Imobiliare este una dintre cele mai performante clase de active alternative pentru investitorii care ar dori să-și diversifice portofoliul sau pentru oricine care pur și simplu nu se bucură de natura volatilă a pieței bursiere. Contrar credinței populare, nu trebuie să fie extrem de bogat pentru a avea interese în proprietate.
În trecut, investițiile în proprietăți imobiliare, în special proprietăți comerciale mari, erau ceva rezervat doar persoanelor fizice cu valoare netă mare (HNWI). Însă creșterea platformelor online de crowdfunding imobiliar și a trusturilor de investiții imobiliare (REIT) tranzacționate public au făcut mult mai ușor pentru investitorul mediu să aibă acces la investiții imobiliare. Fundrise este una dintre numeroasele piețe de crowdfunding online care au adunat sume relativ mici de bani de la oamenii de zi cu zi și au folosit acești bani pentru a ajuta dezvoltatorii de proprietăți să își finanțeze proiectele. Dar acesta este tipul potrivit de investiții pentru dvs.? Citiți pentru a afla mai multe despre această platformă și dacă aceasta se încadrează în strategia și obiectivele dvs. de investiții.
Cheie de luat cu cheie
- Fundrise este o companie de tehnologie financiară de crowdfunding online care investește pe piața imobiliară. Compania oferă un plan inițial pentru o investiție minimă de 500 USD și trei planuri de bază pentru un minim de investiții de 1.000 $. % anual în comisioane avansate. Investitorii ar trebui să-și amintească faptul că ofertele Fundrise sunt nelegale deoarece sunt tranzacționate pe piața privată. Investiția cu Fundrise poate avea un risc mai mare, deoarece compania este încă relativ nouă și pentru că nu are experiență cu problemele de pe piața locuințelor.
Ce este Fundrise?
Fondată ca startup în 2012 de doi frați numiți Benjamin și Dan Miller, Fundrise este o companie de tehnologii financiare de crowdfunding online care investește pe piața imobiliară. A fost primul proiect american de crowdfunding imobiliar. Potrivit site-ului web al companiei, Fundrise a investit în imobiliare în valoare de peste 2 miliarde de dolari în Statele Unite. Crunchbase a raportat că compania a strâns fonduri de 55, 5 milioane USD din noiembrie 2019.
Ca orice altă platformă de crowdfunding imobiliar, Fundrise este excelent pentru persoanele care doresc să investească în proprietăți imobiliare, dar nu doresc dureri de cap sau probleme care vin cu proprietate. În schimb, Fundrise face toate cercetările și subscrierile înainte de a investi în proprietăți specifice.
ofertele
Ofertele de investiții ale companiei nu sunt tranzacționate pe piața publică, ceea ce înseamnă că sunt toate vehicule imobiliare de pe piața privată. Acestea includ mai multe REIT-uri online, sau cum le numesc eREIT. Primul eREIT, Fundrise Real Estate Investment Trust, a fost lansat pe 3 decembrie 2015. Compania continuă să lanseze noi produse de investiții, inclusiv șapte eREIT-uri. Acestea investesc atât datorii cât și capitaluri proprii într-o serie de tipuri imobiliare diferite, inclusiv proprietăți comerciale. Cele trei eFunduri ale companiei pun banii investitorilor în dezvoltarea și vânzările imobiliare rezidențiale.
Planuri
Investițiile se adresează atât investitorilor acreditați, cât și celor neacreditați. Investitorii acreditați sunt cei care au o valoare netă de peste 1 milion de dolari - neincluzând valoarea casei lor. Investitorii neacreditați sunt investitori medii. Fundrise oferă mai multe opțiuni de portofoliu diferite:
- Starter: Acesta este planul cel mai de bază al Fundrise. Investitorii pot intra pe piață cu o investiție minimă de 500 USD. Aceasta este o opțiune bună pentru oricine are puțini bani pentru a investi sau pentru oricine dorește doar să testeze piața. Investitorii pot face upgrade la un plan de bază fără costuri odată ce ajung la o investiție de 1.000 de dolari. Venit suplimentar: acest cont îi ajută pe investitori să-și pună banii în imobiliare cu flux de numerar. Promite dividende în fiecare trimestru cu mai puțină apreciere. Acest portofoliu are 52 de proiecte active din noiembrie 2019. Acest plan, precum și următoarele trei, necesită o investiție minimă de 1.000 USD. Investiție echilibrată: Investitorii care folosesc acest plan pot profita de bunurile imobiliare care generează flux de numerar și creștere. Promite o combinație atât de dividende, cât și de apreciere cu 63 de proiecte active. Creștere pe termen lung: Prin acest portofoliu, investitorii își pot atinge obiectivele prin investițiile imobiliare cu potențial de creștere ridicat. Investitorii tranzacționează o parte din veniturile lor din dividende pentru valoarea acțiunii. Contul de creștere pe termen lung are 41 de proiecte active.
Se intoarce
Chiar dacă compania este în jur din 2012 și primul eREIT a fost lansat în 2015, Fundrise este încă un jucător relativ nou pentru joc. Dar profiturile anuale pot fi destul de interesante pentru investitori. În general, investițiile Fundrise, potrivit site-ului, au returnat 9, 11% investitorilor în 2018. Comparați-o cu industria REIT cu amănuntul, care a revenit în medie la 4, 96% investitorilor în 2018.
Taxe
Deoarece Fundrise face toate investițiile în mod direct, economisește investitorilor bani pe taxele de broker și de plasare. Dar percepe o taxă ridicată de administrare a activelor de 0, 85%, precum și o taxă de consultanță de 0, 15% pentru investitorii neacreditați pentru un total de 1%. Deci, pentru fiecare 1.000 de dolari, Fundrise percepe investitori 10 USD în fiecare an - 8, 50 USD în comisioane de administrare a activelor și 1, 50 USD pentru comisioane de consultanță. Compania spune că utilizează taxele pentru cheltuielile de exploatare.
