Cele mai atente planuri și pregătirea pentru pensionare se pot destrăma din cauza oricăror numeroase riscuri post-pensionare: o moarte neașteptată, o boală îndelungată, o prăbușire a pieței bursiere sau un plan de pensii care falimentează. În plus, nu este neobișnuit ca oamenii să trăiască mai mult de 30 de ani la pensionare, din cauza stimulentelor crescute pentru a renunța la speranța de viață devreme și în creștere, ceea ce în sine prezintă un risc major ca pensionarii să-și depășească economiile.
Cu cât timpul petrecut la pensie este mai greu, cu atât devine mai sigur cu privire la adecvarea bunurilor tale. În planificarea pensionării - sau a trăirii acesteia - trebuie să înțelegeți riscurile care există și cum ar putea să vă submineze securitatea financiară.
Cheie de luat cu cheie
- Riscurile personale și familiale implică probleme de angajare, longevitate, schimbarea stării civile și nevoile altor membri ai familiei. Riscurile pentru sănătate și locuințe includ facturi medicale neprevăzute, necesitatea de a trece la diferite locuințe și lipsa de îngrijitori și facilități de îngrijire disponibile. riscurile includ creșterea inflației, rata dobânzii fluctuante, pierderile de pe piața bursieră și planurile de pensionare slab performante. Riscurile politicii publice includ posibilitatea unor taxe mai mari și beneficii reduse de la Medicare și Securitate Socială.
Tipuri de riscuri post-pensionare
Societatea de Actuari (SOA) din Statele Unite a identificat o serie de riscuri post-pensionare care pot afecta venitul. Sunt grupate în patru categorii. Persoanele care se pregătesc pentru pensionare - sau deja în pensionare - ar trebui să le ia în considerare cu atenție.
- Personal și familie: schimbări în viața ta sau în viața persoanei dragi Asistență medicală și locuință: Necesitatea îngrijitorilor profesioniști sau mutarea la o unitate din cauza stării de sănătate eșuată. care ar putea afecta pensionarii
„Există multe cereri neașteptate de fonduri ale pensionarului. Din acest motiv, fiecare are nevoie de un fond realist de urgență. Dacă un pensionar trebuie să ia sume mari de bani amânate din impozit devreme la pensionare, acesta poate duce astăzi la cheltuirea de dolari viitori. Nu numai că scade cantitatea de bani de viață disponibilă; banii au dispărut, împreună cu potențialul de a obține un profit (efect de compunere) care a fost de a ajuta pensionarul în viitor. Cheltuirea de dolari astăzi elimină creșterea viitoare a acestor bani, care ar fi fost esențiali pentru menținerea unui anumit stil de viață sau pentru a nu-ți scoate banii ”, spune Peter J. Creedon, CFP®, ChFC, CLU, director executiv, Crystal Brook Advisors, New York, NY
Riscuri personale și familiale
Risc de muncă
Mulți pensionari intenționează să își suplimenteze veniturile muncind fie cu fracțiune de normă, fie cu normă întreagă în timpul pensionării. De fapt, unele organizații preferă să angajeze lucrători mai în vârstă datorită stabilității și experienței lor de viață. Cu toate acestea, succesul pe piața muncii poate depinde și de abilități tehnice pe care pensionarii nu le pot câștiga sau întreține cu ușurință. Perspectivele de angajare în rândul pensionarilor vor varia foarte mult din cauza cererilor pentru competențe diferite și se pot schimba în funcție de condițiile de sănătate, de familie sau economice.
Alegerea punctului în care doriți să vă pensionați este integrantă planificării pensiei. Retragerea mai târziu este o alternativă la creșterea economiilor, dar nu există siguranța că un loc de muncă adecvat va rămâne disponibil. Munca cu jumătate de normă este o alternativă la angajarea cu normă întreagă, iar locurile de muncă cu timp parțial pot fi mai ușor de obținut.
