Ce sunt Holdings
Deținerile reprezintă conținutul unui portofoliu de investiții deținut de o persoană sau o entitate, cum ar fi un fond mutual sau un fond de pensii. Posibilitățile de portofoliu pot cuprinde o gamă largă de produse de investiții, de la acțiuni, obligațiuni și fonduri mutuale la opțiuni, contracte futures și fonduri tranzacționate în schimburi (FET) și instrumente relativ ezoterice, cum ar fi capitaluri private și fonduri speculative.
5 investiții pe care nu le puteți deține într-un IRA
BREAKING DOWN Holdings
Numărul și tipurile de deținere dintr-un portofoliu contribuie la gradul de diversificare a acestuia. Un mix de stocuri pe diferite sectoare, obligațiuni cu scadențe diferite și alte investiții ar sugera un portofoliu bine diversificat, în timp ce participațiile concentrate într-o mână de stocuri din cadrul unui singur sector indică un portofoliu cu o diversificare foarte limitată.
Diversificarea și achiziționarea exploatațiilor
Proporția deținerilor dintr-un portofoliu are un impact semnificativ asupra randamentului său general. Performanța celor mai mari participații are o influență mai mare asupra rentabilității portofoliului decât participațiile mici sau marginale din portofoliu. Investitorii parcurg în mod regulat listele de dețineri ale managerilor de top de bani pentru a obține tranzacții. Acești investitori încearcă, de obicei, să reproducă activitatea de tranzacționare a celor mai buni manageri de bani, cumpărând acțiuni în care managerul a inițiat o poziție îndelungată sau s-a adăugat în mod semnificativ la o poziție existentă și la poziții de vânzare în care managerul a ieșit din pachet. Este posibil ca această strategie să nu fie întotdeauna de succes pentru investitorul mediu, având în vedere decalajul considerabil între perioada în care managerul sau fondul de bani a afectat tranzacțiile și momentul în care participațiile fondului sunt diseminate publicului larg.
Exemplu de exploatații
Titlurile de administrare ale fondurilor celebre și mai mici sunt publicate trimestrial printr-o înregistrare a Comisiei de valori mobiliare și schimb (SEC), cunoscută sub numele de 13F. Investitorii au 45 de zile până la sfârșitul trimestrului pentru a-și raporta participațiile pentru trimestrul precedent. Cerința se aplică numai pozițiilor pe acțiuni lungi, ceea ce înseamnă că alte participații, cum ar fi pozițiile scurte, opțiunile și participațiile străine nu sunt dezvăluite. Unul dintre cei mai legendari investitori din toate timpurile, Warren Buffett, a avut următoarele portofolii în portofoliul său la 31 decembrie 2017: Wells Fargo Corp., Apple Inc., Bank of America Corp., Coca-Cola Co., și American Express Co.
Societăți deținute
Companiile deținute sunt un concept strâns legat. În unele cazuri, investitorii pot alege să dețină participațiile prin intermediul unei societăți cu răspundere limitată (LLC). Aceștia pot face acest lucru pentru a reduce expunerea lor personală la risc, pentru a minimiza impozitele sau pentru a-și combina investițiile cu alte persoane, cum ar fi asociații de afaceri sau membrii familiei. În mod obișnuit, o companie holding nu se angajează direct în afaceri, ci servește doar ca vehicul de proprietate al altor companii sau investiții.
Un exemplu foarte faimos al unei astfel de companii este Berkshire Hathaway Inc., compania Omaha, Nebraska, pe care Warren Buffett controlează și administrează. Berkshire Hathaway a început ca o companie de producție textilă, dar de câteva decenii, a fost doar o companie deținută pe care Buffett o folosește pentru a achiziționa, deține și vinde diverse investiții în alte companii. Unele dintre cele mai mari exploatații din Berkshire Hathaway includ compania de asigurări pentru angajații guvernamentali (GEICO), Dairy Queen Inc. și compania Coca-Cola.
