Investitorii și comercianții activi deopotrivă au beneficiat de evoluții extrem de puternice în ultimii câțiva ani, însă această poveste pare să se schimbe din cauza acțiunilor de prețuri în cotă care au dominat topurile de mărfuri și aproape în fiecare colț al piețelor publice. Mulți comercianți activi privesc slăbiciunea pieței ca un semn al slăbirii sistemice și se așteaptă probabil ca punctele de valoare prezentate mai jos să marcheze etapele incipiente ale unei scăderi pe termen lung.
iShares Commodities Select Strategie ETF (COMT)
Când comercianții activi încearcă să mărească direcția sau impulsul unui segment al piețelor publice, ei adesea apelează la fonduri populare, cum ar fi iShares Commodities Select Strategy ETF (COMT) și indicatori precum medii mobile și trendline ca ghiduri. Nivelurile de suport și rezistență pe termen lung sunt utilizate în mod obișnuit atât de comercianții instituționali, cât și de comercianții cu amănuntul pentru stabilirea plasării comenzilor de cumpărare și oprire, iar aceste niveluri sunt adesea destul de fiabile datorită caracterului redus al datelor.
Aruncând o privire la graficul de mai jos, puteți vedea că prețul s-a mutat recent sub suportul combinat al mediei mobile de 200 de zile (linia roșie) și al unei tendințe ascendente pe termen lung. Observați cum aceste două niveluri le-au oferit comercianților puncte de intrare ideale în ultimii doi ani și cum au marcat în mod fiabil zona în care vor apărea sume mai mari. După cum sa menționat în introducere, apropierea recentă sub nivelurile majore de sprijin a schimbat tonul analizei, iar mulți comercianți se așteaptă acum ca urșii să rămână sub control. Crossover-ul bearish între mediile mobile de 50 de zile și 200 de zile (prezentate de cercul albastru) este un semnal popular de vânzare pe termen lung. Comercianții vor căuta probabil să plaseze comenzi de vânzare cât mai aproape de 36, 66 USD și să protejeze poziția plasând pierderi de stop peste linia de tendință punctată sau 37, 60 USD, în funcție de toleranța la risc.
Fondul de urmărire a indicelui mărfurilor Invesco DB (DBC)
Aruncând o privire la graficul Fondului de urmărire a indicelui mărfurilor Invesco DB (DBC), este clar că urșii domină acțiunea prețurilor. În timp ce o reținere față de mediile mobile pe termen lung ar putea fi pe carduri în zilele rămase ale anului 2018, tendința pe termen lung a fost stabilită, iar prețurile probabil vor continua să slăbească o bună parte din 2019. Comercianții bearish vor fi din nou probabil doresc să păstreze cu atenție prețul pentru a vedea dacă va fi capabil să recâștige o parte din pierderi și să se îndrepte către mediile mobile majore. Din perspectiva urșilor, pozițiile care sunt deschise cât mai aproape de nivelul de rezistență pe termen lung, de aproape $ 17, vor oferi cel mai profitabil scenariu risc-recompensare, îndreptându-se în Anul Nou.
Fondul de grâu din teucrium (WEAT)
Marfa agricolă, cum ar fi grâul și soia, a fost sub presiune în cea mai mare parte a anului trecut. În cazul Fondului de grâu din Teucrium (WEAT), tendința s-a mutat lateral pentru cea mai mare parte a perioadei, ceea ce a determinat ca mediile mobile pe termen lung să fie biciclete și să-i păcălească pe comercianți să creadă că o mișcare pe termen mai lung a fost în cărți.. Având în vedere crossover-ul înalte între mediile mobile din luna octombrie, adepții analizei tehnice s-ar aștepta ca aceasta să marcheze începutul unei mișcări majore. Cu toate acestea, având în vedere slăbiciunea de bază și prețurile deja scăzute, care au dominat acest segment în ultimii doi ani, poate fi un pariu mai bun să aplici unele strategii de tranzacționare legate de gamă și să încerci să profiți de la o inversare la mijlocul intervalului.
Linia de jos
Slăbiciunea din ultimele câteva săptămâni a lăsat puțin afectate piețele. Mărfurile nu au fost diferite, iar acțiunile prețurilor în ritm, precum și nivelurile de rezistență din apropiere sugerează că mișcările prelungite mai mici ar putea fi povestea anului 2019. Fie că pariați pe o mișcare mai scăzută sau pariați pe o săritură spre rezistență după vânzări majore, este este clar că impulsul general este în controlul urșilor.