„Nu aveți un loc de muncă în niciun moment vă poate reduce venitul de pensionare din securitatea socială, precum și dacă aveți o pensie de la angajator. De asemenea, este posibil să dureze mai mult să vă încasați pensia dacă există o prevedere privind anii de serviciu ”, spune Allan Katz, CFP®, președinte, Comprehensive Wealth Management Group, LLC, Staten Island, NY
Risc de longevitate
Fuga de bani înainte de a muri este una dintre principalele preocupări ale majorității pensionarilor. Riscul de longevitate este o problemă și mai mare astăzi, deoarece speranța de viață a crescut. Speranța de viață la pensionare este doar o vârstă medie, cu aproximativ jumătate dintre pensionari care trăiesc mai mult și câțiva ani care trăiesc peste 100 de ani. Planificarea numai a veniturilor suficiente pentru a trăi presupusa speranță de viață va fi adecvată pentru aproximativ jumătate dintre pensionari. Cu toate acestea, dezavantajul de a trăi mai mult este expunerea crescută la alte riscuri enumerate mai jos.
Cei care își gestionează propriile fonduri de pensionare de-a lungul unei vieți trebuie să efectueze un act dificil de echilibrare. Să fii prudent și să cheltuiești prea puțin ar putea restricționa inutil stilul tău de viață - mai ales la pensionarea timpurie când ești cel mai sănătos și cel mai mobil, dar cheltuirea prea mare crește pericolul de a rămâne fără bani.
O pensie sau o rentă poate atenua o parte din risc, deoarece oferă un flux de venituri pe viață. Cu toate acestea, există unele dezavantaje, inclusiv pierderea controlului asupra activelor, pierderea capacității de a lăsa bani moștenitorilor și costul. Deși nu este înțelept ca oamenii să-și anualizeze toate activele, anuitățile ar trebui luate în considerare în planificarea pensionării. Cu toate acestea, investigați cu atenție și orice companie în care ați plătit o rentă, aveți grijă de comisioane și luați în considerare alte opțiuni, cum ar fi obligațiunile de clasare. Există, de asemenea, rate de dobândă de luat în considerare la cumpărarea unei rente.
Moartea unui soț
Întristarea pentru moartea soțului sau boala terminală contribuie la rate mari de depresie și suicid în rândul persoanelor în vârstă. Apoi, există impactul financiar: decesul soțului poate duce la reducerea prestațiilor de pensie sau aduce sarcini financiare suplimentare, inclusiv facturi și datorii medicale persistente. De asemenea, soțul supraviețuitor nu poate fi capabil sau dispus să administreze finanțele dacă de obicei au fost gestionați de decedat.
Vehicule financiare sunt disponibile pentru a proteja veniturile și nevoile supraviețuitorilor după moartea unui partener sau a soțului, cum ar fi asigurarea de viață, pensiile de urmaș și asigurarea de îngrijire de lungă durată. Planificarea imobiliară este, de asemenea, un aspect important în asigurarea supraviețuitorilor.
Schimbarea stării civile
Divorțul sau separarea unui cuplu care poate coabita poate crea probleme financiare majore pentru ambele părți. Poate afecta dreptul la prestații în cadrul planurilor de pensionare publice și private, precum și veniturile disponibile ale persoanelor fizice.
Divizarea activelor conjugale va conduce aproape sigur la o pierdere globală a nivelului de trai pentru ambele părți, mai ales dacă stilul lor de viață a fost menținut prin acumularea de venituri și resurse. Unii experți consideră că un individ poate avea nevoie de aproximativ 60% până la 75% din veniturile unui cuplu care conviețuiește pentru a-și menține nivelul de trai. Acest lucru se datorează faptului că unele cheltuieli, cum ar fi chiria și utilitățile, rămân aceleași, indiferent de numărul de persoane care locuiesc într-o gospodărie.
