Investitorii au peste 60 de miliarde de dolari în fonduri tranzacționate în schimb (ETF), concentrate pe metale prețioase, o mare parte din aur și argint. Dar o opțiune mai puțin cunoscută pentru investitorii în metale prețioase este paladiul, un metal argintiu similar chimic cu platina. Este utilizat în principal în catalizatoare, dar are și aplicații în bijuterii, stomatologie și electronică. Paladiu și alte metale din grupa de platină, cum ar fi rodiul și ruteniul, sunt oarecum rare, menținându-și prețurile relativ ridicate.
SUA este un producător relativ minor de paladiu, generând o estimare de 14.000 de kilograme (494 de milioane de uncii) în 2018. Rusia a fost cel mai mare producător, cu 85.000 de kilograme, urmat de Africa de Sud la 68.000 de kilograme.
Prețurile paladiului au fost istoric destul de volatile. În 2001, prețul a atins aproape 1.100 USD o uncie înainte de a scăpa de mai puțin de 200 dolari doi ani mai târziu. La sfârșitul anului 2019, a tranzacționat pentru aproximativ 1.670 dolari uncie, în creștere cu aproximativ 30% pe an. Investitorii interesați să adauge paladiu în portofoliile lor pot găsi că cea mai ușoară cale este prin ETF-uri sau vehicule similare.
Cheie de luat cu cheie
- Există mai multe fonduri tranzacționate pe schimburi care investesc în paladiu, un metal rar cu aplicații industriale și alte aplicații. Cel mai mare fond este Acțiunile fizice de paladiu ETFS. Prețurile paladiului sunt volatile, în mare parte pentru că piața este mică și ușor mișcată de cerere și ofertă. dinamica.
Acțiuni fizice de paladiu ETFS
Meniul de opțiuni ETF pentru investiții în paladiu este relativ limitat, dar ETFS Physical Palladium Shares ETF (NYSEARCA: PALL) este cel mai mare, cu active de circa 265 milioane USD din noiembrie 2019. ETF Securities a lansat fondul în 2010. Acesta administrează alte câteva ETF-uri bazate pe mărfuri.
Fondul PALL poate fi cel mai pur joc de paladiu, având în vedere că prețurile sale derivă direct din piața London Platinum și Palladium, un centru important de tranzacționare a metalelor din grupul platinei. PALL a evoluat bine începând din 2016, crescând o medie anuală compusă de 35%, răspunzând unui zbor general la calitate de către investitori care lasă active mai riscante pentru paradisuri în mod tradițional mai sigure, precum metale prețioase și Trezorerie.
La 18 noiembrie 2019, fondul a crescut cu aproximativ 48% față de un an mai devreme. PALL percepe un raport anual de cheltuieli de 0, 6%.
Sprott Platinum Physical & Palladium Trust
Sprott Physical Platinum & Palladium Trust (NYSEARCA: SPPP) operează într-un mod substanțial similar cu ETFS Physical Pallad Shares ETF, prin faptul că deține platouri și lingouri de paladiu, spre deosebire de titluri derivate. Se urmărește menținerea unei ponderi de 50/50 în cele două metale.
Fiind un trust închis, nu un ETF, fondul investește într-un volum fix atât de platină, cât și de paladiu, iar acțiunile se tranzacționează la fel ca orice alt stoc sau ETF. Investitorii pot răscumpăra unități o dată pe lună și pot livra lingouri dacă îndeplinesc anumite minime de răscumpărare. Fondul are active de 105 milioane dolari și a raportat un raport de cheltuieli pentru 2018 de 1, 02%.
ETFS Acțiuni coș cu metale prețioase
Acțiunile coșului pentru metale prețioase ETFS (NYSEARCA: GLTR) investesc într-o gamă largă de metale prețioase, deși paladiul este o porțiune relativ mică din portofoliu. În noiembrie 2019, fondul avea 58% din activele investite în aur, 24% în argint, 14% în platină și 4, 6% în paladiu.
Fondul este gestionat de aceeași companie care administrează PALL și funcționează în mod similar. Investește în lingouri și îl depozitează într-o instalație sigură din Londra. Fondul are peste 450 de milioane de dolari în active administrate și percepe un raport anual de cheltuieli de 0, 6%.
