Investiții vs. tranzacții: o imagine de ansamblu
Investiția și tranzacționarea sunt două metode foarte diferite de încercare de profit pe piețele financiare. Atât investitorii, cât și comercianții caută profituri prin participarea pe piață. În general, investitorii caută profituri mai mari pe o perioadă extinsă prin cumpărare și deținere. În schimb, comercianții profită atât de piețele în creștere, cât și de cele în scădere pentru a intra și ieși pe poziții într-un interval de timp mai scurt, obținând profituri mai mici și mai frecvente.
Cheie de luat cu cheie
- Investiția adoptă o abordare pe termen lung a piețelor și se aplică adesea în scopuri precum conturile de pensionare. Învățarea implică strategii pe termen scurt pentru a maximiza randamentele zilnic, lunar sau trimestrial. Investitorii au mai multe șanse de a pierde pierderile pe termen scurt, în timp ce comercianții va încerca să facă tranzacții care să-i poată ajuta să profite rapid de pe piețele care fluctuează.
Investiția
Scopul investițiilor este de a construi treptat averea pe o perioadă îndelungată de timp prin cumpărarea și deținerea unui portofoliu de stocuri, coșuri de acțiuni, fonduri mutuale, obligațiuni și alte instrumente de investiții.
Investitorii își îmbunătățesc adesea profiturile prin compunerea sau reinvestirea oricăror profituri și dividende în acțiuni suplimentare de acțiuni.
De multe ori investițiile se desfășoară pe o perioadă de ani, sau chiar zeci de ani, profitând de avantajele precum dobânzile, dividendele și diviziunile de acțiuni pe parcurs. În timp ce piețele fluctuează inevitabil, investitorii vor „salva” tendințele de scădere, cu așteptarea creșterii prețurilor și eventualele pierderi vor fi recuperate. De obicei, investitorii sunt mai preocupați de fundamentele pieței, cum ar fi raporturile preț / câștig și prognozele de gestionare.
Oricine are un 401 (k) sau un IRA investește, chiar dacă nu urmărește zilnic performanța deținerilor. Întrucât obiectivul este creșterea unui cont de pensionare pe parcursul deceniilor, fluctuațiile de zi cu zi ale diferitelor fonduri mutuale sunt mai puțin importante decât o creștere constantă pe o perioadă extinsă.
Comercial
Tranzacționarea implică tranzacții mai frecvente, cum ar fi cumpărarea și vânzarea de acțiuni, mărfuri, perechi de valute sau alte instrumente. Scopul este de a genera randamente care să depășească investițiile de cumpărare și deținere. În timp ce investitorii ar putea să se mulțumească cu un randament anual de 10 la 15 la sută, comercianții ar putea căuta o rentabilitate de 10% în fiecare lună. Profiturile comerciale sunt generate prin cumpărarea la un preț mai mic și vânzarea la un preț mai mare într-o perioadă relativ scurtă de timp. De asemenea, invers este valabil: profiturile de tranzacționare pot fi obținute prin vânzarea la un preț mai ridicat și prin cumpărarea pentru a acoperi la un preț mai mic (cunoscut sub numele de „vânzarea scurtă”) pentru a profita pe piețele în scădere.
În timp ce investitorii de cumpărare și deținere așteaptă poziții mai puțin profitabile, comercianții încearcă să obțină profituri într-o perioadă specificată de timp și folosesc adesea o ordine de stop-loss de protecție pentru a închide automat pozițiile de pierdere la un nivel de preț predeterminat. Comercianții utilizează adesea instrumente de analiză tehnică, cum ar fi mediile mobile și oscilatoarele stochastice, pentru a găsi setări de tranzacționare de mare probabilitate.
Stilul unui comerciant se referă la perioada de timp sau perioada de deținere în care sunt cumpărate și vândute stocuri, mărfuri sau alte instrumente de tranzacționare. În general, comercianții se încadrează într-una din cele patru categorii:
- Trader de poziții: Pozițiile se țin de la luni la ani.Se ocupă Trader: Pozițiile se țin de la zile la săptămâni. Trader Ziua: Pozițiile sunt deținute pe tot parcursul zilei doar fără poziții peste noapte.Scalp Trader: Pozițiile sunt deținute de secunde la minute fără nopți peste noapte pozițiile.
De obicei, comercianții își aleg stilul de tranzacționare pe baza unor factori, inclusiv dimensiunea contului, cantitatea de timp care poate fi dedicată tranzacționării, nivelul experienței de tranzacționare, personalitatea și toleranța la risc.
Consilier Insight
Josh Brein
Brein Wealth Management, LLC, Bellevue, WA
În timp ce s-ar putea considera activitățile lor de tranzacționare ca investiții, pentru mine, diferența dintre tranzacționare și investiție are mai mult de-a face cu timpul.
Când investești în ceva, cauți să-ți crești banii. Unii investesc mult timp, cum ar fi pensionarea, în timp ce alții investesc pentru o perioadă scurtă de timp pentru a atinge un anumit obiectiv, cum ar fi cumpărarea unei mașini. O persoană care deține o rentă, de exemplu, investește o perioadă mai lungă de timp decât cineva care se bucură de tranzacții și își mută banii în jur destul de frecvent.
Tranzacționarea, pe de altă parte, sugerează că investitorul adoptă o abordare pe termen scurt și este în principal preocupat fie de realizarea de numerar rapid, fie de emoția de a participa pe piețe.
