Ce sunt plățile accelerate?
În finanțe, termenul de plăți accelerate se referă la plățile voluntare efectuate de un împrumutat pentru a reduce mai rapid soldul restant al împrumutului său.
În funcție de condițiile împrumutului, plățile accelerate pot fi o opțiune atractivă pentru debitorii care doresc să-și minimizeze costul total al împrumutului. Cu toate acestea, unele structuri de împrumut dezincentivează plățile accelerate prin penalități de plată anticipată și alte astfel de prevederi.
Plățile accelerate sunt de obicei aplicate pe mandantul unui împrumut, ceea ce reduce soldul restant și dobânda necesară pentru plățile viitoare. În general, plăți mai accelerate duc la o ratificare mai rapidă a principalului, ceea ce poate duce la economii substanțiale ale dobânzii.
Cheie de luat cu cheie
- Plățile accelerate sunt plăți suplimentare voluntare efectuate cu soldul principal al unui împrumut. Sunt permise în mai multe tipuri de împrumuturi la termen, cum ar fi ipotecile la domiciliu, dar pot fi supuse unor limitări și taxe. Atractivitatea plăților accelerate va depinde de o serie de factori, inclusiv rata dobânzii împrumutului și costul de oportunitate al împrumutatului.
Înțelegeți plățile accelerate
Plățile accelerate sunt o tehnică obișnuită folosită de către debitori într-o varietate de contexte financiare. Un exemplu obișnuit este cel al împrumuturilor ipotecare la domiciliu, în care debitorii sunt adesea autorizați să plătească mai mult decât plățile obligatorii pentru a-și plăti mai repede principalul. La rândul său, aceasta poate duce la o perioadă mai scurtă de amortizare și, prin urmare, la reducerea cheltuielilor cu dobânzile generale.
Aceste structuri de plată accelerată sunt frecvente în diferite împrumuturi non-rotative, care sunt cunoscute și sub numele de împrumuturi la termen. Aceste împrumuturi sunt structurate folosind un program de amortizare care stabilește calendarul și valoarea plăților împrumutului. Fiecare plată va avea o componentă a dobânzii și a principalului, procentul alocat principalului crescând treptat pe măsură ce împrumutul ajunge la scadență.
În funcție de condițiile împrumutului, valoarea dobânzii conținute în fiecare plată poate fi bazată fie pe o dobândă fixă, fie pe o rată a dobânzii variabile. Cu cât rata dobânzii la un împrumut este mai mare, cu atât poate fi mai benefică efectuarea plăților accelerate. De fapt, plățile accelerate pot beneficia de debitori în două moduri: pe lângă reducerea cheltuielilor cu dobânzile, plățile accelerate pot crește și rata cu care împrumutatul acumulează capitaluri proprii în finanțarea.
De exemplu, într-un credit ipotecar la domiciliu, capitalul împrumutatului în casă crește treptat pe măsură ce soldul principal al creditului ipotecar scade. Pe lângă creșterea valorii nete a împrumutatului, creșterea capitalului propriu într-o proprietate poate oferi garanții împrumutatului pe care îl pot utiliza pentru a finanța achizițiile ulterioare. Această capitaluri proprii poate fi, de asemenea, exploatat pentru a strânge numerar, cum ar fi printr-o tranzacție de refinanțare ipotecară.
Deși plățile accelerate pot fi avantajoase, în funcție de condițiile împrumutului, este posibil să nu fie economic să profitați de această opțiune. Unii creditori includ clauze de penalizare în avans în contractele de împrumut, care limitează sau percep taxe contra plăților accelerate peste un anumit nivel.
În ceea ce privește împrumuturile ipotecare, aceste tipuri de condiții de plată anticipată sunt de fapt destul de comune. Creditorii vor limita adesea plățile accelerate la maximum 20% din soldul împrumutului în fiecare an. În plus, creditorii pot impune penalități suplimentare dacă împrumutatul încearcă să refinanțeze ipoteca sau să vândă proprietatea de bază înainte de sfârșitul termenului ipotecar. Din aceste motive, este important să luăm în considerare cu atenție legalitățile unui împrumut pentru a determina dacă plățile accelerate sunt cu adevărat economice.
Exemplu real de plăți accelerate
Michaela este un investitor imobiliar care și-a achiziționat recent prima proprietate de închiriere. Analizând condițiile de împrumut, ea observă că rata dobânzii curente este de 3, 50% și că condițiile autorizației sale ipotecare au accelerat plățile până la 20% din soldul principal restant în fiecare an.
În ceea ce privește câștigarea de a efectua sau nu plăți suplimentare, ea are în vedere avantajele și contra. Pe de o parte, efectuarea plăților accelerate i-ar economisi contravaloarea dobânzii anuale de 3, 50% la valoarea plăților pe care alege să le efectueze. În acest sens, efectuarea de plăți accelerate este echivalentă cu investiția într-un activ care produce un randament anual de 3, 50%. Mai mult, făcând aceste plăți, Michaela recunoaște că își va crește capitalul propriu în proprietatea de închiriere, crescând astfel garanțiile disponibile pentru a-și finanța următoarea achiziție imobiliară.
Pe de altă parte, având în vedere rata dobânzii scăzută din punct de vedere istoric al împrumutului ei, Michaela își dă seama, de asemenea, că poate fi capabilă să găsească un profit mai mare din capitalul său în altă parte. De exemplu, dacă este în măsură să strângă bani de la alți creditori sau investitori pentru a-și finanța următoarea achiziție, ar putea să-și folosească capitalul ca o plată în avans pentru a doua achiziție imobiliară, câștigând în mod semnificativ mai mult de 3, 50% întoarcere.
