Ce este SEC Form NQ?
Formularul SEC NQ este un document completat de companiile de investiții de gestiune înregistrată, cum ar fi firmele de fonduri mutuale, pentru a dezvălui participațiile complete ale portofoliului. Formularul este apoi depus la Securities and Exchange Commission (SEC). Conform reglementărilor SEC, Formularul NQ trebuie depus în termen de 60 de zile de la încheierea primului și a treia trimestru al fiecărui an fiscal.
Formularul SEC NQ explicat
Formularul SEC NQ este intitulat „Lista trimestrială a deținerilor de portofoliu ale societății de investiții de gestiune înregistrată.” Cerințele de depunere a formularului NQ pot fi găsite în secțiunea 30 (b) din Legea privind companiile de investiții din 1940 și secțiunile 13 (a) și 15 (d)) din Legea privind schimbul de valori mobiliare din 1934, care impune societăților de investiții înregistrate și trusturilor să depună rapoarte semestriale și anuale la SEC și acționarii companiilor. Formularul NQ trebuie depus electronic, cu excepția cazului în care compania solicită scutirea de greutăți de la depunerea electronică.
Deși societățile cu fonduri mutuale nu sunt obligate să trimită rapoartele de acțiuni Formular NQ către acționari, deținerile lor complete de portofoliu pot fi găsite online pe sistemul de colectare, analiză și recuperare electronică a datelor SEC, mai cunoscut ca baza de date EDGAR. Proponenții divulgării portofoliului consideră că îi ajută pe investitori să ia decizii de investiții mai bune și mai informate. SEC poate utiliza, de asemenea, informațiile furnizate pe un formular NQ ca parte a rolului său de reglementare, revizuire a informațiilor, inspecție și elaborare de politici.
Companiile de investiții pentru întreprinderile mici nu sunt obligate să depună formularul NQ. În schimb, întreprinderile mici trebuie să prezinte Formularul N-5, care este cunoscut și ca Declarația de înregistrare a companiilor de investiții pentru întreprinderile mici în conformitate cu Legea privind valorile mobiliare din 1933 și Legea companiilor de investiții din 1940. Pentru a se califica pentru înregistrările N-5, o companie trebuie să să fie înregistrat în baza Legii privind investițiile în afaceri mici din 1958 sau să aibă aprobarea Administrației pentru întreprinderi mici pentru a depune o cerere de licență.
Renunțarea la formularul NQ
În 2016, SEC a adoptat cerințe de raportare noi și modificate, care se referă la societățile de investiții înregistrate în baza Legii privind companiile de investiții din 1940. Cerințele actualizate sunt destinate să modernizeze raportarea companiilor de investiții. Una dintre modificările propuse este eliminarea formularului NQ și înlocuirea acestuia cu formularul N-PORT, care va furniza SEC informații mai actualizate despre participațiile unui portofoliu ale fondului (cel târziu la 30 de zile de la sfârșitul fiecărei luni) împreună cu informații suplimentare despre modul în care un portofoliu gestionează riscul, lichiditatea și utilizarea instrumentelor derivate.
Renunțarea la Form NQ a fost programată inițial la 1 august 2019. Cu toate acestea, această dată a fost împinsă din nou, întrucât Formularul N-PORT este rafinat și pe măsură ce industria de investiții devine mai informată și mai confortabilă cu trecerea. Data revizuită pentru revocarea formularului NQ este acum 1 mai 2020.
