Deci vrei să devii broker-dealer? Ei bine, vă puteți înscrie sau firma existentă sau puteți să vă lansați propria firmă. Pentru a-l îndeplini pe acesta din urmă este nevoie de multă muncă, dar are potențialul de a plăti într-un mod mare. (Pentru mai multe, consultați: Ce este un „Broker-Dealer” și de ce ar trebui să vă îngrijească? )
Intrarea în afaceri pentru tine presupune riscuri și recompense importante. Gândiți-vă la el ca la un joc speculativ prin care investiți într-o pornire - doar că investiția este de fapt în voi și în oamenii din jurul vostru, mai degrabă decât într-o echipă de management despre care știți puțin. S-ar putea ca acest lucru să pară o decizie ușoară, dar rețineți că faceți toată munca, mai ales în primele zile, pentru a menține afacerea funcțională. Atunci când investești în pornirea altcuiva, volumul de muncă este mult mai ușor; aceasta implică doar cercetarea inițială și monitorizarea rapoartelor trimestriale și anuale. (Pentru mai multe, consultați: În contextul unei inițiative, Ce este creșterea durabilă? )
avantaje
Cele mai mari avantaje pentru a-ți începe propriul broker-dealer sunt că nu există birocrație inutilă, ai libertatea de a face lucrurile în felul tău și există potențial de bogăție semnificativă. (Pentru lectură aferentă, consultați: Declinarea brokerului independent ). Acest ultim punct probabil va motiva majoritatea cititorilor, dar a ajunge acolo nu va fi ușor. Veți avea nevoie de o afacere scalabilă, cu personal de conducere cu experiență, capabil să conducă și să navigheze cu succes prin momente dificile, capital și licențele și apartenențele corecte, inclusiv:
- Licențe de vânzare a produselor de investiții
Calitatea de membru al Autorității de reglementare a industriei financiare (FINRA)
Calitatea de membru al Securities Investor Protection Corporation (SIPC)
Formular aprobat BD de la Comisia pentru valori mobiliare și schimb (SEC)
Noțiuni de bază
Pentru a începe, veți avea nevoie de cel puțin 50.000 - 100.000 USD în capital. Veți avea nevoie de 100.000 USD până la 150.000 USD dacă brokerul dvs. va tranzacționa pentru conturile proprii. De asemenea, experiența joacă un rol important. Va fi mult mai ușor să reușiți dacă ați fost deja un contractant independent. În caz contrar, riscul este ridicat. (Pentru lectură aferentă, consultați: Lucrul pentru un broker-dealer independent vs. o bancă mare .)
Dacă în prezent sunteți un contractant independent și sunteți încă pe gard, cât de mult faceți net anual? Ia acel răspuns și aplică-l pe partea umană a ecuației. De exemplu, este suficient acest capital pentru a risca fără a-ți modifica stilul de viață? Indiferent dacă recunoașteți sau nu, stilul de viață joacă un rol extraordinar. Vei dori totuși vacanța de vară, mașina de lux și casa frumoasă într-un cartier școlar bun, chiar dacă necesită cel mai periculos cuvânt din universul financiar: datorii. (Pentru lectură aferentă, consultați: Raportul datoriilor pe venit afectează scorul meu de credit? )
Oamenii care trăiesc cu datorii minime sunt adesea mai fericiți. Dacă deja mențineți costurile personale reduse și vă descurcați bine la brokerul dvs. actual, atunci faceți o tranziție mai ușoară. Cea mai bună abordare, desigur, este să construiți capital din poziția dvs. actuală, reducând și costurile personale. Capitalul disponibil se va acumula rapid, ceea ce va conduce la o acțiune mai puțin riscantă în propriul broker-dealer. În esență, FINRA vrea să știe că capitalul dvs. va acoperi cerințele de capital net plus primele șase luni de cheltuieli fără niciun venit. FINRA vrea să mențină industria puternică. Prin urmare, va aproba doar aplicațiile susținute de capitalul necesar și un management puternic și cu experiență. (Pentru mai multe, consultați: FINRA: Cum protejează investitorii .)
