Ce este un fond hibrid
Un fond hibrid este un fond de investiții care se caracterizează prin diversificarea între două sau mai multe clase de active. Aceste fonduri de obicei investesc într-un mix de acțiuni și obligațiuni. Ele pot fi, de asemenea, cunoscute sub numele de fonduri de alocare a activelor.
Cheie de luat cu cheie
- Un fond hibrid este o clasificare a fondului mutual sau ETF care investește în diferite tipuri de active sau clase de active pentru a produce un portofoliu diversificat. Fondurile echilibrate, care dețin în mod normal 60% acțiuni și 40% obligațiuni sunt un exemplu obișnuit de fond hibrid. fondurile, care amestecă creșterea și stocurile valorice sunt un alt exemplu de fond hibrid.
Înțelegerea fondurilor hibride
Fondurile hibride oferă investitorilor un portofoliu diversificat. Termenul hibrid indică faptul că strategia fondului include investiții în mai multe clase de active. În general, poate însemna, de asemenea, că fondul utilizează o abordare alternativă de gestionare mixtă.
Fondurile hibride sunt cunoscute în mod obișnuit ca fonduri de alocare a activelor. Pe piața investițiilor, fondurile de alocare a activelor pot fi utilizate în mai multe scopuri. Aceste fonduri oferă investitorilor o opțiune pentru a investi în mai multe clase de active prin intermediul unui singur fond.
Fondurile hibride au evoluat din implementarea teoriei moderne a portofoliului în gestionarea fondurilor. Aceste fonduri pot oferi diferite niveluri de toleranță la risc, variind de la conservator la moderat și agresiv.
- Fondurile echilibrate sunt de asemenea un tip de fond hibrid. Fondurile echilibrate urmează adesea o proporție standard de alocare a activelor, cum ar fi 60/40. Fondurile pentru data țintă sau fondurile pentru ciclul de viață se încadrează, de asemenea, în categoria hibrid. Aceste fonduri investesc în mai multe clase de active pentru diversificare. Fondurile pentru data țintă diferă de la fondurile hibride standard, în condițiile în care porțiunile lor de portofoliu încep cu o alocare mai agresivă și reechilibrarea progresivă către o alocare mai conservatoare pentru utilizarea la o dată specificată de utilizare. Un fond mixt (sau fond mixt) este un tip de fond mutual mutual. care include un mix de stocuri de valoare și de creștere. Aceste fonduri oferă investitorilor diversificarea dintre aceste stiluri de investiții populare într-un singur portofoliu.
În toate cazurile, fondurile hibride vor include o combinație de două sau mai multe clase de active. În cazul fondurilor orientate către risc și echilibrate, alocările vor rămâne, de obicei, la o proporție fixă. În fondurile care vizează o dată de utilizare specificată, proporția mixului de active va varia în timp. În toate fondurile, managerul de investiții poate gestiona activ participațiile individuale din fiecare categorie de active pentru a răspunde condițiilor de schimbare ale pieței și a posibilităților de apreciere a capitalului
Exemple de fonduri hibride
Administratorii de investiții oferă o gamă largă de opțiuni pentru fonduri hibride. Mai jos sunt două exemple.
Fondul Vanguard Balanced Index (VBINX)
Acest fond are un sold 60/40 între acțiuni și obligațiuni. Porțiunea de acțiuni a portofoliului încearcă să reproducă indicele pieței totale CRSP din SUA. Porțiunea de obligațiuni din portofoliu încearcă să reproducă indicele de ajustare a flotei Bloomberg Barclays din SUA. Fondul are un raport de cheltuieli de 0, 19%.
T. Rowe Pret Retirement 2060 Fund (TRRLX)
Fondul T. Rowe Price Retirement 2060 este un fond de destinație hibrid. În octombrie 2017, acesta avea 86% din portofoliu în acțiuni și aproximativ 11% în obligațiuni. Fondul utilizează o abordare de fonduri cu 19% din portofoliu într-un fond de stocuri de creștere. Fondul are un raport de cheltuieli de 0, 74%.
