Ce este un comerț cu capuri false?
O tranzacție falsă în cap este atunci când prețul unei garanții face o mișcare într-o direcție, dar apoi inversează cursul și se deplasează în direcția opusă. Comerțul cu capul fals își capătă numele dintr-o tactică folosită în mod obișnuit de un jucător de baschet sau de fotbal pentru a arunca opoziția, conducând cu capul să pretindă că se mișcă într-o direcție, dar apoi se mișcă în direcția opusă. Comerțul cu falsuri false are loc cel mai frecvent în punctele cheie de dezlănțuire, cum ar fi niveluri majore de sprijin sau de rezistență, sau medii în mișcare atent observate, cum ar fi media în mișcare simplă de 50 de zile sau 200 de zile.
Cheie de luat cu cheie
- O tranzacție falsă în cap se mișcă într-o direcție, dar inversează cursul și se deplasează în direcția opusă. Tranzacțiile cu fals fals se produc cel mai frecvent în punctele cheie de despartire, cum ar fi nivelurile majore de sprijin sau de rezistență, sau mediile în mișcare atent observate. comerțul poate duce la pierderi semnificative, deoarece acestea apar adesea înainte de începerea unei tendințe majore în sens invers.
Înțelegerea unui comerț cu capuri false
Luați în considerare o situație în care un indice major al pieței a făcut noi valori maxime pe fondul deteriorării fundamentelor economice. Comercianții care doresc să scurteze indicele vor monitoriza îndeaproape nivelurile tehnice semnificative pentru a evalua dacă avansul începe să se descompună. Să presupunem că avansul indexului se oprește și începe să scadă, tranzacționând sub o medie cheie pe termen scurt. Urșii s-ar putea grăbi în acest moment, pe baza opiniei lor de tranzacționare că a început declinul indicelui, dar dacă indicele ar inversa ulterior cursul și va trece mai sus, aceasta ar fi o tranzacție clasică de tip fals.
Contrarienii încearcă adesea să profite de tranzacțiile false, deoarece filozofia lor de tranzacționare îmbrățișează o dorință de a merge împotriva mulțimii. Aceștia susțin că comercianții instituționali împing prețul unei garanții prin zone de suport / rezistență atent urmărite pentru a găsi lichidități suplimentare pentru a completa comenzi mai mari la un preț mai bun pentru clienții lor, în special pe piața valutară, care nu are un regulator centralizat.
Comercianții și investitorii care se ocupă de o operațiune falsă pot suferi pierderi semnificative, deoarece acestea apar adesea înainte de începerea unei tendințe majore în direcția opusă. Respectarea limitelor stricte de stop-loss în astfel de cazuri ajută la minimizarea riscului.
Comerțul și despăgubirile
O despartire initiala este urmata de obicei de un oarecare nivel de retragere. Pe măsură ce prețul revine la nivelul inițial de defalcare sau ceva mai departe, comerciantul este lăsat să stabilească dacă retragerea este începutul unui fals fals - o falsă - sau dacă este temporară, iar piața va continua în curând în direcția izbucni. În ultimul caz, pullback-ul poate prezenta o altă oportunitate de a intra într-o mișcare de desprindere.
Comerț flash-Crash Head-Fake
Piața taururilor record, care a început în martie 2009, a produs multe tranzacții false în ultimul deceniu. Poate că cel mai cunoscut exemplu a fost „Flash Crash” din 6 mai 2010, în care Dow Jones Industrial Media (DJIA) a scufundat aproape 1.000 de puncte în câteva minute în tranzacționare intra-zi înainte de a șterge cea mai mare parte a pierderii de către închide. Comercianții care au pariat pe termen lung pe indicii de acțiune din SUA, bazându-se pe opinia că „Crash Flash” a prezentat o nouă piață de urs, au suferit durerea de a vedea că acești indici continuă să înregistreze valori maxime în anii următori.
Exemplu practic de comerț cu capul fals
Prețul acțiunii PayPal Holdings Inc. a organizat un schimb de teste de manuale în 3 iunie 2019, plonjându-se sub atât SMA-ul de 50 de zile, cât și cel mai mic swing din 13 mai - o zonă cheie de sprijin. Prețul acțiunii s-a majorat cu 3% în ziua următoare de tranzacționare pentru a se închide deasupra zonei de sprijin, oferind primul indiciu al unei eventuale tranzacții falsificate. Acțiunile PayPal au continuat să se ridice mai mult în sesiunile de tranzacționare ulterioare, tranzacția de tip fals a confirmat pe 10 iunie, când prețul s-a închis peste nivelul maxim anterior.
StockCharts.com.
