O tendință este o tendință pentru ca prețurile să se deplaseze într-o anumită direcție într-o anumită perioadă. Tendințele pot fi pe termen lung, pe termen scurt, ascendent, descendent și chiar lateral. Succesul cu investițiile pe piața valutară este legat de capacitatea investitorului de a identifica tendințele și de a se poziționa pentru puncte de intrare și ieșire profitabile. Acest articol examinează etapele unei tendințe valutare și modul în care acestea afectează investitorii. (Pentru lectură înrudită, consultați Anticipați tendințele pentru a găsi profituri .)
Tendințe economice reflectate în valute
În cea mai mare parte, o economie puternică va avea și o monedă puternică. Puterea economică atrage investițiile, iar investițiile creează cerere pentru o monedă. Cererea de aur ca alternativă la monedele fiat a dus la o cerere de valută în acele țări care produc aur, cum ar fi Australia, Africa de Sud și Canada. (Pentru mai multe, consultați Cum puteți schimba corelațiile de monedă și mărfuri .)
Exemplu de tendință în dolarul australian față de dolarul american
De remarcat modul în care factorii economici, în acest caz, o cerere de aur și ratele mai mari ale dobânzii în Australia, în jurul anului 2009 - 2012, au creat o cerere pentru moneda australiană. Acest tip de cerere va dura până când rata de schimb devine prea mare și afectează negativ exporturile australiene.
În plus, factorii din alte economii ar trebui luați în considerare, deoarece nici o monedă unică nu poate acționa izolat de restul economiilor lumii.
Graficul de mai jos (Figura 1) al săptămânalului AUD / USD arată tendința recentă de creștere a ratei de schimb a dolarului australian față de dolarul american la acea vreme. În timp ce prețul (cursul de schimb) oscila înainte și înapoi într-un canal de regresie, oferind unele tranzacții pe termen scurt în direcția opusă, tendința ascendentă predominantă a rămas intactă. (Pentru mai multe, consultați Forex: ar trebui să fiți tendința de tranzacționare sau intervalul? )
Figura 1: Dolarul australian Vs. Dolar american
Dolar american față de dolarul canadian
În graficul de mai jos, dolarul canadian s-a consolidat față de dolarul american în perioada 2009 - 2011. Canada este, de asemenea, o țară producătoare de mărfuri, cu o mulțime de resurse naturale. În cazul graficului dolarului australian, există o cale de creștere ascendentă pe măsură ce cererea de dolari australieni crește. Deoarece moneda australiană este moneda de bază, iar dolarul american este moneda de cotație, graficul arată o puternică tendință ascendentă și consolidarea dolarului australian.
Pe de altă parte, în cazul dolarului canadian față de dolarul american, dolarul american este moneda de bază, în timp ce dolarul canadian este moneda de cotație. Astfel, graficul arată dolarul american în scădere în jos, deoarece a slăbit față de dolarul canadian. (Pentru lectură înrudită, consultați Utilizarea „Bandelor” Bollinger Band® pentru a măsura tendințele .)
Figura 2: Dolar american Vs. Dolarul canadian
Înțelepciunea convențională în rândul comercianților este că „trendul este prietenul tău”. Deși acesta este un sfat bun, adăugăm o frază de precauție: „Tendința este prietenul tău… până se termină”.
Tendințe Vs. Variază
Desigur, întrebările dificile de răspuns sunt dacă există o tendință deloc sau doar o gamă de tranzacționare laterală și unde și când va începe o tendință și unde și când se va termina.
Mai întâi ne uităm la întrebarea de unde ar putea începe o tendință și, odată începută, unde să participăm la acțiune. Pentru a răspunde la aceste întrebări, avem nevoie de o analiză tehnică. Pentru a ne menține analiza cât mai simplă, creăm un grafic care folosește un interval de timp săptămânal și folosește doar doi indicatori.
Primul indicator este o medie mobilă simplă pe 20 de perioade, calculată pe prețurile de închidere. Totuși, pentru a adăuga o pernă, adăugăm și o medie suplimentară simplă de 20 de perioade, dar de data aceasta calculată pe maximele prețurilor. Apoi, adăugăm încă o medie medie simplă pe 20 de perioade, calculată pe valorile minime ale prețului. Rezultatul este un canal mediu în mișcare care reflectă un echilibru dinamic al prețurilor. (Pentru mai multe, consultați „Defecțiuni mortale în indicatorii majori ai pieței.)
Folosim acest canal pentru a determina când prețurile sunt în creștere și când prețurile sunt în trend. Presupunem că dacă prețurile se încadrează sub canal, există o scădere potențială, iar dacă acestea se încadrează deasupra canalului, există o creștere potențială.
De asemenea, observați că, atunci când o piață are tendințe în ambele direcții, există o tendință pentru ca prețurile să se îndepărteze de canal și să revină la canal pe măsură ce volatilitatea crește și scade. Odată cu volatilitatea, prețurile tind întotdeauna să revină la medie pe o perioadă. Această inversare la medie oferă fie oportunități de cumpărare, fie de vânzare, în funcție de direcția tendinței.
