Examenul Seria 79 este o versiune mai ușoară a examenului din seria 7, dar nu vă lăsați păcălit: examenul este înșelător dificil. De la 1 octombrie 2018, examenul a fost restructurat, iar acum este o condiție necesară împreună cu examenul SIT (Securities Industry Essentials).
Candidatul ideal
Examenul seria 79 este destinat celor care doresc să lucreze în domeniul activităților bancare de investiții. Înainte de 2009, examenul mai popular, Seria 7, trebuia să fie un broker general, dar unii reprezentanți au descoperit că desfășurau doar activități bancare de investiții, chiar dacă activitatea de investiții bancare este doar o mică parte din examenul Seria 7.
Majoritatea firmelor de valori mobiliare cu amănuntul oferă un set diferit de funcții și servicii decât bancherii de investiții, astfel încât materialele de testare din seria 7 au acoperit subiecte dincolo de îndatoririle majorității bancherilor de investiții. Din cauza acestor preocupări, a fost realizată o analiză de locuri de muncă și un comitet de bancheri de investiții a fost de acord cu privire la sarcinile, funcțiile și sarcinile majore asociate celor care lucrează în special în domeniul activităților bancare de investiții.
Pe lângă faptul că i se spune un angajator, există anumite domenii de finanțe, unde probabil că va avea nevoie de această licență. REGULA FINRA 1220 litera (b) (5) definește diferitele tipuri de categorii reprezentative, iar secțiunea (i) Reprezentanța limitată-Investiții bancare oferă o explicație mai mult decât amănunțită a domeniilor.
În 2009, Securities and Exchange Commission (SEC) a aprobat examenul mai concentrat seria 79, cunoscut și sub denumirea de examenul de calificare al reprezentantului de investiții bancare. Acest examen este, de asemenea, denumit examenul reprezentanților bancare de investiții „Reprezentant limitat”, deoarece a fost conceput pentru bancherii de investiții la nivel de intrare.
Bazele examenului seria 79
Seria 79 Premise de examinare
Examenul Seria 79 îndeplinește cerința Seriei 24 ca examen reprezentativ. Cu toate acestea, deoarece Seria 79 se concentrează pe activități bancare de investiții, Principala Generală a Valorilor Mobiliare din Seria 24 se va limita la responsabilitățile de supraveghere a băncilor de investiții dacă unul are doar Seria 79.
În general, testerii vor avea nevoie de Seria 79 chiar dacă au deja Seria 7. Acesta este unul dintre singurele cazuri în care Seria 79 poate fi folosită ca o condiție prealabilă în locul Seriei 7.
În general, dacă unul lucrează fie în datorii, fie în capitaluri proprii, fie în concentrări și achiziții - fie ca muncitor, fie ca supervizor, ar putea avea nevoie de seria 79.
Oferte de datorii sau de capitaluri proprii
Activitățile din datorii sau capitaluri proprii care ar putea necesita o serie 79 includ:
- Prețul valorilor mobiliare din ofertele de datorii și capitaluri proprii Activul de vânzareReorganizarea corporativă sau cesionarea Tranzacții care implică combinații de afaceri, care ar putea include opinii de solvabilitate și opinii de echitate
Serii 79 Excepții
Chiar dacă angajatul participă la aceste activități bancare de investiții, este posibil să nu aibă nevoie de o serie 79 dacă expunerea este foarte limitată. De asemenea, în unele locuri de muncă în care noii angajați asociați se rotesc între diferite domenii de afaceri și departamente, în scopuri de formare, există o anumită marjă. Acești lucrători li se va acorda o perioadă de grație de șase luni de la începerea activității lor în activități bancare de investiții. În mod normal, lucrul în aceste domenii ar declanșa necesitatea înregistrării ca reprezentant bancar de investiții, dar această excepție permite firmelor să-și antreneze angajații. Pentru un ghid complet privind scutirile, consultați Regula NASD 1032 (i).
Examenul actual
Examenul este format din 75 de întrebări cu opțiuni multiple și este finalizat pe un computer. Candidaților li se acordă 150 de minute pentru finalizarea examenului. Examenul se face pe computer, astfel încât rezultatele sunt date imediat după examen, ca o trecere sau nu, precum și o defalcare a performanței în fiecare secțiune.
Examenul este administrat prin computer. Înainte de susținerea examenului este oferit un tutorial despre cum să susțineți examenul. Fiecare examen al candidatului include 10 articole pretest suplimentare, neidentificate, care nu contribuie la scorul candidatului.
Candidații trebuie să fie sponsorizați de un membru FINRA înainte de a putea susține examenul. Cerințele pentru eligibilitate includ luarea examenului de calificare corespunzător. Candidații trebuie să răspundă corect la 73% din întrebări, incluzând cele 10 întrebări suplimentare. De asemenea, examenul SIE este o condiție necesară pentru examenul seria 79 restructurat. Atât examenele Seria 79, cât și SIE trebuie să fie trecute, deși nu în același timp.
Secțiuni de testare
Există trei secțiuni la test. Cele 10 întrebări suplimentare sunt răspândite la întâmplare.
Colectarea, analiza și evaluarea datelor (49%): Această secțiune este cea mai mare cu 37 de întrebări și include găsirea datelor relevante și înțelegerea locurilor unde trebuie să căutați. De exemplu, știind ce va fi în declarațiile cu procură Formularul 14A sau Formularul 4 pentru proprietatea benefică a directorilor. Această secțiune intră, de asemenea, în comunicarea cu diferitele departamente și clienți, folosind parametrii și raporturi și analizând tendințele pentru a evalua ceea ce ați găsit în datele companiei și sectorului. În cele din urmă, această secțiune se înțelege cu înțelegerea activităților de diligență obligatorie, cum ar fi cunoașterea diligenței cu privire la cumpărare și vânzare și cerințe de reglementare.
Tranzacții de subscriere / finanțare nouă, tipuri de oferte și înregistrare de valori mobiliare (27%): Această secțiune are 20 de întrebări și tratează reglementările privind înregistrarea și înregistrarea valorilor mobiliare. Aceasta include formulare (cum ar fi prospectul), reguli și situații financiare necesare. Această secțiune acoperă, de asemenea, distribuția materialelor de marketing și a multor reguli asociate.
Fuziuni și achiziții, oferte de licitație și tranzacții de restructurare financiară (24%): Această secțiune are 18 întrebări și se referă la tranzacțiile secundare de cumpărare și vânzare, avizul de echitate și bineînțeles regulile și reglementările SEC. Această secțiune intră, de asemenea, în reglementările ofertelor de licitații și restructurarea financiară.
