Ce este recolta de pierderi fiscale?
Recoltarea de pierderi de impozite este vânzarea de valori mobiliare în pierdere pentru a compensa o obligație fiscală pe câștig de capital. Această strategie este de obicei folosită pentru a limita recunoașterea câștigurilor de capital pe termen scurt. Câștigurile de capital pe termen scurt sunt, în general, impozitate la o rată mai mare a impozitului pe venit federal decât câștigurile de capital pe termen lung, însă această metodă poate compensa și câștigurile de capital pe termen lung.
Înțelegerea recoltării de pierderi fiscale
Recoltarea pierderilor de impozite este cunoscută și sub denumirea de „vânzarea pierderilor de impozite”. De obicei, această strategie este implementată aproape de sfârșitul anului calendaristic, dar se poate întâmpla oricând într-un an fiscal. Odată cu recoltarea pierderilor de impozite, o investiție care are o pierdere nerealizată este vândută, permițând un credit împotriva câștigurilor realizate în portofoliu. Activul vândut este apoi înlocuit cu un activ similar pentru a menține alocarea de active a portofoliului și nivelurile de risc și de rentabilitate preconizate.
Pentru mulți investitori, recoltarea pierderilor de impozite este instrumentul cel mai important pentru reducerea impozitelor. Deși recoltarea pierderilor de impozit nu poate restabili un investitor în poziția anterioară, poate reduce gravitatea pierderii. De exemplu, o pierdere în valoarea de securitate A ar putea fi vândută pentru a compensa creșterea prețului garanției B, eliminând astfel obligația fiscală a câștigurilor de capital a securității B.
Recoltarea pierderilor de impozite permite vânzarea și creditarea investițiilor cu pierderi nerealizate cu câștiguri realizate.
Exemplu de recoltare a pierderilor de impozite
Presupunem că un investitor începând cu 2019, are venitul care plasează persoana respectivă în cea mai mare categorie de impozit pe câștiguri de capital (mai mult de 434.550 USD dacă este single, 488.850 USD dacă este căsătorit care depune împreună). Au vândut investiții și au obținut câștiguri de capital pe termen lung, care sunt supuse unei cote de impozit de 20%. Mai jos sunt câștigurile și pierderile din portofoliul investitorului și activitatea de tranzacționare pentru anul:
Portofoliu:
- Fondul mutual A: Câștig nerealizat de 250.000 USD, deținut pentru 450 de zile Fondul B B: 130.000 USD pierderi nerealizate, deținute timp de 635 de zileFondul C final: 100.000 USD pierdere nerealizată, deținută timp de 125 de zile
Activitate de tranzacționare:
- Fondul mutual E: Vândut, a realizat un câștig de 200.000 USD. Fondul a fost deținut pentru 380 de zile. Fondul F: Vândut, a realizat un câștig de 150.000 USD. Fondul a fost ținut pentru 150 de zile
Fără recoltarea de pierderi de impozite, obligația fiscală din această activitate este:
- Impozit fără recoltare = (200.000 $ x 20%) + (150.000 x 37%) = 40.000 $ + 55.500 USD = 95.500 USD
Dacă investitorul ar recolta pierderi prin vânzarea fondurilor mutuale B și C, acestea ar contribui la compensarea câștigurilor, iar obligația fiscală ar fi:
- Impozit cu recoltarea = ((200.000 $ - 130.000 $) x 20%) + ((150.000 $ - 100.000 $) x 37%) = 14.000 $ + 18.500 $ = 32.500 USD
Veniturile vânzărilor pot fi apoi reinvestite în active precum cele vândute, deși regulile IRS stabilesc că investitorii trebuie să aștepte cel puțin 30 de zile înainte de a achiziționa un alt activ care este „substanțial identic” cu activul care a fost vândut în pierdere pentru pierderea impozitului. Acestea pot contribui la păstrarea valorii portofoliului investitorului, în timp ce se fracționează costul câștigurilor pe capital impozitele pe profiturile din vânzările Fondului mutual E și ale fondului mutual F. Folosind strategia de recoltare a pierderilor de impozite, investitorii pot realiza economii fiscale semnificative.
