După ani de fuziuni și achiziții (M&A) la sfârșitul anilor 1990 și începutul anilor 2000, doar șase producători de pesticide au reprezentat peste 76% din vânzările globale până în 2011. După o activitate de fuziune și mai recentă, jucătorii dominanți din spațiul global de pesticide s-au restrâns, până la cele patru mega-companii de mai jos.
Cheie de luat cu cheie
- Până în 2001, doar șase producători de pesticide comandau mai mult de 76% din vânzările globale de pesticide.Datorită continuării acordurilor de fuziune, acum doar patru companii domină în prezent sectorul pesticidelor: Syngenta, Bayer AG, DowDupont și BASF.
Syngenta
Cu sediul în Basel, Elveția, Syngenta AG (NYSE: SYT), cu o capitalizare de piață de 40, 9 miliarde de dolari începând cu mai 2017, a fost formată prin fuziunea Novartis Agribusiness și Zeneca Agrochimie în 2000. Compania dezvoltă erbicide comerciale, fungicide și insecticide pentru o varietate de culturi, inclusiv porumb, cereale, fructe și legume. Ca unul dintre cei mai mari producători mondiali de pesticide, în 2017 a comandat vânzări de 12, 65 miliarde de dolari.
Doi ani înainte, Syngenta a respins o ofertă de achiziție de la Monsanto Company (NYSE: MON), evaluată la 47 de miliarde de dolari, susținând că oferta este prea mică, deoarece estimările interne ale valorii companiei erau mai apropiate de 62 de miliarde de dolari. Cu toate acestea, în februarie 2016, Syngenta a acceptat să fie achiziționată în numerar pentru 43 de miliarde de dolari de către ChemChina.
Bayer AG
Cu sediul în Leverkusen, Germania, Bayer AG (OTC: BAYRY) dezvoltă și vinde produse medicale și agricole pe piețe din întreaga lume. Capacitatea de piață a companiei la 26 octombrie 2018 a fost de 70, 34 miliarde USD. Divizia CropScience produce semințe și pesticide modificate genetic pentru uz comercial și consumator, cu vânzări de pesticide de 9, 57 miliarde EUR în 2017.
Pe 19 mai 2016, Bayer a executat o ofertă de achiziție de 62 de miliarde de dolari către Monsanto, pe baza interesului său pentru activitatea de semințe de Monsanto. Monsanto a respins oferta mai puțin de o săptămână mai târziu, afirmând că termenii sunt incompleti și inadecși financiar. În iunie 2018, Bayer a absorbit definitiv Monsanto și a retras numele.
DowDupont
Midow, Michigan The Dow Chemical Company (TDCC) și Wilmington, compania Delaware, DuPont de Nemours and Company, au convenit o fuziune în decembrie 2015. Cu o valoare combinată de aproximativ 120 miliarde de dolari, acționarii au aprobat fuziunea în iulie 2016.
În 2017, veniturile cumulate din pesticide ale companiei, redenumite DowDupont, au depășit 14, 34 miliarde de dolari. După finalizarea fuziunii, entitatea, acum cu sediul în Michigan, a anunțat că intenționează să-și siloze afacerea în următoarele trei domenii:
- Un grup agricol care se va numi DowA afacere de științe speciale, care va fi numit companie de științe materiale DupontA, care va fi numit Corteva Agriscience
Cu mii de produse aflate în prezent în faza de testare, grupul nu prezintă semne de stagnare, după această fuziune extrem de mediatizată.
Activitatea de M&A în spațiul pesticidelor nu se limitează la cei mai mari jucători la nivel mondial. Exemplu: Rentokil Steritech, o filială americană a Rentokil Initial plc cu sediul în Londra, a achiziționat recent Locust Grove, Active Pest Control, cu sediul în Georgia, o operațiune de 21 de milioane de dolari.
BASF
Cu sediul în Ludwigshafen am Rhein, Germania, BASF SE (BASFY), cu o capacitate de piață de 60, 98 miliarde de dolari, oferă pesticide prin divizia sa de soluții agricole, unul dintre cele cinci segmente chimice separate ale companiei. Produsele sale de pesticide sunt destinate în primul rând utilizatorilor comerciali, cu vânzări în 2017 de 16, 33 miliarde EUR.
Timp de câțiva ani, BASF a fost unică în topul companiilor de pesticide de top, ca singura firmă care nu s-a implicat activ în activități de M&A - fie ca dobânditor, fie ca țintă. Acest lucru s-a schimbat în aprilie 2018, când BASF a achiziționat de la Bayer o parte majoră a activității sale de semințe, pentru un uimitor 7, 6 miliarde de euro. Din octombrie 2018, BASF este cel mai mare producător de produse chimice din lume.
