Costco Wholesale Corp's (NASDAQ: COST) principalii concurenți pe piața de vânzare cu amănuntul extrem de competitivă a marilor magazine cu discount sunt Walmart Inc. (NYSE: WMT) și Target Corporation (NYSE: TGT). Aceste companii sunt, de asemenea, uneori clasificate ca stocuri defensive de consum.
Costco
Costco, în colaborare cu filialele sale, operează depozite de membru, unde se vinde o mare varietate de bunuri de larg consum. Atât produsele de marcă, cât și produsele cu etichetă privată sunt vândute într-o gamă vastă de categorii de mărfuri, cum ar fi gustările; alimente uscate / preambalate; tutun; băuturi alcoolice și nealcoolice; consumabile de curățare: electronice; ajutoare pentru sănătate și frumusețe; papetărie; produse delicat și produse; și îmbrăcăminte.
Costco operează, de asemenea, farmacii, centre foto, instanțe alimentare, benzinării și mai multe servicii suplimentare. Din noiembrie 2019, Costco operează 785 de depozite, cu aproximativ 546 în Statele Unite și Puerto Rico combinate. De asemenea, compania are depozite în Canada, Mexic, Regatul Unit, Japonia, Coreea, Taiwan, Australia și Spania. Cunoscută anterior ca Costco Companies, Inc., Costco a fost înființată în 1976 și are sediul în Issaquah, Washington.
Date financiare Costco
Costco are o capitalizare de piață de 131, 8 miliarde de dolari. Venitul său net pentru anul fiscal de 52 de săptămâni încheiat la 1 septembrie 2019 a fost de aproximativ 3, 7 miliarde de dolari. Începând cu 26 noiembrie 2019, prețul / câștigurile pentru creștere sau PEG pentru companie era de 4, 26, ceea ce este mai mare decât media industriei de 2, 39. Randamentul dividendelor oferite cu stocul Costco este de 0, 86%, ceea ce este în conformitate cu media industriei de 0, 83%. Randamentul capitalurilor proprii sau ROE pentru companie este de 24, 9%, ceea ce reprezintă aproximativ aceeași cu media industriei.
Cifra de afaceri din stocuri este o măsură importantă pentru magazinele de retail, deoarece poate oferi o bună indicație a eficienței unei gestionări a comenzii și a inventarului. Rata cifrei de afaceri a stocurilor poate măsura, de asemenea, calitatea inventarului unui magazin și cantitatea de inventar care nu este învechită sau depășită. Există, de asemenea, faptul că fiecare cifră de afaceri din inventar marchează o altă bucată din profitul brut obținut. Rata cifrei de afaceri a stocului Costco este de aproximativ 12, ceea ce înseamnă că se transformă aproximativ pe întregul său inventar lunar. Aceasta indică o calitate ridicată a inventarului și un management al comenzii relativ eficient.
Cheie de luat cu cheie
- În segmentul magazinelor cu reduceri extrem de competitive, principalii concurenți Costco sunt Walmart și Target. Pentru magazinele de vânzare cu amănuntul, o valoare importantă este cifra de afaceri din stocuri, deoarece indică calitatea inventarului magazinului și dacă este depășit sau învechit.Costco evaluează cele mai bune dintre cele trei pentru cifra de afaceri din stocuri, urmată de Walmart și apoi de Target.Reditul de dividende de 2, 1% depășește atât Walmart's cât și Costco, împreună cu depășirea media industriei. Pentru anul fiscal 2019, venitul net al lui Walmart de 7, 2 miliarde de dolari a dublat aproape venitul net Costco de 3, 7 miliarde de dolari..
Evaluarea concurentului Costco: Walmart Inc.
Walmart Inc. este unul dintre principalii concurenți Costco, care operează magazine cu amănuntul din întreaga lume prin trei segmente primare: Walmart SUA, Walmart International și Sam's Club. Sam’s Club seamănă cel mai mult cu formatul de vânzări al lui Costco; cu toate acestea, Costco este încă considerat în concurență directă atât cu Walmart, cât și cu filiala sa.
