Ce este managementul consultativ?
Termenul de gestionare a consultanței se referă la furnizarea de îndrumări profesionale, personalizate de investiții. Serviciile de management consultativ permit persoanelor private să se consulte cu profesioniștii de investiții înainte de a face modificări la portofoliile lor. Profesioniștii din managementul consultativ au experiență în una sau mai multe domenii de investiții și oferă îndrumări adaptate situației specifice a unei persoane.
Cheie de luat cu cheie
- Managementul consultativ este furnizarea de ghidare profesională, personalizată a investițiilor, de obicei contra cost. Persoanele individuale, echipele independente sau un grup de profesioniști din cadrul unei bănci private, al unei firme de management al investițiilor sau al unui boutique consultativ de specialitate pot desfășura management consultativ. managementul include consilieri financiari, manageri de portofoliu, bancheri de investiții și manageri de investiții. Profesioniștii în managementul consultativ își revizuiesc situațiile personale ale clienților, determină cele mai bune clase de active, monitorizează performanța investițiilor, oferă îndrumări și reechilibrează portofoliile.
Înțelegerea managementului consultativ
Managementul consultativ presupune gestionarea și planificarea portofoliilor de investiții, de obicei contra cost. Investitorii individuali care solicită consultanță pentru investiții vor căuta serviciile unui manager consultativ sau al unei firme de management consultativ. Persoanele fizice, o echipă independentă sau un grup de profesioniști din cadrul unei bănci private, al unei firme de administrare a investițiilor sau a unui butic consultativ de specialitate pot desfășura managementul consultativ. Rolul cheie în domeniul managementului consultativ include:
- Consilieri financiari: acești profesioniști oferă consultanță și consultanță financiară, inclusiv gestionarea investițiilor, planificarea impozitelor și imobiliare. Administratori de portofoliu: Acest grup cuprinde una sau mai multe persoane care investesc în orice număr și gestionează tranzacțiile de portofoliu de zi cu zi pentru a maximiza profiturile. bancheri: acești bancheri ajută clienții corporativi să găsească surse de capital pentru tranzacții de afaceri și oferă, de asemenea, analize și îndrumări.
Consultanții de investiții care lucrează pentru grupuri de management consultativ se întâlnesc și lucrează cu clienții într-o serie de capacități. Aceștia evaluează orizontul de timp al clientului, obiectivele de performanță și toleranța la risc pentru a determina care clase de active sunt cele mai potrivite investiții. Consilierii sunt responsabili pentru monitorizarea de rutină a performanței investițiilor și execută adesea comenzi și oferă, de asemenea, îndrumări în domeniile alocării activelor și reechilibrării portofoliului. Reechilibrarea portofoliului protejează un investitor de riscurile nedorite și asigură că expunerea portofoliului rămâne în zona de expertiză a managerului.
Alocarea activelor este practica echilibrării riscurilor și recompenselor în cadrul unui portofoliu în funcție de obiectivele individuale sau de politica instituției. Managerii distribuie fondurile portofoliului între trei clase de active principale: acțiuni, venituri fixe și numerar și echivalente, împreună cu investiții alternative, precum capitaluri private și instrumente derivate.
Deoarece fiecare clasă de active oferă niveluri diferite de risc și rentabilitate, fiecare se comportă diferit în timp. Investitorii pot utiliza alocări de active diferite pentru obiective diferite. De exemplu, cineva care economisește un an de călătorie pe termen scurt ar putea investi economiile într-un mix conservator de numerar, certificate de depozit (CD-uri) și obligațiuni pe termen scurt. O altă economie individuală pentru o plată în avans pentru o locuință scumpă - la cel puțin un deceniu distanță - ar putea diversifica în mai multe stocuri, deoarece are mai mult timp pentru a compensa fluctuațiile pe termen scurt ale pieței.
Management consultativ vs. management discreționar al investițiilor
Serviciile de management consultativ permit persoanelor fizice să păstreze controlul deplin asupra portofoliilor și să ia propriile decizii de investiții. Rolul consilierului pentru investiții este în primul rând acela de a oferi un aviz informat. Deci, în timp ce un manager de bogăție care oferă servicii de consultanță se consultă cu clienții săi și oferă consultanță, clientul este cel care ia deciziile finale de cumpărare și vânzare.
În managementul consultativ, clientul este cel care ia deciziile finale de cumpărare și vânzare.
Managementul discreționar al investițiilor funcționează în mod invers. În această disciplină, managerul de avere profesională preia mai mult controlul deciziilor de investiții. Pentru client, abordarea discreționară este mai practică și este potrivită pentru cei care nu au experiența sau timpul necesar pentru a gestiona în mod activ propriile portofolii. Gestionarea discreționară a investițiilor poate fi asigurată doar de profesioniști cu experiență, mulți dintre ei având desemnarea Chartered Financial Analyst (CFA).
În timp ce managerii consultanți petrec întotdeauna timp înțelegând obiectivele și bunurile clienților lor, acesta nu este adesea un proces la fel de complet ca în cazul managerilor discreționari.
