Eforturi de succes vs. Contabilitate cu costuri complete: o imagine de ansamblu
Companiile implicate în explorarea și dezvoltarea petrolului brut și a gazelor naturale pot alege între două abordări contabile: metoda cu succes (SE) și metoda full-cost (FC). Aceste abordări diferă în modul în care tratează cheltuielile de operare specifice legate de industrie.
Metoda contabilă pe care o alege o companie afectează modul în care sunt raportate veniturile nete și numerele fluxurilor de numerar. Prin urmare, este o considerație importantă atunci când analizăm companiile implicate în explorarea și dezvoltarea petrolului și a gazelor naturale.
Companiile înregistrează costurile de explorare capitalizate în baza oricărei metode din bilanț, ca parte a activelor lor pe termen lung. Acest lucru se datorează faptului că, la fel ca utilajele utilizate de o companie producătoare, rezervele de petrol și gaze naturale sunt considerate active pentru o companie de petrol și gaze. Principiile de contabilitate acceptate în general (GAAP) impun companiilor să perceapă costuri pentru achiziționarea acelor active împotriva veniturilor pe măsură ce folosesc activele.
Motivul pentru care există două metode diferite pentru înregistrarea cheltuielilor de explorare și dezvoltare a petrolului și gazului este că oamenii sunt împărțiți după ce metodă cred ei că realizează cel mai bine transparența în ceea ce privește veniturile și fluxurile de numerar ale unei companii.
Comitetul pentru standardele de contabilitate financiară (FASB), care este responsabil pentru crearea și guvernarea GAAP, și Comisia pentru valori mobiliare și schimb (SEC), care reglementează formatul de raportare financiară și conținutul companiilor tranzacționate public, sunt împărțite pe care este metoda corectă.
În Standardul de contabilitate financiară (SFAS) 19 , FASB prevede ca companiile de petrol și gaze să utilizeze metoda SE. SEC permite companiilor să utilizeze metoda FC. Aceste două organe de conducere încă nu au găsit temeiul comun ideologic necesar pentru a stabili o abordare contabilă unică.
Contabilitate cu eforturi de succes
Metoda eforturilor de succes permite unei companii să valorifice doar acele cheltuieli asociate localizării cu succes a rezervelor noi de petrol și gaze naturale. Pentru rezultatele nereușite (sau „gaură uscată”), compania percepe imediat costurile de operare asociate cu venituri pentru perioada respectivă.
Conform opiniei din spatele metodei SE, obiectivul final al unei companii de petrol și gaze este acela de a produce petrolul sau gazul natural din rezervele pe care le localizează și le dezvoltă, astfel încât compania ar trebui să valorifice doar costurile aferente eforturilor de succes. În schimb, întrucât nu există nicio schimbare a activelor productive cu rezultate nereușite, companiile ar trebui să cheltuiască costurile suportate de aceste eforturi.
Contabilitate integrală
Abordarea alternativă, cunoscută sub numele de metoda cu costuri complete, permite companiilor să valorifice toate cheltuielile de exploatare aferente localizării de noi rezerve de petrol și gaz, indiferent de rezultat.
Pe de altă parte, opinia reprezentată de metoda FC susține că, în general, activitatea dominantă a unei companii de petrol și gaze este pur și simplu explorarea și dezvoltarea rezervelor de petrol și gaze. Prin urmare, companiile ar trebui să capitalizeze toate costurile pe care le suportă pentru desfășurarea activității respective și apoi să le înregistreze pe parcursul unui ciclu de operare complet.
Diferențele cheie
Efectul alegerii unei metode contabile față de alta este evident atunci când rezultatele financiare periodice care implică situația veniturilor și a fluxului de numerar sunt comparate cu efectul de a evidenția modul în care fiecare metodă tratează costurile individuale care intră în categoriile de achiziție, explorare, dezvoltare și producție.. Dar o astfel de comparație va evidenția, de asemenea, impactul asupra rezultatelor periodice cauzate de nivelurile diferite ale activelor capitalizate în cadrul celor două metode contabile.