Deși eREIT-ul Fundrise poate părea o investiție foarte promițătoare, cu siguranță nu este pentru toată lumea. Iată trei lucruri importante care trebuie să vă întrebați atunci când stabiliți dacă participarea la capitalul propriu în eREIT-ul Fundrise are sens în portofoliul dvs. de investiții.
Vă gândiți să investiți într-un activ ilicid?
Una dintre principalele diferențe între eREIT-ul Fundrise și un REIT tradițional este nivelul de lichiditate. REIT-urile tradiționale sunt tranzacționate la o bursă și li se acordă o marcă de evaluare a pieței (MTM) în fiecare minut al unei zile de tranzacționare. Acest lucru oferă investitorilor capacitatea de a vinde o parte sau toate din REIT-urile lor în câteva minute, dacă este nevoie.
EREIT-ul Fundrise, pe de altă parte, nu este listat pe o bursă și sunt considerate a fi active nelegale. Acestea sunt vehicule de investiții care nu pot fi vândute sau tranzacționate cu ușurință în numerar fără o pierdere mare în valoare. Este posibil să fie greu de vândut, deoarece nu există suficienți investitori dispuși să cumpere activul. Drept urmare, unitățile pot fi răscumpărate numai la sfârșitul fiecărui trimestru. Acest lucru poate ajuta la obligarea unui investitor să ia o poziție pe termen lung. De asemenea, poate fi o problemă dacă un investitor are nevoie de acces imediat la numerar pentru o situație de urgență.
Ai nevoie de venit?
Legea federală prevede ca toate REIT-urile să distribuie nu mai puțin de 90% din venitul lor anual deținătorilor de unități. EREIT-urile de la Fundrise nu sunt excluse de la această cerință. Drept urmare, compania intenționează să facă o distribuție de numerar cu randament ridicat la sfârșitul fiecărui trimestru. Acest lucru poate fi excelent pentru investitorii care doresc să creeze un flux de venituri suplimentare. Cu toate acestea, ofertele Fundrise pot să nu fie ideale pentru investitorii care nu au nevoie imediat de venituri din investiții. Spre deosebire de dividendele corporative care sunt impozitate cu o rată scăzută, distribuțiile REIT sunt impozitate la rata normală a impozitului pe venit. Acesta este motivul pentru care REIT-urile sunt adesea numite investiții ineficiente din punct de vedere fiscal.
În unele cazuri, un investitor poate ajunge să realizeze rentabilități nete mai mari și o factură fiscală mai mică, investind într-un stoc care reinvestește majoritatea câștigurilor în loc să îl distribuie acționarilor.
Cât sunteți tolerant pentru riscuri?
Înainte de a investi banii, ar trebui să-ți dezvolți profilul de risc. Vârsta, veniturile și obiectivele tale sunt toate în funcție de cât de mult ești dispus să-ți asumi. Fundrise poate promite profituri mari, dar este posibil să nu fie potrivit pentru portofoliul dvs. de investiții dacă considerați că toleranța la risc este redusă sau destul de moderată. Încă o companie relativ nouă - și în ciuda rentabilităților sale, Fundrise mai are o evoluție înainte de a se înființa.
Un lucru important de remarcat despre companie și ofertele acesteia. Compania a apărut după criza financiară și nu are experiență cu o scădere semnificativă a economiei, în special în ceea ce privește piețele imobiliare și imobiliare. Nu se spune cum pot reacționa investitorii la știri negative dacă încearcă să încaseze în același timp participațiile în companie.
Fundrise nu a înregistrat încă niciun declin pe piețele de locuințe și imobiliare.
În comparație cu echipele de management ale REIT-urilor tranzacționate public, managementul eREIT-ului Fundrise îi lipsește mulți ani de experiență. În circularul de ofertă inițial al companiei depus la Securities and Exchange Commission (SEC), a fost dezvăluit că echipa de conducere inițială a eREIT era formată din patru membri, dintre care cel mai vechi are doar 39 de ani.
În funcție de vârstă și de obiectivele generale, o investiție în eREIT ar putea fi în valoare de speculații. Pe de altă parte, este posibil ca alți investitori să nu se simtă confortabil cu riscul asociat cu natura eREIT-ului. REIT-urile tranzacționate public pot fi o alternativă mult mai potrivită pentru investitorii conservatori, cum ar fi pensionarii, care doresc un flux de venituri fiabil în timp ce își protejează principalul.
Linia de jos
REIT-urile și platformele de crowdfunding de proprietăți au făcut extrem de ușor pentru investitorul mediu să includă investiții imobiliare în portofoliul său. La fel ca REIT-urile tradiționale, eREIT-ul Fundrise oferă participanților săi posibilitatea de a beneficia de proprietățile producătoare de venituri. În timp ce eREIT-urile seamănă cu REIT-urile tradiționale în acest fel, există o serie de diferențe între cele două. Acțiunile din eREIT-ul Fundrise pot fi răscumpărate doar la sfârșitul fiecărui trimestru. În plus, eREIT-ul poate fi ineficient din punct de vedere fiscal pentru tinerii investitori care ar putea beneficia mult mai mult realizând câștiguri de capital mai degrabă decât venituri din investiții. Investitori conservatori ar trebui, de asemenea, să remarcăm că Fundrise este un jucător relativ nou în activitatea REIT și, ca atare, poate fi mai riscant decât alte REIT-uri, din cauza istoriei sale.