Pentru a vă oferi o idee mai de bază despre cheltuielile de pornire, luați în considerare această listă:
- Înregistrare FINRA
Înregistrare (e) de stat
Consultanți
Angajați
Depozite la firme de compensare
Aceasta ar putea fi o listă scurtă, dar cheltuielile pot fi copleșitoare - în special cele neașteptate. Una dintre cheile succesului este să folosești o echipă de management care să fie în măsură să mențină costurile scăzute, fără să sacrifici potențialul de creștere; aceasta este o linie fină pe care foarte puțini oameni au abilitatea de a o atinge. (Pentru mai multe, consultați: Cum ajută o companie de gestionare a lanțurilor de valoare puternice unei companii? )
Nu pentru a te descuraja de la această acțiune, dar trebuie să știi, de asemenea, că majoritatea noilor broker-dealeri pierd bani în primul an, cu o medie cuprinsă între 10% și 20%. Cu toate acestea, este nevoie de afaceri medii în orice industrie de trei ani pentru a fi profitabile. Prin urmare, acest lucru nu ar trebui să acționeze ca un element de descurajare. Atâta timp cât vă veți înconjura de oameni care dețin pasăre, conducere și abilități de rezolvare a problemelor, șansele de succes vor fi mari. Doar asigurați-vă că echilibrați echipa cu brokerii orientați către vânzări și managementul cu experiență. (Pentru mai multe, consultați: Provocări neașteptate pentru profesioniștii financiari independenți .)
Respectând tema oamenilor, veți avea nevoie de două direcții principale și de unul de operațiuni financiare - cu un an de experiență directă și doi ani de experiență indirectă - dacă doriți să fiți aprobați de FINRA. Ofițerii principali trebuie să fie înregistrați la FINRA, să susțină examenele de calificare și să fie amprentați. (Pentru mai multe, consultați: Înregistrare inițială - seria 63.)
După depunerea Formularului BD prin intermediul Depozitarului Central de Înregistrare operate de FINRA, SEC va avea 45 de zile pentru a decide dacă sunteți aprobat. Dacă primiți o veste bună, comanda dvs. de acordare a înregistrării nu va fi efectivă până când nu deveniți membru al unei organizații de autoreglementare sau SRO. (Pentru lectură înrudită, consultați: Pot face examen seria 6 fără a fi sponsorizat? )
Formularul BD permite SEC să-ți revizuiască informațiile personale și profesionale și fondul, să examineze informațiile despre partenerii și angajații de afaceri și îi ajută să stabilească dacă există conflicte de interese. SEC dorește să vadă standarde profesionale ridicate, responsabilitate fiscală, detalii despre tipurile de valori mobiliare care vor fi vândute, structura organizațională și operațională a activității și o listă de state în care produsele vor fi vândute. (Pentru lectură conexă, consultați: SEC: O scurtă istorie a reglementării .)
FINRA
Deoarece există atât de multe informații, acest lucru poate deveni confuz rapid. Să ne facem o copie de rezervă și să aruncăm o privire la ceea ce este necesar pentru a deveni membru al FINRA:
- Formular BD
Formularele U-4 și U-5 (utilizate de broker-dealeri pentru înregistrarea sau retragerea înregistrării lor din SEC, ORO și jurisdicții)
Plan complet de afaceri
Copii de acorduri cu băncile, agenții de compensare și birourile de servicii
Surse de capital
Descrierea sistemului de supraveghere
Proceduri scrise de supraveghere
Program de combatere a spălării banilor
Descrierea programului de educație continuă al firmei
Linia de jos
Toate informațiile de mai sus pot fi copleșitoare, iar FINRA are o reputație de cereri în curs de documentare și de comunicare constantă înapoi și înapoi. Cu toate acestea, dacă treceți prin procesul de aprobare și apoi planificați-vă și lucrați planul, recompensele potențiale pentru un broker-dealer de succes sunt excepțional de mari. (Pentru mai multe, consultați: 9 sfaturi pentru creșterea unei afaceri de succes .)
