În octombrie 2019, Administrația SUA pentru Informații Energetice (EIA) și-a scăzut prognoza cererii de petrol pentru 2020, proiectând prețurile la petele brute Brent vor fi de 57 de dolari pe baril până în al doilea trimestru al anului 2020, cu 5 USD complet pe baril mai mic decât previziunile anterioare din septembrie. 2019. Prețurile spotului Brent au crescut temporar la 68 de dolari pe baril în septembrie, după ce atacurile de drone asupra instalațiilor de prelucrare a petrolului din Arabia Saudită au perturbat producția. Cu toate acestea, în câteva săptămâni, prețurile au scăzut înapoi la 58 dolari pe baril, după ce compania de prelucrare a petrolului, saudita Aramco Abqaiq, a restaurat producția.
Presiunile descendente ale prețului petrolului au fost prognozate pentru 2020
EIA se așteaptă ca presiunile descendente ale prețului petrolului să intre în 2020, pe măsură ce piețele globale de petrol reacționează la creșterea nivelului stocurilor. În ciuda riscului de perturbări ale ofertei de petrol viitoare, EIA prevede că acest risc va fi mai mult decât compensat de incertitudinile privind condițiile economice globale și de scăderea cererii de creștere a petrolului în anul următor.
Așteptarea EIA pentru o cerere mai redusă de petrol este consolidată de un raport din octombrie 2019 al Organizației Țărilor Exportatoare de Petrol (OPEC), care prevede o creștere a creșterii cererii de petrol pentru a treia lună consecutivă. Aceste prognoze vin pe calea continuității incertitudinii în ceea ce privește războiul comercial SUA și China, care este menționat ca un alt motiv al scăderii așteptărilor cererii de petrol.
5 stocuri de energie sunt în măsură să prospere pe toate piețele
Având în vedere așteptările scăzute ale cererii de petrol pentru 2020, investitorii din stocul de energie ar face bine să caute companii care au active diversificate sau un avantaj competitiv care să îi ajute să se descurce bine indiferent de prețul petrolului.
Cele mai jos cinci companii publice arată o promisiune pentru creștere, bazată pe creșterea trimestrială a veniturilor și pe ritmul veniturilor. În plus, unele dintre aceste companii au făcut mișcări semnificative pentru a achiziționa active care pot produce profituri înainte. Iar unele companii oferă investitorilor un dividend sănătos, care poate ajuta la compensarea fluctuațiilor prețurilor acțiunilor pe care le-am putea vedea în anul următor. Toate cifrele sunt actuale la 30 octombrie 2019.
Cheie de luat cu cheie
- Administrația SUA pentru Informații Energetice (EIA) prognozează presiunile descendente ale prețului petrolului până în 2020, indicând creșterea stocurilor de petrol și o creștere economică globală incertă. În octombrie 2019, EIA prognozează prețurile petroliere la Brent la o valoare medie de 60 USD pe baril pentru 2020, 2 dolari pe baril mai mică decât prognoza sa anterioară. Investitorii care caută investiții în stocuri de energie ar face bine să se concentreze pe cei mai performanți poziționati să depășească atât pe piețele în sus, cât și în jos.
- EOG Resources (EOG), driller site premium.Royal Dutch Shell (RDS-B), petrol behemoth.Enbridge Inc. (ENB), o companie de conducte.NextEra Energy, Inc. (NEE), electricitate regenerabilă.Enterprise Products Partners LP (EPD), servicii energetice midstream.
1. EOG Resources Inc.
EOG Resources Inc. (EOG) a luat o poziție unică. Compania se concentrează pe site-uri premium, ceea ce înseamnă site-uri care sunt foarte productive, dar costă mai puțin pentru a opera. EOG caută site-uri care pot oferi o rată de rentabilitate reală după impozitare de 30%. În timp ce cea mai mare parte a operațiunilor sale sunt stabilite în Texas, compania s-a diversificat în alte regiuni din întreaga lume, explorand activ și / sau foraj în Columbia Britanică, insula Trinidad și bazinul Sichuan din China.
Cu o capitalizare de piață de 40, 4 miliarde de dolari, EOG este una dintre cele mai mari companii petroliere și de explorare din Statele Unite. Acțiunile companiei au fost diminuate anul trecut, scăzând la un moment dat cu aproximativ 40% an de an, afectate de scăderea prețurilor petrolului, care a scăzut în trimestrul al treilea din 2018. Cu toate acestea, conducerea a petrecut ultimii cinci ani îmbunătățindu-se. eficiență, lucrând pentru a construi o companie care să poată opera profitabil chiar și cu așteptarea unor prețuri mai mici ale petrolului. În prezent plătește un dividend de 1, 60%, dar jocul este aici pentru creștere.
2. Royal Dutch Shell PLC
Royal Dutch Shell (RDS.B) este o companie petrolieră cu cipuri albastre care se mândrește cu plata unui dividend constant. Își răsplătește acționarii cu un dividend de 6, 3%, una dintre cele mai mari dintre toate marile companii petroliere.
În ultimul an, multe dintre marile companii petroliere au văzut că prețurile acțiunilor au fost pedepsite pe măsură ce prețurile petrolului au scăzut, iar veniturile nete au avut un impact semnificativ. Pentru o vreme, părea că Shell va veni fără să fie dezvăluit; compania a înregistrat câștiguri impresionante atât pentru cel de-al patrulea trimestru al anului 2018, cât și pentru primul trimestru al anului 2019. Însă asta s-a schimbat în trimestrul al doilea al anului 2019, când compania a raportat o scădere de peste 50% a veniturilor de la an la an. Anunțul a lovit puternic stocul, prețurile acțiunilor scăzând cu aproximativ 14% în luna august.