În același mod, rezultatele financiare ale unei companii producătoare sunt afectate de cheltuielile de depreciere pentru instalații, imobilizări și echipamente, cele pentru o companie petrolieră și de gaze sunt la fel de afectate de taxele periodice pentru deprecierea, epuizarea și amortizarea (DD&A) a costurilor referitoare la cheltuielile pentru achiziția, explorarea și dezvoltarea de noi rezerve de petrol și gaze naturale. Acestea includ deprecierea anumitor echipamente de exploatare de lungă durată, epuizarea costurilor aferente achiziționării de drepturi de proprietate sau proprietăți minerale și amortizarea costurilor tangibile de non-foraj suportate cu dezvoltarea rezervelor.
Cheltuielile cu amortizarea, epuizarea și amortizarea periodică percepute în contul de profituri sunt determinate de metoda „unități de producție”, în care procentul din producția totală a perioadei la rezervele totale dovedite la începutul perioadei se aplică la totalul brut al costurilor valorificate în bilanț.
consideratii speciale
Situația veniturilor: DD&A, cheltuieli de producție și costuri de explorare suportate din eforturile nereușite de descoperire a unor noi rezerve sunt înregistrate în contul de profit. Inițial, venitul net atât pentru o companie de SE, cât și pentru FC este afectat de tarifele periodice pentru DD&A și cheltuielile de producție, dar venitul net pentru compania SE este afectat în continuare de costurile de explorare care ar fi putut fi suportate pentru acea perioadă.
Când se presupun rezultate operaționale identice, se poate aștepta ca o companie de petrol și gaze care urmează metoda SE să raporteze venituri nete periodice mai mici decât la omologul FC.
Cu toate acestea, fără descoperirea ulterioară a noilor rezerve, scăderea rezultată a ratelor de producție periodice va începe ulterior să afecteze negativ veniturile și calculul DD&A atât pentru o companie de SE, cât și pentru FC. Datorită nivelului mai ridicat de costuri capitalizate ale unei companii FC și a cheltuielilor periodice de DD&A rezultate în urma scăderii veniturilor, câștigurile periodice nete ale companiei SE se vor îmbunătăți în raport cu cele ale companiei FC și vor depăși în cele din urmă aceste costuri.
Situația fluxurilor de numerar: la fel ca în situația veniturilor unei companii care urmează metoda de contabilitate FC, atunci când se presupun rezultate operaționale identice, rezultate pe termen scurt (prezentate în porțiunile de trezorerie din operațiuni (CFO) din situația fluxurilor de numerar) va fi superior celor pentru o companie urmând metoda SE. CFO este practic venitul net, cu comisioane fără numerar precum DD&A adăugate înapoi, astfel încât, în ciuda unei taxe relativ mai mici pentru DD&A, CFO pentru o companie SE va reflecta impactul venitului net din cheltuielile legate de eforturile de explorare nereușite.
Cu toate acestea, atunci când nu se adaugă rezerve noi, CFO-ul fiecărei companii va fi același. Acest lucru se datorează faptului că adăugarea înapoi a taxei fără numerar pentru DD&A neagă efectiv impactul relativ mai mare asupra venitului net sub metoda de contabilitate FC.
Cheie de luat cu cheie
- Contabilitatea eforturilor de succes permite unei companii să valorifice doar acele cheltuieli asociate localizării cu succes a rezervelor noi de petrol și gaze naturale. Contabilitatea costurilor complete permite companiilor să capitalizeze toate cheltuielile de exploatare aferente localizării de noi rezerve de petrol și gaz, indiferent de rezultat. pentru cele două tipuri de metode de contabilitate este faptul că oamenii sunt împărțiți pe care metodă cred ei că realizează cel mai bine transparența în jurul veniturilor și fluxurilor de numerar ale unei companii.
