Expansiunea economică în acest an va crește în ritmul cel mai lent de la criza financiară mondială, cu riscul ca încetinirea să se transforme în contracție în 2020, potrivit Conferinței Națiunilor Unite pentru Comerț și Dezvoltare (UNCTAD). Mulți ofițeri financiari șefi (CFO) la companiile S&P 500 au un punct de vedere similar. Dintre finanțatorii financiari, 53% se așteaptă ca Statele Unite să intre într-o recesiune înainte de alegerile prezidențiale din 2020, a dezvăluit un sondaj de perspectivă asupra afacerilor globale din Duke University / CFO, realizat în septembrie, pentru Business Insider.
Dacă condițiile economice se deteriorează, investitorii își pot recăpăta pofta pentru stocurile de alimente rapide, deoarece caută adăpost în întreprinderile de încredere care plătesc dividende bune. Mai mult, în timp ce vânzările din magazinele aceleași restaurante au contractat cu 0, 4% în trimestrul al treilea, acestea au înregistrat o scădere cu 0, 1% mai mare în septembrie, ceea ce sugerează că consumatorii exigenți pot căuta opțiuni alimentare mai ieftine.
Dintr-o perspectivă grafică, trei stocuri de mâncare rapidă - McDonald's Corporation (MCD), Darden Restaurants, Inc. (DRI) și Restaurant Brands International Inc. (QSR) - toate tranzacțiile sunt aproape de asistență tehnică și par gata să beneficieze de câștiguri în lunile care urmează. Mai jos facem o inspecție mai atentă a fiecărei probleme și explorăm posibile tactici de tranzacționare.
McDonald's Corporation (MCD)
McDonald's, probabil cea mai recunoscută marcă de fast-food din lume, oferă un meniu uniform la prețuri cu variații regionale minore în 38.000 de locații din 120 de țări. Producătorul iconicului Big Mac a raportat un al treilea trimestru (T3) un profit de 2, 11 dolari pe acțiune pe venituri de 5, 3 miliarde de dolari. În ciuda ambelor cifre care se încadrează ușor în raport cu estimările Street, compania a spus că vânzările sale globale din același magazin au crescut cu 5, 9% în perioada respectivă - al 17-lea trimestru consecutiv al vânzărilor comparabile pozitive. Gigantul fast-food-ului continuă să se poziționeze pentru viitor, derulând chioșcuri de auto-comandă, pick-up curbside prin comanda mobilă și teste de produse alternative pentru carne. Stocul McDonald’s are o capitalizare de piață de 147, 80 miliarde de dolari, emite un randament de dividende de 2, 55% și este în creștere cu 11, 56% până în prezent (YTD) la 28 octombrie 2019.
Prețul acțiunilor companiei a înregistrat o creștere semnificativă mai mare între februarie și iulie, înainte de a depăși luna august. Prețul a scăzut sub media mobilă simplă de 50 de zile (SMA) în septembrie, cu scăderi accelerate după raportul de câștiguri trimestrial al McDonald. Retracement-ul găsește acum o zonă de sprijin din două linii de tendință orizontale și SMA de 200 de zile. Cu toate acestea, comercianții ar trebui să ia în considerare așteptarea unui model de inversare a sfeșnicului, cum ar fi un ciocan, înainte de a intra într-un comerț. Cei care ocupă o poziție lungă ar trebui să limiteze dezavantajul folosind o comandă de stop-loss de 5 dolari și vizând o mișcare inițială către rezistența aerului la 210 $.
Darden Restaurants, Inc. (DRI)
Proprietar al mărcilor de restaurante populare LongHorn Steakhouse și Olive Garden, Darden Restaurants operează restaurante cu servicii complete în Statele Unite și Canada. Compania cu sediul în Orlando continuă, de asemenea, să-și extindă restaurantele de specialitate mai mici, cu o creștere rapidă, care includ Yard House, The Capital Grille și Bahama Breeze. Compania de 13, 78 miliarde de dolari a furnizat venituri ajustate din primul trimestru fiscal 2020 de 1, 38 dolari pe acțiune, înclinând prognoza analiștilor cu doi cenți și înregistrând o îmbunătățire de 3% în fiecare an (YOY). Vânzările din magazinele aceleași din restaurantele companiei au înregistrat un câștig modest de 0, 9%, LongHorn conducând această valoare - înregistrând o creștere de 2, 6% față de trimestrul trecut. Începând cu 28 octombrie 2019, acțiunile Darden plătesc un randament de dividende de 3, 19% și tranzacționează anul acesta aproape 16% mai mare.
De la formarea unui dublu model de top între iulie și septembrie, acțiunile Darden au scăzut sub SMA de 200 de zile atent privit, dar s-au ridicat la 110 $, unde prețul primește sprijin vital de la o linie orizontală care se extinde în ultimele 12 luni. Săptămâna trecută, linia medie de divergență a convergenței mobile (MACD) a trecut deasupra liniei de semnal pentru a confirma o creștere recentă a prețului bursei. Comercianții care intră aici ar trebui să se gândească la o oprire sub valoarea minimă din această lună, la 108, 57 USD și să plaseze o comandă de profit pe lângă vârfurile gemene ale modelului dublu de sus, între 125 și 127, 50 USD.
Restaurant Brands International Inc. (QSR)
Cu un plafon de piață de 17, 49 miliarde de dolari și oferind investitorilor un randament de dividende de aproape 3%, Restaurant Brands International deține, operează și francizează restaurante cu servicii rapide sub numele de mărci Tim Hortons, Burger King și Popeyes. Restaurantele sale sunt cunoscute pentru cafeaua lor, gogoși, bageluri, hamburgeri și cartofi prăjiți. Wall Street se așteaptă ca operatorul de restaurante în vârstă de 65 de ani să genereze câștiguri de 72 de cenți pe acțiune în trimestrul septembrie, ceea ce indică o creștere impresionantă de YOY de 14, 3%. Între timp, analiștii prognozează că linia de top a companiei va crește cu 6, 3% față de trimestrul trecut. Cea mai importantă franciză a stocului de fast-food, Burger King, a format recent un parteneriat cu Uber Eats - parte a firmei Uber Technologies, Inc. (UBER) - pentru a-și extinde opțiunile de livrare, făcând ca sandwich-ul Whopper să fie disponibil în mod convenabil prin intermediul clicului din o aplicatie. În ceea ce privește performanța, Restaurant Brands a depășit media YTD din industria restaurantelor la 28 octombrie 2019, revenind cu 33, 75% față de 12, 40%.
Ca și graficul Darden, Restaurant Brands a falsificat și un dublu top în lunile sfârșitei de vară / începutul toamnei. După o retragere de 15% de la maximul său de 52 de săptămâni, prețul acțiunilor companiei găsește în prezent un sprijin crucial din partea mai multor puncte de reacție anterioare și a SMA de 200 de zile la 67, 50 USD. Cei care decid să ia o mușcă din stoc la aceste niveluri ar trebui să caute o retestare a rezistenței aeriene majore la 77, 50 USD. Mențineți controlul riscului prin reducerea pierderilor dacă prețul nu reușește să se mențină peste 23 octombrie, la 66, 82 USD.
StockCharts.com
