Ce este un împrumut de capital de lucru?
Un împrumut de capital de lucru este un împrumut care este luat pentru a finanța operațiunile cotidiene ale unei companii. Aceste împrumuturi nu sunt utilizate pentru a cumpăra active sau investiții pe termen lung și sunt, în schimb, utilizate pentru a furniza capitalul de lucru care acoperă nevoile operaționale pe termen scurt ale unei companii. Respectivele nevoi pot include costuri precum plata salariilor, chirie și datorii. În acest fel, împrumuturile de capital de lucru sunt pur și simplu împrumuturi din datorii corporative care sunt utilizate de o companie pentru a-și finanța operațiunile zilnice.
Cum funcționează un împrumut de capital de lucru
Uneori, o companie nu dispune de numerar adecvat la dispoziție sau lichidități de activ pentru a acoperi cheltuielile operaționale zilnice și, prin urmare, va asigura un împrumut în acest scop. Companiile care au o sezonalitate ridicată sau vânzări ciclice se bazează, de regulă, pe împrumuturi de capital de lucru pentru a ajuta perioadele de activitate comercială redusă.
Capital de lucru
Multe companii nu au venituri stabile sau previzibile pe tot parcursul anului. Companiile producătoare, de exemplu, au vânzări ciclice care corespund nevoilor comercianților de retail. Majoritatea retailerilor vând mai mult produs în timpul celui de-al patrulea trimestru - adică în perioada de sărbători - decât în orice altă perioadă a anului.
Pentru a furniza comercianților cu cantitatea adecvată de bunuri, producătorii își desfășoară, de obicei, cea mai mare parte a activității lor de producție în lunile de vară, pregătind inventarele pentru trimestrul al patrulea. Apoi, la sfârșitul anului, accesul vânzătorilor cu amănuntul reduce cumpărăturile de fabricație, deoarece se concentrează pe vânzarea prin inventarul lor, ceea ce reduce ulterior vânzările de fabricație.
Producătorii cu acest tip de sezonalitate necesită adesea un împrumut de capital de lucru pentru a plăti salariile și alte cheltuieli de exploatare în perioada liniștită a trimestrului IV. Împrumutul este rambursat, de obicei, în momentul în care compania își încheie sezonul aglomerat și nu mai are nevoie de finanțare.
Plățile pierdute pentru un împrumut de capital de lucru pot afecta scorul de credit al proprietarului de afaceri dacă împrumutul este legat de creditul personal.
Printre tipurile de finanțare se numără un împrumut pe termen lung, o linie de afaceri de finanțare de credit sau factură, o formă de împrumut pe termen scurt care este extins de către un creditor clienților săi de afaceri, pe baza facturilor neplătite. Cardurile de credit de afaceri, care vă permit să câștigați recompense, vă pot oferi, de asemenea, acces la capitalul de lucru.
Pro și contra unui împrumut de capital de lucru
Beneficiul imediat al unui împrumut de capital de lucru este că este ușor de obținut și permite proprietarilor de afaceri să acopere eficient orice lacune în cheltuielile de capital de lucru. Celălalt beneficiu notabil este faptul că este o formă de finanțare a datoriilor și nu necesită o tranzacție de capitaluri proprii, ceea ce înseamnă că un proprietar al întreprinderii menține controlul deplin asupra companiei sale, chiar dacă nevoia de finanțare este gravă.
Unele împrumuturi de fond de rulment nu sunt garantate. Dacă este cazul, o companie nu este obligată să constituie nicio garanție pentru a asigura împrumutul. Cu toate acestea, numai companiile sau proprietarii de afaceri cu un rating de credit ridicat sunt eligibili pentru un împrumut negarantat. Întreprinderile care nu au niciun credit trebuie să securitizeze împrumutul.
Un împrumut de capital de lucru colateralizat care are nevoie de garanții de active poate fi un dezavantaj al procesului de împrumut. Cu toate acestea, există și alte dezavantaje potențiale ale acestui tip de împrumut cu capital de rulment. Ratele dobânzilor sunt mari pentru a compensa riscul instituției de creditare. În plus, împrumuturile de capital de lucru sunt adesea legate de creditul personal al proprietarului unei întreprinderi, iar orice plăți sau neplată pierdute îi va afecta scorul de credit.