Magazinele Walmart oferă o varietate de bunuri, inclusiv produse alimentare și produse de panificație; carne; legume și fructe; Mancare inghetata; alimente uscate; ajutoare pentru sănătate și frumusețe; procesare foto; produse farmaceutice; îmbrăcăminte; produse de vânătoare; autovehicule; si electronica de consum. Walmart are propriul serviciu de telefonie mobilă, StraightTalk, care oferă servicii în principal prin turnurile Verizon.
De asemenea, compania oferă anumite servicii și produse financiare, inclusiv comenzi de bani, carduri preplătite, încasări de cecuri și plata facturilor. Atât produsele de marcă, cât și mărcile private sunt vândute în magazinele Walmart și prin intermediul site-ului său web. Începând cu 2019, Walmart operează peste 11.300 de magazine sub cele trei filiale ale sale din 27 de țări. Walmart, Inc. are sediul central în Bentonville, Arkansas și a fost fondată în 1945.
Date financiare Walmart
La 7, 2 miliarde de dolari pentru cel mai recent an fiscal, 2019, Walmart are un venit net substanțial mai mare decât Costco. Totuși, raportul preț-câștig Walmart sau raportul P / E, la 23, 8 este mai mic decât Costco la 36, 3, dar rămâne în conformitate cu media industriei la 23, 6. Aceasta este o posibilă indicație a creșterilor anticipate mai scăzute pentru viitorul Walmart. Randamentul dividendelor pentru acțiunile Walmart este de aproximativ 1, 78%, un randament care îl întrece pe Costco.
Raportul cifrei de afaceri al stocurilor Walmart este de aproximativ opt, comparativ cu raportul Costco de 12. Calitatea inventarului lui Walmart poate fi puțin mai mică decât cea a lui Costco, dar rata cifrei de afaceri se află încă în cifre acceptabile, iar acest lucru indică faptul că Walmart face o treabă bună de a menține actualul inventar. și ștergerea obiectelor depășite sau învechite.
Revizuirea concurentului Costco: corporația țintă
Ținta este un alt concurent Costco și este un retailer general de reduceri de mărfuri care operează în SUA Acest lanț oferă elemente esențiale pentru gospodărie; produse farmaceutice; obiecte de îngrijire personală; produse de curățare și hârtie; îmbrăcăminte; accesorii; articole sportive; Electronică; și produse alimentare, alături de mobilier și alte produse. Target oferă, de asemenea, carduri de debit și de credit REDcard, care oferă consumatorilor o reducere de 5% la achiziții. Ținta utilizează locații de cărămidă și mortar și comerț electronic pentru vânzările mărfurilor sale. Începând cu 2019, Target operează 1.868 de magazine în Statele Unite și are locații internaționale în India. Corporation Target a fost fondată în 1902 și are sediul în Minneapolis, Minnesota.
Date financiare tinta
Randamentul de dividende al țintei, la 2, 1%, este mai mare decât cel al lui Walmart și substanțial mai mare decât media lui Costco și a industriei. Începând cu 26 noiembrie 2019, raportul PEG al Target este cel mai mic dintre toate cele trei companii la 2, 68, comparativ cu raportul PEG al lui Walmart de 5, 06 și raportul PEG Costco de 4, 26. Acest lucru este semnificativ, deoarece indică faptul că prețul acțiunilor Target nu depășește rata de creștere.
Ținta are cel mai mic raport de cifră de inventar dintre cele trei, la aproximativ cinci, indicând că întoarce doar inventarul său cu aproximativ jumătate mai des decât Costco și mai rar decât Walmart. Raportul relativ mai mic poate indica faptul că, în medie, Target are un inventar ceva mai datat decât Walmart sau Costco.
