Conceptul de capital de lucru, cunoscut și sub denumirea de capital de lucru net (NWC), nu se aplică băncilor, deoarece instituțiile financiare nu au active și pasive curente tipice, cum ar fi stocurile și conturile plătibile (AP). De asemenea, este foarte greu de determinat datoriile curente pentru bănci, deoarece băncile se bazează de obicei pe depozite ca sursă pentru capitalul lor și nu este sigur când clienții își vor cere depozitele înapoi.
Calcularea capitalului de lucru
Capitalul de rulment este calculat ca diferența dintre activele curente ale unei companii și datoriile curente. Capitalul de lucru este utilizat pentru a finanța operațiunile curente ale unei companii, cum ar fi achiziționarea de inventare, colectarea conturilor de creanțe (AR) de la clienți, obținerea creditului de la furnizori și producerea și expedierea produselor.
Capitalul de lucru este o măsură a puterii financiare a unei companii. Dacă o companie are un capital de lucru negativ - ceea ce înseamnă că datoriile sale sunt mai mari decât activele sale -, compania poate avea probleme la plata datoriilor pe termen scurt. Poate că trebuie să împrumute bani pentru a-și plăti datoriile sau, în cel mai rău caz, poate intra în faliment. Dacă o companie are un capital de lucru pozitiv - ceea ce înseamnă că activele sale sunt mai mari decât datoriile sale - compania are suficienți bani pentru a-și plăti datoriile pe termen scurt. Acesta este un semn al companiei că lucrează eficient și profitabil.
Cheie de luat cu cheie
- Capitalul de lucru este o măsură a puterii financiare a unei companii și se calculează scăzând datoriile curente din activele curente. Încercarea de a calcula capitalul de lucru al unei bănci nu este practic, deoarece bilanțul unei bănci nu va include activele și datoriile curente, cum ar fi inventarele și conturile plătibile. (AP). O măsură mai bună pentru a calcula sănătatea financiară a băncii este marja netă a dobânzii (NIM), care măsoară cât câștigă o bancă din dobânzi în comparație cu cât plătește deponenților.
Capitalul de lucru și bilanțul băncii
Având în vedere natura activității băncii, calculul capitalului de lucru este un efort nepractic. Bilanțul unei bănci nu conține inventare sau conturi tipice de plătit. Băncile nu produc bunuri fizice. În schimb, împrumută și împrumută fonduri. Venitul unei bănci provine în principal din diferența dintre costul capitalului și veniturile din dobânzi pe care le obține prin împrumutul banilor publicului.
De asemenea, băncile nu au active fixe și se bazează foarte mult pe împrumuturi ca sursă principală de capital. Acest lucru este evident mai ales din analizarea unui bilanț bancar comercial tipic. Are un număr mic de active fixe, care constau în principal din diverse corpuri de iluminat și clădiri.
O altă problemă pentru calcularea capitalului de rulare pentru bănci este lipsa clasificării activelor și pasivelor la datele scadente. Băncile nu își organizează bilanțurile în funcție de activele și pasivele curente și necorporale, deoarece este imposibil să facă acest lucru. De exemplu, datoriile unei bănci tipice constau în depozite, care pot fi retrase la cerere. Deoarece este imposibil să se stabilească cu certitudine când se va solicita un anumit depozit, băncile nu au niciun mijloc de a clasifica depozitele ca fiind curente sau non-curente. Toate acestea fac imposibilă clasificarea activelor și pasivelor la datele scadente.
Marja netă de dobândă (NIM) și rentabilitatea băncii
În comparație cu capitalul de lucru, calcularea marjei nete a dobânzii (NIM) este un mod mai simplu de a determina potențialul băncii de rentabilitate și creștere. Formula pentru marja netă a dobânzii este rentabilitatea investițiilor minus cheltuielile de investiții împărțite la activele cu venituri medii.
Băncile și firmele de investiții folosesc marja netă a dobânzii ca măsură pentru a arăta cât de reușite au dobândirea dobânzii la fondurile lor în comparație cu dobânda pe care o plătesc deponenții. O marjă de dobândă netă pozitivă indică faptul că o bancă câștigă mai mulți bani din produsele sale de credit (ipotecile și împrumuturile, de exemplu) decât dobânda pe care o plătește conturile sale de depozitar (economii și certificate de depozit, de exemplu). O marjă de dobândă netă negativă înseamnă că cheltuielile de investiții ale unei bănci depășesc veniturile investiționale, o indicație a conducerii firmei nu investește în mod eficient fondurile sale.
