Investițiile în economiile de piață emergente au, în general, un grad mai mare de risc decât activele din SUA Riscurile inerente multor fonduri mutuale diversificate ale pieței emergente includ riscul piețelor emergente, riscul pieței bursiere, riscul țării, riscul regional, riscul valutar, riscul politic și, în unele cazuri, risc activ de gestionare și risc de indexare. Pentru a compensa gradul ridicat de risc și volatilitate, fondurile mutuale ale pieței emergente tind să ofere profituri potențiale mai mari pe termen lung.
Fondurile mutuale diversificate ale pieței emergente oferă investitorilor o expunere gestionată profesional la companii care desfășoară afaceri pe piețele externe în curs de dezvoltare rapidă. Investesc în principal în stocurile comune ale companiilor cu sediul în țări precum China, Brazilia, Rusia și India. Fondurile pot investi, de asemenea, în titluri de creanță sau obligațiuni emise de guverne, agenții guvernamentale și corporații cu sediul în țările respective.
Cheie de luat cu cheie
- O piață în curs de dezvoltare sau în curs de dezvoltare este o economie care este în creștere și are industrii în curs de dezvoltare care se ocupă cu piețele globale. Investițiile pe piețele emergente sunt de obicei considerate mai riscante decât investițiile în economii dezvoltate precum SUA și Europa. Piețele de creare a fondurilor mutuale oferă posibilitatea de a participa în economiile în curs de dezvoltare, în timp ce limitează un anumit risc prin diversificare. Fondurile americane New World Class Class A Fund, Vanguard Emerging Markets Market Stock Fund, T. Rowe Price Emerging Markets Stock Fund și Oppenheimer Development Markets Fund Class Class A Fund sunt exemple de fonduri mutuale pentru piețele emergente.. Investitorii pe termen lung care caută oportunități de creștere - și care au o toleranță mai mare la risc - ar putea dori să ia în considerare investițiile în fondurile piețelor emergente.
Trebuie menționat că chiar și definiția „economiei de piață emergente” variază în funcție de evenimentele mondiale. Cu câțiva ani în urmă, Egiptul și Turcia erau amândoi pe radarul multor investitori de pe piața emergentă. Evenimentele mai recente au condus, cel puțin pentru moment, acele națiuni de pe multe liste. Aceste schimbări rapide pot vorbi de necesitatea expunerii gestionate profesional pe piețele emergente, precum și de toleranța la risc cerută de investitori în acestea.
Acestea fiind spuse, următoarele fonduri mutuale și-au răspândit investițiile suficient de larg încât nu pot fi devastate complet de știrile de mâine. Ei nu investesc doar în companiile piețelor emergente. De asemenea, investesc în companii care fac afaceri pe piețele emergente.
Fonduri americane Fondul mondial clasa A pentru noul fond
Clasa A de fonduri americane New Funds Class Class (NEWFX) încearcă să ofere aprecieri de capital pe termen lung, investind în primul rând în acțiuni comune ale companiilor cu domiciliul în economiile de piață emergente. NEWFX a fost emisă la 17 iunie 1999 de American Funds Distributors, Inc. La 6 ianuarie 2020, NEWFX avea active totale nete de 43 miliarde de dolari și a fost avizată de Compania de Cercetare și Management de Capital. NEWFX percepe un raport de cheltuieli de 1, 00%.
În condiții normale, NEWFX investește cel puțin 35% din activele sale nete totale în titluri de capitaluri proprii și datorii ale emitenților cu sediul principal în țările pe care consilierul fondului consideră că sunt economii de piață emergente. În ianuarie 2020, NEWFX alocă 20, 7% din portofoliul său către Statele Unite; 14, 1% în China; 10, 1% în Brazilia, 9, 2% în India, 5, 2% în Japonia și 5, 3% în Franța. Tehnologia informației are cea mai mare pondere din orice sector, reprezentând 19% din portofoliu, urmată de resurse financiare, discreționare pentru consumatori și stocuri de asistență medicală.
În ceea ce privește teoria portofoliilor moderne, NEWFX este potrivit pentru investitorii cu risc ridicat, cu un orizont de investiții pe termen lung, care caută expunerea la acțiuni și obligațiuni în economiile de piață emergente.
Fondul Vanguard Emerging Markets Emerging Fund
Fondul Vanguard Emerging Markets Stock Index (VEIEX) a fost emis la 4 mai 1994 de Vanguard. Pentru investiții este necesară o investiție minimă de 3.000 USD. La fel ca majoritatea fondurilor Vanguard, VEIEX percepe un raport de cheltuieli redus, raportat la raportul mediu de cheltuieli al fondurilor diversificate pe piața emergentă, de 0, 29%. Fondul este gestionat de Vanguard Equity Investment Group și încearcă să furnizeze rezultate de investiții corespunzătoare performanței Indicelui FTSE Emerging Markets, indicele său de referință.