În plus față de mediile în mișcare, adăugăm și un set RSI la o perioadă de două, în loc de cele 14 perioade obișnuite, cu ghidurile parcelare setate la 90 și 10 în loc de 70 și 30. obișnuite (pentru mai multe, consultați Găsiți Profit Forex cu montajul rusesc RSI. )
Figura 3: Zilnic EUR / USD
Graficul prezintă câteva oportunități interesante. De fiecare dată când RSI ajunge la extremă în ghidul cu 90 de comploturi, oferă o oportunitate de vânzare, în timp ce tendința este în scădere și prețurile sunt sub canal. De fiecare dată când RSI ajunge la ghidul cu 90 de comploturi, prețul a revenit și pe canal, oferind o nouă oportunitate de a vinde în direcția tendinței.
În schimb, pe măsură ce tendința este în creștere ascendentă, prețurile revin asupra canalului în același timp în care RSI atinge ghidul cu 10 loturi, oferind noi oportunități de cumpărare.
Tranzacționarea în modul de mai sus înseamnă tranzacționarea numai în direcția tendinței de fiecare dată când se corectează, oferind astfel o nouă oportunitate de participare.
Mulți comercianți vor căuta schimbări comerciale. Un punct de inversare este întotdeauna acolo unde începe sau se termină o tendință. Pentru a găsi aceste puncte de inversare potențiale, căutăm modele de preț (cum ar fi dublu sau triplu blaturi sau funduri), nivelurile Fibonacci sau liniile de tendință. O inversare are loc adesea la o extensie de 127, 2 sau 161, 8 Fibonacci. Prin urmare, este de asemenea util să graficăm liniile Fibonacci pe graficele săptămânale și apoi să vedem rezultatul pe graficul zilnic, deoarece prețurile se apropie de unul dintre nivelurile Fib. (Pentru mai multe, citiți Câștigați bani cu modelul ABC Fibonacci .)
Unele tendințe sunt mai puternice decât altele. De fapt, unele tendințe devin atât de exuberante încât prețurile formează o curbă în formă de j sau parabolică.
În graficul următor, vedem un exemplu de curbă irațională a prețurilor în formă parabolică a Indicelui Mondial de Argint. Este irațional, deoarece comercianții impulsionează prețurile argintului în creștere, întrucât întregul complex al mărfurilor beneficiază de fluxuri puternice de fonduri către futures și ETF-uri, fără să existe o cerere egală și naturală pentru produsul de bază. Acesta este un caz al „scaunelor muzicale”. Când muzica se oprește, ușa de ieșire se îngustează și comercianții care sosesc târziu suferă.
Sfeșnicul „vârf învârtit” de pe graficul săptămânal de argint ar trebui să fie un puternic semn de avertizare pentru comercianți că tendința ar putea fi încheiată. (Pentru mai multe, citiți Modele avansate de sfeșnice. )
Figura 4: Indicele săptămânal de argint
În cazul dolarilor canadieni și australieni (figurile 1 și 2), forma curbei urmează o pantă ascendentă mai normală decât prețul argintului. Comercianții ar trebui să fie întotdeauna conștienți de formele curburii, deoarece curbele parabolice indică o dezvoltare a mentalității „bule” pe piață.
Etapele unui trend
Un cititor familiarizat cu valul Elliot va observa că piețele în trend se mișcă într-o undă impulsivă în cinci pași urmată de o corecție ABC în trei etape. Mulți investitori preferă să numere pivotii și caută între 7 și 11 pivoti avansați, remarcând în special numărul de pivoti, deoarece prețul atinge un nivel puternic de rezistență. (Aflați cum puteți configura un plan de tranzacționare utilizând această metodă. Consultați Utilizarea Elliott Wave pentru comerțul piețelor Forex .)
Este imposibil să prezicem viitorul, dar putem calcula succesul potențial al unei tranzacții prin stivuirea diferitor factori în efortul de a înclina șansele în favoarea noastră. Deoarece toate speculațiile se bazează pe cote, nu pe certitudini, ar trebui să fim atenți la risc și să folosim metode de gestionare a riscului.
Atunci când efectuați un comerț, este esențial să puneți întotdeauna opriri pentru a limita pierderile în cazul în care comerțul nu va merge așa cum este de așteptat. Principalii producători de piață știu unde sunt toate stopurile și ar putea, în anumite circumstanțe (în special în perioade cu lichidități scăzute) să ajungă la opriri. Astfel, oprirea unui investitor ar trebui să se afle într-un loc în care să existe suficient spațiu pentru a împiedica scoaterea lor prematură.
Pentru a gestiona cel mai bine o politică de stop pe piețele în trend, utilizați „oprirea volatilității”. Binecunoscutul indicator parabolic SAR poate fi folosit și pentru a urmări piața și pentru a obține profituri odată ce oprirea este lovită. În graficul de mai jos (Figura 5), volatilitatea de trei perioade de 50 de perioade ATR oprește prețurile traseului și oferă puncte de ieșire dacă tendința se inversează brusc.
Figura 5: Index zilnic XSLV - cu opriri de volatilitate
Linia de jos
Cel mai bine este să tranzacționați cu această tendință, dar să fiți atenți cu privire la momentul epuizării unei tendințe și la efectuarea unei corecții sau inversări. Observând și ascultând sentimentul pieței, urmând anunțuri de știri și folosind analize tehnice pentru a ajuta înregistrările și ieșirile de timp, ar trebui să poți dezvolta propriul tău sistem bazat pe reguli, care să fie atât rentabil, cât și simplu de executat. (Pentru mai multe, citiți Tendințele sezoniere pe piața Forex. )
