar (30, 36%), principala companie de telecomunicații din Grecia, Hellenic Telecommunications Organization SA (HLTOY), comandă cea mai mare alocare individuală de acțiuni la 13, 17%. Lichiditatea volumului zilnic în dolari de aproape 5 milioane de dolari, împreună cu o diferență de 0, 12%, mențin costurile de tranzacționare competitive. De asemenea, costurile de deținere pe termen lung rămân rezonabile, fondul percepând o taxă de administrare de 0, 59%. GREK obține un procent de 2, 23% și a câștigat aproape 30% pe an, devenind astfel cea mai performantă ETF din țara Europei până în 2019, începând cu 8 octombrie 2019.
Acțiunile GREK au înregistrat o tendință mai mare în ultimele nouă luni, în afară de retracțiile abrupte din mai și august, deoarece investitorii devin din ce în ce mai siguri că noul premier de centru-dreapta al Greciei, Kyriakos Mitsotakis, poate favoriza creșterea economică. Mai recent, prețul a scăzut sub o perioadă de consolidare de o lună, dar găsește un sprijin semnificativ dintr-o linie de tendință crucială, care datează până la sfârșitul anului 2018. Comercianții care joacă intrarea în retragere ar trebui să urmărească să iasă cu un profit undeva între 9, 75 și 10 USD, unde prețul poate avea rezistență la maximele de vară ale fondului. Gestionați riscul plasând o comandă de stop-loss sub linia ascendentă și ridicându-l la punctul de reacție dacă prețul se închide peste valoarea maximă din septembrie, la 9, 54 dolari.
StockCharts.com