Pentru a-și atinge obiectivul de investiții, VEIEX implementează o strategie de indexare. În condiții normale de piață, fondul investește aproximativ 95% din activele totale nete în acțiuni comune ale companiilor cuprinzând indicele pieței emergente FTSE. VEIEX avea active nete totale de peste 87 de miliarde de dolari la 6 ianuarie 2020. Fondul este puternic ponderat către China (35, 1%), Taiwan (14, 9%) și India (10, 7%). Cele mai mari exploatații ale sale sunt Alibaba, Tencent și Taiwan Semiconductor.
Fondul este o investiție cu risc ridicat, cu recompensă ridicată, care este cea mai potrivită pentru investitorii pe termen lung, cu grade ridicate de toleranță la risc, care doresc să obțină expunere la stocurile comune ale companiilor cu domiciliul în țările în curs de dezvoltare. În plus, VEIEX este potrivit pentru investitorii care încearcă să-și diversifice portofoliile.
Fondul de stoc al piețelor emergente al prețului T. Rowe
Eliberat la 31 martie 1995, Fondul de acțiuni pentru piețele emergente al prețului T. Rowe (PRMSX) încearcă să ofere investitorilor o apreciere a capitalului pe termen lung, investind în stocuri comune subevaluate ale companiilor cu domiciliul în țările în curs de dezvoltare. PRMSX este avizat de T. Rowe Price Associates, Inc. și sub-consiliat de T. Rowe Price International Ltd. Fondul percepe un raport anual de cheltuieli de 1, 22%.
În condiții normale de piață, PRMSX investește cel puțin 80% din activele sale nete totale în acțiuni comune ale companiilor de pe piața emergentă. Fondul implementează o strategie de creștere și selectează companii bazate pe capacitățile lor de a susține creșterea câștigurilor pe termen lung, fluxurile de numerar și valorile contabile. La 6 ianuarie 2020, PRMSX avea active nete totale de 12, 4 miliarde USD.
PRMSX este puternic ponderat față de China (25, 4%), Brazilia (12, 9%) și Coreea de Sud (12, 4%). Deși fondul oferă o expunere diversificată în multe sectoare, acesta este ponderat puternic către stocurile comune de companii din sectoarele financiare și tehnologia informației, care constituie peste 50% din portofoliul său.
PRMSX este cel mai potrivit pentru investitorii în creștere pe termen lung, foarte toleranți la riscuri, care doresc să obțină expunere la stocurile comune subestimate de companii din țările emergente. Investitorii pot lua în considerare PRMSX dacă doresc să adauge diversificări portofoliilor lor, generând în același timp rentabilități mari pe termen lung.
Oppenheimer Fondul pentru piețe de dezvoltare Fondul clasa A
Oppenheimer Developmenting Markets Fund Clasa A (ODMAX) a fost emisă pe 18 noiembrie 1996, de Oppenheimer Funds. Fondul este avizat de OFI Global Asset Management, Inc. și sub-consiliat de Oppenheimer Funds, Inc. Investitorii trebuie să pună minimum 100 USD în acest portofoliu și li se percepe un raport anual anual de cheltuieli de 1, 26%. La începutul anului 2020, fondul avea active de portofoliu de 42, 5 miliarde de dolari.
Fondul investește în principal în acțiuni comune ale companiilor în economiile de piață în curs de dezvoltare și în curs de dezvoltare. În mod normal, investește cel puțin 80% din totalul activului său net în valori mobiliare ale companiilor cu activități comerciale pe piețele în curs de dezvoltare. Managerul său încearcă să-și atingă obiectivul de investiții investind în stocuri comune ale companiilor emergente care se așteaptă să crească într-un ritm mai rapid decât produsul intern intern brut (PIB).
15, 5 miliarde de dolari
PIB-ul Chinei, devenind a doua cea mai mare economie din lume după Statele Unite.
Stocurile din China reprezintă mai mult de 25% din portofoliu. India (10, 8%), Rusia (9, 4%) și Mexic (7, 4%) sunt următoarele mari exploatații. În ceea ce privește sectoarele, mai mult de jumătate din portofoliu este investit în nume discreționare și financiare ale consumatorilor.
Ca și celelalte fonduri ale piețelor emergente menționate aici, fondul Oppenheimer pentru dezvoltarea piețelor din clasa A este cel mai potrivit pentru investitorii în creștere, cu orizonturi de investiții pe termen lung, care caută aprecierea capitalului, investind într-un portofoliu de valori mobiliare în economiile de piețe în curs de dezvoltare și emergente.
