Stocul Tesla Inc. (TSLA) a fost în plină desfășurare în acest an, atingând un maxim de 52 de săptămâni în august, apoi a scufundat cu 30% săptămâni mai târziu. Nu vă așteptați ca volatilitatea stocului să se termine chiar dacă raporturile companiei au rezultat miercuri după încheierea tranzacției. Piața de opțiuni este prețul potențialului unei volatilități masive în săptămânile următoare câștigurilor: un preț de 17% în sus sau în jos.
Analistii și-au majorat prognozele de câștig pentru companie și o văd apropiindu-se de rentabilitate în trimestrul al treilea, datorită puterii ascensiunii noului său model de sedan de piață de masă.
Datele TSLA de YCharts
Leagăne sălbatice
După cum am menționat, opțiunile care vor expira pe 16 noiembrie sunt prețurile într-o cantitate masivă de volatilitate după rezultatele trimestrului trei. O analiză a prețurilor de piață ale opțiunilor, folosind așa-numita strategie stradală lungă, sugerează că stocul ar putea tranzacționa mai mult sau mai mic cu 17% din prețul de grevă de 290 USD. Plasează stocul într-un interval de tranzacționare de 95 USD între 243 și 338 USD.
Un pariu mare bullish
Cel puțin unii operatori pariază că stocul va crește în urma rezultatelor. Începând cu 18 octombrie, numărul apelurilor deschise la prețul de grevă de 310 dolari din noiembrie a crescut de mai mult de cinci ori până la 10.000 de contracte deschise. Apelurile au costat aproximativ 16 dolari pe contract, iar un cumpărător al apelurilor ar avea nevoie ca prețul acțiunilor să crească cu 11% la 326 dolari pentru a sparge chiar și prețul curent de aproximativ 294 dolari pe acțiune. De asemenea, este un mare pariu, în valoare de aproximativ 16 milioane de dolari.
Actualizarea estimărilor
Analistii estimeaza ca compania va raporta o pierdere de 0, 07 USD pe actiune, in crestere fata de estimarile din septembrie pentru o pierdere de 0, 33 USD pe actiune. În plus, se preconizează că veniturile pentru trimestru vor fi mai mult de două ori până la 6, 3 miliarde de dolari.
TSLA EPS Estimări pentru datele trimestrului curent de YCharts
Și mai bine, analiștii și-au mărit estimările câștigurilor pentru 2019 cu 88%, până la 3, 26 dolari pe acțiune, în timp ce prognozele pentru 2020 cu 22%.
TSLA EPS Estimări pentru datele anului următor pe YCharts
Estimările veniturilor au crescut mult mai modest. Acolo unde stocul Tesla merge după rezultatele trimestriale, va depinde în mare măsură de capacitatea companiei de a genera profituri, de a stimula fluxul de numerar și, de asemenea, de a reduce rata la care arde numerar. Progresul în aceste domenii ar putea ajuta la ridicarea stocului.
= Michael Kramer este fondatorul Mott Capital Management LLC, un consilier de investiții înregistrat și administratorul portofoliului tematic de creștere pe termen lung, gestionat activ al companiei. Kramer cumpără și deține stocuri pe o perioadă de trei până la cinci ani. Faceți clic aici pentru bio-ul lui Kramer și a stocurilor din portofoliul său. Informațiile prezentate sunt destinate doar scopurilor educaționale și nu intenționează să facă o ofertă sau o solicitare pentru vânzarea sau achiziționarea de titluri, investiții sau strategii de investiții specifice. Investițiile implică risc și, dacă nu se prevede altfel, nu sunt garantate. Aveți grijă să consultați mai întâi un consilier financiar calificat și / sau un profesionist fiscal înainte de a implementa orice strategie discutată în prezenta. La cerere, consilierul va furniza o listă cu toate recomandările făcute în ultimele douăsprezece luni. Performanța trecută nu indică performanțele viitoare.
