Evitarea riscului vs. reducerea riscului: o imagine de ansamblu
Evitarea riscului și reducerea riscului sunt două modalități de gestionare a riscului. Evitarea riscului se referă la eliminarea oricărei expuneri la risc care prezintă o posibilă pierdere, în timp ce reducerea riscului se referă la reducerea probabilității și gravității unei posibile pierderi.
Cheie de luat cu cheie
- Evitarea riscului nu desfășoară nicio activitate care ar putea avea risc. Reducerea riscului se ocupă de atenuarea pierderilor potențiale în timp ce se implică într-un comportament financiar potențial riscant.
Evitarea riscurilor
Evitarea riscului nu efectuează nicio activitate care să poarte riscuri. O metodologie de evitare a riscurilor încearcă să minimizeze vulnerabilitățile care pot reprezenta o amenințare. Evitarea și atenuarea riscurilor se poate realiza prin politici și proceduri, instruire și educație și implementări tehnologice.
De exemplu, să presupunem că un investitor dorește să cumpere acțiuni la o companie petrolieră, dar prețurile petrolului au scăzut semnificativ în ultimele luni. Există un risc politic asociat cu producția de petrol și riscul de credit asociat companiei petroliere. El evaluează riscurile asociate cu industria petrolului și decide să evite participarea la companie. Aceasta este cunoscută sub numele de evitarea riscurilor.
Reducerea riscului
Pe de o parte, reducerea riscurilor se referă la atenuarea pierderilor potențiale. De exemplu, să presupunem că acest investitor deține deja stocuri de petrol. Există un risc politic asociat cu producția de petrol, iar stocurile au un nivel ridicat de risc nesistematic. El poate reduce riscul prin diversificarea portofoliului său prin achiziționarea de stocuri din alte industrii, în special cele care tind să se deplaseze în direcția opusă acțiunilor petroliere.
Pentru a se angaja în managementul riscului, o persoană sau o organizație trebuie să cuantifice și să înțeleagă datoriile. Această evaluare a riscurilor financiare este unul dintre cele mai importante și mai dificile aspecte ale unui plan de gestionare a riscurilor. Cu toate acestea, este esențial pentru bunăstarea bunurilor cuiva să vă asigure că înțelegeți întreaga acoperire a riscurilor.
Să presupunem că investitorul își diversifică portofoliul și investește în diverse sectoare ale pieței. Cu toate acestea, în prezent se confruntă cu risc sistematic din cauza unei crize economice. Investitorul își poate reduce riscul printr-o acoperire. De exemplu, investitorul își poate proteja pozițiile lungi și își poate reduce riscul cumpărând opțiuni de plasare pentru pozițiile sale lungi. El este protejat de o posibilă scădere a valorii portofoliului, deoarece este capabil să-și vândă acțiunile la un preț predeterminat într-o perioadă specificată.
Investitorul care evită riscul pierde eventualele câștiguri pe care le poate avea stocul de petrol. Pe de altă parte, investitorul care își reduce riscul are încă câștiguri potențiale. Dacă piața bursieră este mai mare, pozițiile sale lungi se vor aprecia în valoare. Cu toate acestea, dacă pozițiile sale scad în valoare, el este protejat de opțiunile sale de vânzare.
Diversificarea financiară este una dintre cele mai fiabile strategii de reducere a riscurilor. Când riscul dvs. financiar este diversificat, efectele adverse adverse sunt diluate. Dacă aveți mai multe fluxuri de venit, de exemplu, pierderea unui flux nu va strica la fel dacă doar 25% din veniturile unei persoane provin din acel flux.