În ciuda pierderilor majore ale câștigurilor, fluxul de numerar al companiei a crescut cu 16% an de an, mai mult decât suficient pentru a-și acoperi dividendele. Și în timp ce alte companii petroliere au fost nevoite să-și reducă dividendele în timpul crizei petrolului, Shell a păstrat constant angajamentul său față de acționarii săi. Un alt plus este faptul că compania are o reputație de bun management și a reușit să mențină nivelul datoriilor scăzut. Deși stocul poate necesita o toleranță un pic mai mare la risc, acesta ar putea fi un joc bun pe termen lung pentru investitorii cu dividende, axat pe un randament de ultimă generație al unui plătitor constant.
Compania are două clase de acțiuni de primire a depozitelor americane (ADR) - acțiuni de clasa A și acțiuni de clasa B - ambele tranzacții la Bursa de Valori din New York. Fiți conștienți dividendele în numerar pentru acțiunile A sunt supuse deducerii unui impozit olandez de reținere a dividendelor la o rată de 15%.
3. Enbridge Inc.
Enbridge Inc. (ENB) nu este un găuritor de ulei. Gigantul energetic canadian - care are o capitalizare de piață de 74 de miliarde de dolari - este o companie de conducte, contracte de service pentru transportul petrolului brut și gazelor naturale prin intermediul rețelei sale vaste. Deoarece activitățile sale sunt conducte, își primește comisioanele indiferent dacă prețurile gazului și petrolului crește sau scade. În plus, compania s-a diversificat în alte sectoare, în special energia regenerabilă, precum operațiunile solare, eoliene, geotermale și de recuperare a căldurii uzate.
Fuziunea sa cu Spectra Energy (SE) în 2016 a făcut ca Enbridge să fie cea mai mare companie de infrastructură petrolieră nu doar din Statele Unite, ci din toată America de Nord. Cu un randament de 6, 06% din dividende, acest stoc ar putea oferi atât creștere, cât și venituri.
4. NextEra Energy, Inc.
NextEra Energy, Inc. (NEE) este o companie de energie regenerabilă care generează, distribuie și vinde energie electrică clienților săi cu amănuntul și cu ridicata din America de Nord. Compania de utilitati a investit foarte mult in dezvoltarea de proiecte de energie curata folosind atat energia eoliana cat si cea solara, iar investitiile sale sunt remunerate.
Cererea de energie curată a companiei a fost ridicată, iar noile proiecte care au venit online recent s-au adăugat la creșterea veniturilor sale. Pentru al treilea trimestru al anului 2019, compania a înregistrat câștiguri ajustate de 1, 2 miliarde de dolari, o creștere cu 12% de la un an la an. Compania este una dintre cele cu cea mai rapidă creștere în sectorul de utilități, iar această creștere ar trebui să continue, deoarece are un rezumat de proiecte de la alte utilități dornice să cumpere și să partenereze cu NextEra. Ca bonus suplimentar, compania și-a anunțat intenția de a-și majora plățile de dividende cu 12% la 14% în 2020.
5. Enterprise Products Partners LP
Enterprise Products Partners (EPD) se remarcă ca o companie de top în spațiul din mijlocul mediului. Compania oferă servicii industriilor de gaze naturale, țiței și petrochimice, care operează peste 19.000 de mile de conducte de lichide de gaze naturale și 5.300 de mile de conducte de țiței.
Unul dintre cele mai mari puncte de vânzare ale companiei este capacitatea sa de a genera un flux de numerar substanțial - 1, 6 miliarde de dolari pentru al treilea trimestru al anului 2019. Compania a semnat recent contracte pe termen lung cu Chevron pentru construirea și susținerea unui nou terminal petrolier în largul coastei Texas. În total, compania a raportat proiecte de capital de creștere de 9, 1 miliarde de dolari în construcție și este programată să vină online până la sfârșitul anului 2023.
Numere impresionante ca acestea ajută compania să-și recompenseze bogat investitorii cu un dividend solid de 6, 6%. Deoarece compania este un parteneriat limitat, investitorii se pot bucura de avantajele fiscale adăugate oferite de Enterprise.
Linia de jos
Alegerea primelor cinci stocuri de energie implică privirea mai mult decât istoria trecută. De asemenea, este esențial să revizuiți modul în care o companie își poziționează afacerea pentru a crește și a prospera, indiferent de direcția prețurilor petrolului. Cea mai profitabilă abordare poate fi crearea unui portofoliu energetic diversificat în mod similar cu această listă. Acest grup oferă foraj on-shore, foraj off-shore, energie regenerabilă și infrastructură ca o modalitate de a profita de energie în 2020.
Dacă EIA este corectă, prețurile petrolului ar putea fi în continuare afectate prin scăderea cererii și a condițiilor economice globale incerte. Stocurile de energie ar putea fi pentru o plimbare neplăcută, dar anumite companii sunt în măsură să prevadă furtuna mai bine decât altele. Investitorii cu un orizont de investiții pe termen lung pot vedea, de asemenea, acest lucru ca o oportunitate de a acumula câteva jocuri solide acum la prețuri de chilipir.