Deși ratele de divorț dintre cuplurile mai în vârstă sunt mult mai mici decât în cazul cuplurilor mai tinere, nu este neobișnuit ca un cuplu în vârstă de pensionare să obțină un divorț. Acordurile prenupționale pot fi utilizate pentru a defini dreptul fiecărei părți la proprietate înainte de căsătorie. Sau poate este un acord postnuptial pentru dumneavoastră.
Nevoile neprevăzute ale membrilor familiei
Mulți pensionari se găsesc în ajutorul altor membri ai familiei, inclusiv părinții, copiii, nepoții și frații. O schimbare a stării de sănătate, a angajării sau a stării civile a oricăruia dintre ei ar putea necesita un sprijin personal sau financiar mai mare din partea pensionarului pentru acea persoană. Exemple de asistență financiară includ plata costurilor de asistență medicală pentru un părinte în vârstă, plata unor taxe de educație superioară pentru copii sau furnizarea de asistență financiară pe termen scurt copiilor adulți în caz de șomaj, divorț sau alte adversități financiare.
„Excluderea copiilor tăi adulți din greșelile lor financiare repetate îți poate dezactiva pensia. Pentru unii oameni este ca și cum ai lua o croazieră neașteptată în fiecare an cu toate cheltuielile și niciun fel de distracție. Este important să stabiliți granițe cu privire la cadourile excesive sau la cecurile de urgență atunci când lăsați înapoi salariul constant. Sau, dacă credeți că acest lucru ar putea fi o problemă, spuneți-i consilierului financiar despre asta, astfel încât să puteți efectua aceste cheltuieli în planul dvs. de venit pentru pensionare ”, spune Kristi Sullivan, CFP® din Sullivan Financial Planning, LLC din Denver.
Planificarea pensionării ar trebui să recunoască posibilitatea de a oferi sprijin financiar membrilor familiei în viitor, chiar dacă acest lucru nu pare probabil la sau înainte de pensionare.
Incertitudinea cu privire la viitor nu este o scuză pentru a evita planificarea pensionării; nu poți planifica totul, dar fără un plan poți ajunge la nimic.
Asistența medicală și riscurile pentru locuințe
Facturi medicale neașteptate
Acestea reprezintă o preocupare majoră pentru mulți pensionari. Medicamentele pe bază de rețetă sunt o problemă majoră, în special pentru bolnavii cronici. Persoanele în vârstă au de obicei nevoi mai mari de asistență medicală și pot necesita un tratament frecvent pentru o serie de probleme diferite legate de sănătate. Medicare este sursa principală de acoperire a serviciilor de asistență medicală pentru mulți pensionari. Asigurarea de sănătate privată este de asemenea disponibilă, dar poate fi costisitoare.
SOA spune că costurile de asistență medicală pot fi atenuate într-o oarecare măsură prin angajarea către un stil de viață sănătos care include dreptul de a mânca, exerciții fizice în mod regulat și folosind îngrijirea preventivă. În plus, asigurarea de îngrijire de lungă durată poate plăti costul îngrijirii persoanelor în vârstă cu handicap.
Schimbarea nevoilor de locuință
Este posibil ca pensionarii să fie nevoiți să se schimbe de la locuința pe cont propriu la alte forme de locuință, cum ar fi viața asistată sau viața independentă într-o comunitate de pensionare, care combină o anumită asistență cu locuința. Aceste reședințe pot fi destul de costisitoare, iar cea mai potrivită formă de locuință pentru un individ într-o situație dată poate să nu fie disponibilă în zona geografică aleasă sau poate avea o așteptare lungă pentru intrare.
Probabilitatea de a solicita asistență sau îngrijire de zi cu zi crește substanțial odată cu vârsta. Când acest lucru va trebui să se întâmple este adesea greu de prezis, deoarece depinde de capacitățile fizice și mentale ale unuia, care se schimbă ele însele odată cu vârsta. Schimbările pot apărea brusc, din cauza unei boli sau accident, sau treptat, poate ca urmare a unei boli cronice.
