Ce este un instrument ipotecar alternativ (AMI)
Un instrument ipotecar alternativ (AMI) este orice credit ipotecar rezidențial care nu este o rată fixă, care amortizează complet ipoteca în rata dobânzii, plățile lunare sau periodice sau condițiile de rambursare. De obicei, un instrument de ipotecă alternativ (AMI) este un împrumut cu proprietatea reală ca garanție.
BREAKING DOWN Instrument de ipotecă alternativă (AMI)
Instrumentul de ipotecă alternativ (AMI) include acele împrumuturi cu dobândă variabilă și împrumuturi numai pentru dobândă. Majoritatea AMI sunt împrumuturi ipotecare rezidențiale. Aceste credite ipotecare neconvenționale facilitează adesea achiziționarea de bunuri imobiliare prin reducerea sumelor lunare de plată și creșterea prețului pe care îl pot finanța debitorii. Aceștia pot oferi locuințe mai accesibile pentru cumpărătorii de locuințe de clasă mijlocie. Cu toate acestea, beneficiul pe care îl oferă poate compensa costurile crescânde ale ipotecii dacă veniturile împrumutatului nu cresc în același ritm cu plățile ipotecare.
Aceste împrumuturi cu dobândă fixă au o dobândă variabilă, care fluctua în timp. Rata are la bază o rată sau un indice de referință de bază care se modifică periodic. Pe măsură ce valoarea de referință se mișcă în sus sau în jos, plățile programate ale împrumutului se mută și ele. AMI nu au amortizarea capitalului. Odată cu amortizarea, calculul capitalului total și al dobânzii se împarte în plăți egale pe toată durata de viață a împrumutului.
Un alt tip de AMI este o ipotecă cu dobândă doar. Aceste împrumuturi reduc plata lunară necesară pentru un împrumutat prin excluderea părții principale dintr-o plată. Pentru cumpărătorii de locuințe pentru prima dată, o ipotecă doar cu dobândă le permite să amâne plățile mari în anii viitori, atunci când se așteaptă ca veniturile lor să fie mai mari.
Alte tipuri de credite ipotecare alternative includ ARM-uri hibride, credite ipotecare cu rată variabilă și ipoteci cu rată reglabilă opțională (ARM), pentru a numi doar câteva.
Istoric alternativ de instrumente ipotecare
Împrumuturile cu instrumente ipotecare alternative (AMI) au devenit pentru prima dată la începutul anilor 1980, când ratele dobânzilor mari au făcut ca achizițiile de locuințe să fie la îndemâna multor proprietari de locuințe. Băncile și instituțiile de economii au introdus o varietate de credite ipotecare alternative menite să reducă plata creditului ipotecar al cumpărătorului de locuințe. Aceste alternative l-au ajutat și pe cumpărător să finanțeze o casă mai mare, mai scumpă.
Pe măsură ce ratele dobânzilor au scăzut între 2001 și 2005, vânzările de locuințe și valorile caselor au crescut la niveluri record. Instituțiile financiare au răspuns cu mai multe împrumuturi ipotecare și mai alternative, cum ar fi împrumuturi cu opțiuni de plăți lunare ca în grupul de opțiuni, împrumuturi cu avans redus cu finanțare de până la 100 la sută, împrumuturi cu programe de amortizare de 40 de ani, precum și variabile rata ipotecilor, ipotecile cu plată absolvită și ipotecile cu renta inversă. Unele ipoteci alternative au luat naștere pentru situații specifice de împrumutat. Cu toate acestea, sunt costisitoare pentru a origina și pentru a vedea o utilizare redusă.
