Există mai mulți indicatori de volatilitate disponibili pentru comercianții și analiștii pe care trebuie să îi utilizeze la determinarea punctelor de intrare și ieșire pentru tranzacții. Volatilitatea este adesea folosită ca un element de descurajare pentru un comerț riscant, dar teama sau gradul de încredere crescut pe piață pot constitui un teren de tranzacționare excepțional pentru investitorii cu experiență. Unele dintre cele mai utilizate instrumente care determină volatilitatea sunt indicele de volatilitate (VIX), indicatorul mediu real (ATR) și benzile Bollinger.
Indicele de volatilitate
Indicele de volatilitate urmărește o gamă largă de opțiuni de apelare și apelare pe indicele S&P 500 și își propune să acționeze ca un predictor al volatilității pieței cel puțin pentru următoarele 30 de zile înainte. Deoarece instituțiile mari reprezintă cea mai mare parte a tranzacționării în opțiunile indexului S&P, tranzacționarea lor pe piața de opțiuni este folosită de alți comercianți pentru a le ajuta să citească volatilitatea pieței probabil în zilele următoare.
VIX prezintă o lectură cuprinsă între 18 și 35 de ani, marea majoritate a timpului, dar a ajuns la 10 și la 85 de valori. Valorile VIX mai mari de 30 indică o volatilitate crescută, în timp ce valorile sub 20 sunt indicative ale volatilității scăzute.
Derivatele care urmăresc VIX sunt puternic tranzacționate. Versiunea cu pârghie a acestor produse este una dintre cele mai volatile tranzacții de acolo, articole precum Proshares TR 2x Ultra VIX Short (NYSE: UVXY) și partenerul său SVXY. Unii din lumea comercială numesc acești vehicule de tranzacționare puternic volatile „văduve” și nu este recomandabil să le tranzacționați fără experiență semnificativă.
Interval adevărat mediu
Indicatorul ATR, dezvoltat de J. Welles Wilder Jr., calculează ceea ce Wilder a numit „adevărat interval” și apoi creează ATR ca medie mobilă exponențială (EMA) de 14 zile a intervalului adevărat. Aria adevărată se găsește folosind următoarele trei ecuații:
Interval adevărat = maximul zilei curente minus ziua actuală este scăzută
Interval adevărat = maximul zilei curente minus închiderea zilei precedente
Interval adevărat = închiderea zilei anterioare minus ziua actuală este scăzută
ATR este apoi creat ca un EMA de cea mai mare valoare găsită atunci când cele trei ecuații sunt rezolvate. Un ATR mai mare indică o volatilitate mai mare. Comercianții folosesc acest instrument pentru a determina când ar trebui să intre într-un comerț, luând în considerare mediile mobile exponențiale, atunci când sunt utilizate împreună cu volumul tranzacțiilor.
Benzi Bollinger
Bandele Bollinger măsoară două abateri standard peste și sub media de 20 de zile și liniile de diagramă reprezentând aceste niveluri pe un grafic, împreună cu o linie între cele două benzi care arată media în mișcare de 20 de zile. Lărgirea benzilor arată o volatilitate crescută a pieței, iar restrângerea benzilor arată o volatilitate scăzută. De obicei, atunci când o lumânare sau un alt marker de tranzacționare atinge banda de sus, este un potențial candidat pentru un retracement.
Linia de jos
Volatilitatea pe piața bursieră trece prin cicluri ridicate și mici. Analistii urmăresc direcția mișcării pieței atunci când există o creștere accentuată a volatilității ca o posibilă indicație a unei tendințe viitoare a pieței. Folosind acești indicatori, ei pot determina când o tranzacție ar putea fi profitabilă sau poate fi prea riscant să intre.
