Participanții la planurile 401 (k) s-ar putea simți restricționați de placa restrânsă a ofertelor de fonduri mutuale de care dispun. Și în cadrul fondurilor individuale, investitorii au control zero pentru a alege stocurile subiacente, care sunt selectate de către administratorii de fonduri reciproce, care subperformează în mod regulat piața.
Din fericire, multe companii oferă funcții de ferestre de regie sau autoreglare, care le oferă investitorilor opțiunea de a acapara domniile asupra propriilor destinații financiare, gestionându-și planurile 401 (k) pentru ei înșiși. Există atât argumente pro și contra pentru a face traseul do-it-yourself.
Pro-uri
-
Mai multe opțiuni de investiții
-
Investiții de calitate superioară
-
Folosește-ți propriile investiții investiționale
Contra
-
Taxe mai mari
-
Cercetare intensivă în muncă
-
Lipsa lichidității / transparenței
Avantajele gestionării propriului dvs. plan 401 (k)
Mai multă alegere
Planurile regizate de sine oferă mai multe opțiuni de investiții. În plus față de fondurile mutuale, portofoliile pot include fonduri tranzacționate pe bursă (ETF-uri), acțiuni și obligațiuni individuale, plus active non-tradiționale precum imobiliare.
„Când parcurgi traseul autodirigit, nu mai ești legat de opțiunile de investiții 15-18 setate din planul tău 401 (k)”, spune John P. Daly, CFP®, președinte, Daly Investment Management, LLC, în Mount Prospect, Ill. „Puteți cumpăra aproape orice stoc, ETF sau fond mutual disponibil pe platforma custodianului. Acest lucru poate fi foarte benefic, mai ales dacă planul dvs. are opțiuni de investiții limitate sau opțiuni de investiții de calitate scăzută. ”
Calitate
În loc de un număr limitat de fonduri mutuale, ferestrele de brokeraj oferă o gamă largă de opțiuni, permițând investitorilor să fie mai discriminați în procesul lor de selecție.
Experienţă
Cei cu cunoștințe și abilități de investiții își pot pune experiența la încercare. Acesta poate fi un avantaj major pentru managementul tradițional 401 (k).
Disciplina
Investitorii disciplinați care își mențin compozițiile în timpul volatilității pieței, pot exploata oportunitățile disponibile într-o autodirecție 401 (k). Acest lucru le oferă o legătură cu fondurile mutuale administrate de altcineva.
Opțiuni de investiții neradiționale
Investitorii direcționali 401 (k) pot încorpora activele imobiliare și alte investiții netradiționale în portofoliile lor, care pot oferi oportunități extraordinare de câștig. Aceste opțiuni nu sunt disponibile pentru 401 (k) investitori obișnuiți.
Cheie de luat cu cheie
- Multe companii oferă funcții de autodirecționare sau de ferestre de intermediere care permit gestionarea de sine a planurilor 401 (k). Planurile direcționate de la sine oferă acces la o gamă mai largă de investiții, inclusiv activele netradiționale, cum ar fi proprietățile imobiliare. consecințe.
Contra
Există multe dezavantaje potențiale în gestionarea propriilor investiții.
reguli
Printre multitudinea de opțiuni disponibile în regia autodirijată 401 (k) s, unele vor fi în mod inevitabil în afara limitelor datorate reglementărilor IRS care interzic anumite tipuri de investiții. Cei care nu sunt familiarizați cu aceste reglementări pot avea probleme și pot avea consecințe fiscale severe.
Taxe
Auto-investitorii care se îndepărtează dincolo de fondurile mutuale sau care tranzacționează stocuri prea des se pot regăsi cu comisioane exorbitante care pot șterge cel mai mult - dacă nu toate, din câștigurile lor.
lipsă de experiență
Investitorii mai puțin experimentați pot lipsi de nuanțele pe care le va prinde un manager profesionist și un consilier financiar.
„Cel mai mare bonus pentru a avea o opțiune autodirigită este capacitatea de a controla raporturile de cheltuieli din cadrul fiecărei investiții individuale”, spune David S. Hunter, CFP®, președinte al Asheville, Horizons Wealth Management, cu sediul în NC, „Cu toate acestea, aceasta deschide mii de opțiuni de investiții și există întotdeauna șansa ca un investitor să fie paralizat de opțiuni și să nu participe atât cât s-ar face cu un plan set-it-and-uită-l 401 (k)."
Lipsa lichidității / transparenței
Unele investiții netradiționale nu au transparență și lichiditate, ceea ce poate restricționa investitorii să își cumpere și să vândă cu ușurință pozițiile. Aceasta poate fi o trezire nepoliticoasă a celor obișnuiți cu ușurința de a face față stocurilor și obligațiunilor tradiționale.
„Dezavantajul administrării proprii 401 (k), dincolo de taxele suplimentare, este posibil să deveniți propriul vostru cel mai rău inamic”, spune Mark Hebner, fondator și președinte al Index Fund Advisors, Inc., în Irvine, California, și autor. din "Fonduri index: Programul de recuperare în 12 etape pentru investitori activi."
"Mulți investitori care nu lucrează cu un consilier profesionist de avere permit adesea mișcărilor de piață pe termen scurt să-și dicteze strategia de investiții pe termen lung", adaugă Hebner. "Această abordare poate provoca efecte dezastruoase pe termen lung în perioadele foarte agitate".
Investitorii în planuri auto-direcționate ar trebui să fie siguri că își diversifică participațiile, pentru a-și integra protecția împotriva riscurilor în portofoliile lor.
Autodirigit 401 (k) vs. autodirecționat IRA
În plus față de autodirecționarea 401 (k), IRS oferă și opțiunea unui IRA autodirecționat. Pro și contra sunt similare. O diferență majoră este limita de contribuție mult mai mare cu 401 (k) s-au regizat de la sine.
În al doilea rând, planurile autodirijate 401 (k) permit împrumuturi, deși poate fi dificil de obținut. În cele din urmă, investitorii nu trebuie să angajeze un custod pentru autodirigite 401 (k) s, deși IRA necesită un mandatar.
Linia de jos
Gestionarea propriilor portofolii poate permite investitorilor o gamă mai largă de opțiuni de investiții. Există, de asemenea, complexități adăugate atunci când vine vorba de taxe, lichiditate și alte elemente. Cei care se apucă de autodirecție ar trebui să își facă timp să învețe instrumentele disponibile pentru a ajuta la netezirea procesului.
