Charles Schwab Corporation (SCHW) a inversat industria de brokeraj cu reduceri în octombrie 2019, reducând comisioanele pentru tranzacțiile de acțiuni și opțiuni la zero. Această mișcare, destinată să provoace Robinhood și alți inovatori de internet în creștere rapidă, a fost asociată rapid de alți concurenți, punând capăt unui declin din industrie, care a scăzut acțiunile TD Ameritrade Holding Corporation (AMTD) și E * TRADE Financial Corporation (ETFC) la mai mulți ani valori scăzute.
Schwab a urmărit știrile blockbuster din noiembrie că va achiziționa Ameritrade într-o tranzacție cu 26 de miliarde de dolari, care se va închide în a doua jumătate a anului 2020. Punctul unu-doi a avut un efect extrem de pozitiv asupra acțiunilor Schwab, încheind un șase -diminuarea lunii care a scăzut cea mai mare brokeraj cu reduceri din America la cel mai mic nivel din 2016. Mai important, acum este poziționată perfect pentru randamente impresionante din 2020.
Industria de brokeraj s-a confruntat cu volumele de tranzacționare mai mici în ultimii ani, determinate de investitorii tranziționând stocurile individuale și în scheme de management pasiv care cumpără și vând descoperiri din sectorul popular. Creșterea rapidă a informațiilor artificiale a influențat, algoritmii subcotând conturile administrate tradiționale, cumpărând și vândând fonduri în parametrii alocărilor și obiectivelor preselectate.
„Portofoliile inteligente” automatizate ale Schwab cuprind acum o mare parte din capitalul investitorilor, în timp ce viitoarea achiziție va permite companiei să extindă și mai mult operațiunile, folosind dimensiunea sa enormă pentru a reduce costurile de tranzacție cu terți. Această mișcare este probabil să semnaleze dispariția mai multor rivali start-up și tradiționali în anii următori, instituind puterea financiară ca Google al brokerilor cu reducere
Diagrama SCHW pe termen lung (1990 - 2019)
TradingView.com
Stocul a crescut brusc în anii’90, înregistrând șapte divizii de acțiuni la nivelul maxim din aprilie 1999, la 51, 69 USD. Aceasta a marcat cel mai mare maxim în următorii 19 ani, înaintea unei scăderi a pieței de urs care a renunțat la mai mult de 85% din valoarea lui Schwab în martie 2003. Asta a marcat o oportunitate de cumpărare istorică, înaintea unui avans sănătos la jumătatea deceniului, care s-a oprit la 50 de ani. % nivelul de retracement de vânzare în vara anului 2008. Acesta a înregistrat un nivel mai mare în adolescența scăzută în timpul prăbușirii economice, dar a scăzut acest nivel în 2011, scăzând la un nivel minim de șase ani, la 10, 56 USD.
Cumpărătorii angajați au ridicat stocul prin rezistența din 2008, în 2014, dar mitingul a înregistrat puțin avansuri, depășindu-se la mijlocul anilor 30 $ chiar înainte de mini crash-ul flash din august 2015. Acesta a înregistrat o scădere de doi ani în februarie 2016 și s-a ridicat din nou, ridicându-se la noi maxime într-o creștere puternică, care a finalizat o călătorie dus-întors până în maximul din 1999 în decembrie 2017. O tentativă de declanșare din 2018 a eșuat după ce a postat un nivel maxim. la 60, 22 dolari, pentru a stabili o corecție intermediară care a continuat în anunțul comisiei din octombrie 2019.
Diagrama SCHW pe termen scurt (2017 - 2019)
TradingView.com
Oscilatorul lunar de stochastics a scăzut la cea mai profundă lectură de vânzări din 2011 din 2018 și a trecut deasupra, instituind un ciclu de cumpărare pe termen lung, care abia acum ajunge în zona supra-cumpărată. Această plasare prevede că sunt posibile câștiguri suplimentare în următoarele trei luni, probabil ridicarea stocului deasupra nivelului superior din 1999 (linia roșie). Mai important, este acum digerarea ultimelor rămășițe de rezistență de mai multe decenii, crescând șansele unei defalcări istorice în 2020.
Indicatorul de distribuție de acumulare a volumului de echilibru (OBV) a izbucnit la un nou nivel maxim după catalizatorul din octombrie, în timp ce prețul a scăzut până la nivelul de retracement.618 Fibonacci din 2018 în declin în 2019. Acest lucru marchează o zonă comună de inversare, astfel că este posibilă o încetinire și o umplere a golurilor, media medie exponențială (EMA) de 50 de zile ridicându-se acum la acel nivel de suport. Luate împreună, o revenire la mijlocul anilor 40 de dolari ar putea oferi o oportunitate excelentă de cumpărare, înaintea câștigurilor rapide din noul deceniu.
Linia de jos
Charles Schwab ar putea domina industria de brokeraj cu reduceri în 2020 și nu numai, făcând stocul să fie o alegere de top pentru investitorii care doresc randamente superioare.