Lipsa îngrijitorilor
Facilitățile sau îngrijitorii nu sunt uneori disponibile pentru îngrijirea acută sau pe termen lung, chiar și pentru persoanele care pot plăti pentru asta. Cuplurile pot fi incapabile să trăiască împreună atunci când unul dintre ei are nevoie de un nivel mai mare de îngrijire. Pentru persoanele care au trăit împreună zeci de ani, acest lucru poate rezulta nu numai în costuri crescute, ci și în stres emoțional.
În general, puține sfaturi sunt disponibile din partea statului sau a industriei serviciilor financiare privind planificarea costurilor de îngrijire pe termen lung. Acest lucru poate determina consumatorii să ia decizii neinformate sau să le amâne și să spere la cele mai bune.
Riscuri financiare
Riscul de inflație
Inflația ar trebui să fie o preocupare continuă pentru oricine trăiește cu un venit fix. Chiar și rate mici ale inflației pot eroda grav bunăstarea pensionarilor care trăiesc mulți ani. O perioadă de inflație neașteptat de mare poate fi devastatoare.
Conform SOA, pensionarii și pensionarii ar trebui să ia în considerare investițiile în acțiuni, o casă și alte active, cum ar fi titlurile protejate de inflație ale Trezoreriei (TIPS) și produsele de renta cu caracteristică de ajustare a costului vieții. Aceste tipuri de produse pot fi de mare ajutor în reducerea efectelor inflației. În plus, pensionarii pot alege să continue să lucreze, chiar dacă este doar pe jumătate de normă.
Risc de rata dobânzii
Ratele mai mici ale dobânzii reduc veniturile din pensii prin scăderea ratelor de creștere pentru conturile de economii și active. Drept urmare, este posibil ca persoanele fizice să fie nevoite să economisească mai mult pentru a acumula fonduri de pensionare adecvate. Analitele produc venituri mai mici atunci când ratele dobânzilor pe termen lung la momentul achiziției sunt mici. Ratele dobânzilor reale scăzute vor determina, de asemenea, erodarea mai rapidă a puterii de cumpărare.
„În mediul de astăzi al ratei dobânzii, un agent anual se blochează într-un plată pe baza ratelor dobânzilor actuale. Rata dobânzii folosită pentru calcularea plății dvs. va fi în gama de 2%. Întrebarea care trebuie pusă este: „Sunteți cu adevărat dispus să blocați o rată a dobânzii atât de scăzută pentru restul vieții?”, Spune William DeShurko, director de investiții, Fund Trader Pro, LLC, Centerville, Ohio.
Ratele mai scăzute ale dobânzii pot reduce veniturile de pensionare și pot fi deosebit de riscante atunci când oamenii depind de retragerea din economii pentru a-și finanța pensionarea. Pe de altă parte, există o problemă și dacă ratele dobânzilor cresc, deoarece valoarea de piață a obligațiunilor scade.
„Cu ratele dobânzilor atât de scăzute, pensionarii trebuie să înțeleagă impactul inflației și ratele mai mari pe investițiile lor de obligațiuni. Prețurile obligațiunilor se deplasează invers la ratele dobânzilor. De exemplu, dacă o obligațiune are o durată de șapte ani și ratele să crească cu 1% mai mult, ei ar putea vedea ca valoarea obligațiunii lor să scadă cu aproximativ 7% ”, spune Dan Timotic, CFA, directorul principal al T2 Asset Management din Oakbrook Terrace, Bolnav.
Creșterile ratelor dobânzii pot afecta, de asemenea, negativ piața bursieră și piața locuințelor, afectând astfel venitul disponibil al pensionarului. La fel, datorită efectului lor asupra veniturilor din economii, ratele dobânzilor reale mari, peste ratele inflației mai mari, pot face pensionarea mai accesibilă.
Riscul pieței bursiere
Pierderile de pe piața bursieră pot reduce serios economiile de pensionare. Acțiunile comune au depășit în mod substanțial alte investiții de-a lungul timpului și astfel sunt de obicei recomandate pensionarilor ca parte a unei strategii echilibrate de alocare a activelor. Cu toate acestea, rata de rentabilitate obținută din portofoliul de acțiuni poate fi semnificativ mai mică decât tendințele pe termen lung. Pierderile de pe piața de acțiuni pot reduce serios economiile de pensionare dacă valoarea pieței portofoliului dvs. scade.
Secvența de rentabilitate bună și slabă a pieței bursiere poate avea, de asemenea, un impact asupra economiei de pensie, indiferent de ratele de rentabilitate pe termen lung. Un pensionar care înregistrează o rentabilitate slabă pe piață în primii doi ani la pensionare, de exemplu, va avea un rezultat diferit de cel al unui pensionar care înregistrează rentabilități bune pe piața din primii ani de pensionare, chiar dacă ratele de rentabilitate pe termen lung. ar putea fi similar. Pierderile anticipate pot însemna un venit mai mic în timpul pensionării. Pierderile ulterioare pot avea un impact mai puțin negativ, întrucât o persoană poate avea o perioadă mult mai scurtă în care activele trebuie să dureze.
Riscuri de afaceri
Pierderea fondurilor pentru planul de pensii poate apărea în situația în care angajatorul care sponsorizează planul de pensii este în faliment sau dacă asigurătorul care furnizează anualități devine insolvabil. Există garanții pentru planurile de pensii private din cadrul Corporației de garantare a prestațiilor de pensii (PBGC) care ar putea proteja o parte din veniturile dvs. din pensie, dar poate nu toate acestea.
Conturile planului cu contribuții definite nu sunt garantate, iar participanții la plan suportă în mod direct pierderi. Cu toate acestea, spre deosebire de planurile de pensii, soldurile din aceste conturi nu depind, de obicei, de securitatea financiară a angajatorului, cu excepția capacității angajatorului de a face contribuții corespunzătoare și în cazurile în care soldurile planului includ stocul companiei.
Riscuri de politici publice
Politicile guvernamentale afectează multe aspecte ale vieții noastre, inclusiv poziția financiară a pensionarilor, iar aceste politici se schimbă adesea în timp. Riscurile de politică includ posibile creșteri ale impozitelor sau reduceri ale beneficiilor de drepturi de la Medicare sau Securitate Socială.
Planificarea pensionării nu trebuie să se bazeze pe presupunerea că politica guvernamentală va rămâne neschimbată pentru totdeauna. De asemenea, este important să vă cunoașteți drepturile și să fiți conștienți de drepturile dvs. la beneficiile autorităților locale și de stat.
Linia de jos
Chiar și cele mai bine stabilite planuri de pensionare pot eșua ca urmare a evenimentelor neașteptate. Deși unele riscuri pot fi reduse prin planificarea atentă, multe riscuri potențiale sunt complet în afara controlului nostru. Cu toate acestea, înțelegerea care sunt riscurile potențiale post-pensionare și luarea în considerare a acestora în etapa de planificare a pensionării poate contribui la asigurarea atenuării și gestionării corespunzătoare a acestora. Încercați să aveți un Plan B - sau chiar un Plan C - pregătit pentru fiecare dintre aceste riscuri, doar în caz că aveți nevoie.
Nu folosiți incertitudinea despre viitor ca scuză pentru a nu face nimic. „Riscul numărul unu este lipsa unui plan pentru cursul pensionării”, spune Kimberly J. Howard, CFP®, fondatorul KJH Financial Services, Newton, Mass. Lucrurile pot să nu meargă conform planului; nu puteți prevedea fiecare denivelare din drum. Cu toate acestea, spune Howard, „fără un plan călătoria nu va avea deloc șansa de a fi ceea ce ai în vedere”.
