Presiunea recentă de vânzare pe piața mărfurilor a trimis prețurile sub niveluri cheie de asistență tehnică, ceea ce are comercianți activi în căutarea unei continuări mai mici., vom arunca o privire asupra graficelor mai multor produse populare tranzacționate la schimb, care sunt utilizate ca barometre pentru a măsura direcția viitoare a piețelor majore de mărfuri și a segmentelor cheie. De asemenea, vom încerca să stabilim modul în care comercianții vor arăta să se poziționeze pe parcursul săptămânilor sau lunilor următoare și să identificăm tranzacțiile notabile. (Pentru o actualizare rapidă pe acest subiect, consultați: Commodity Investing 101. )
Fondul de urmărire a indicelui mărfurilor Invesco DB (DBC)
Având în vedere creșterea fondurilor tranzacționate cu schimburi de nișă (ETF-uri), comercianții activi apelează adesea la Fondul de urmărire a indicelui mărfurilor Invesco DB pentru a obține un sens al direcției generale a pieței de mărfuri largi. După cum știți, fondul cuprinde contracte futures pe 14 dintre cele mai lichide și importante mărfuri din lume, cum ar fi cherestea, ulei, aur, grâu și porumb. Aruncând o privire la graficul de mai jos, puteți vedea că prețul a scăzut recent sub suportul combinat al mediei mobile de 200 de zile și al unei tendințe ascendente (prezentate de cercul albastru). Defalcarea este un indiciu tehnic potrivit căruia urșii controlează impulsul și că o mișcare mai mică ar putea fi în cărți. Din perspectiva managementului riscului, comenzile de stop-loss vor fi plasate probabil peste 17 $ sau linia de tendință punctată, în funcție de toleranța la risc, în încercarea de a maximiza riscul / recompensa. (Pentru lectură suplimentară, consultați: Top 3 ETF-uri de mărfuri pentru 2018. )
iShares Global Timber & Forestry ETF (WOOD)
Segmentele de cherestea și silvicultură ale pieței mărfurilor sunt adesea utilizate ca o valoare a forței generale a economiei. Când vremurile sunt bune, nu ar trebui să surprindem că cererea de produse din lemn crește din cauza cererii crescute de produse pentru construcții. Cu toate acestea, atunci când oferta depășește cererea și investitorii încep să pună la îndoială convingerea creșterii, atunci prețurile tind să scadă. Aruncând o privire la graficul ETF Global Timber & Forestry ETF, puteți vedea că prețul s-a închis recent sub o tendință ascendentă majoră. Veți observa că trendline-ul a oferit constant comerciantilor activi poziții profitabile pentru plasarea comenzilor de cumpărare de-a lungul anilor. Închiderea recentă de sub linia de tendință și testul ulterior eșuat pentru a trece din nou, sugerează acum că tendința s-a inversat și că urșii sunt sub control, chiar în pofida reculului recent, pe care comercianții activi se vor aștepta să rămână fără aburi aproape de linia de tendință înainte continuându-și mișcarea pe termen mai lung mai jos. (Pentru mai multe, consultați: 3 diagrame care sugerează agricultura mărfurilor ar putea trece mai jos .)
Fondul petrolier din Statele Unite, LP (USO)
Un alt fond de mărfuri care s-a închis recent sub un nivel major de sprijin este Fondul petrolier din Statele Unite. După cum puteți vedea mai jos, închiderea recentă sub linia de tendință, prezentată de cercul albastru, confirmă acum că randamentul ascendent este în proces de inversare și ar putea fi pregătit pentru o mișcare semnificativă mai mică. Pe baza acestui grafic, se pare că valoarea maximă din 2018 ar putea fi în vigoare și că, până la încheierea anului, prețul ar putea fi din nou aproape de locul în care a început în ianuarie. (Pentru mai multe despre acest subiect, verificați: Aceste 3 ETF-uri sugerează mărfuri sunt destinate mai jos .)
Linia de jos
Mărfurile au înregistrat o evoluție frumoasă în ultimii doi ani. Cu toate acestea, având în vedere că se apropie de liniile de tendință cheie pentru ETF-uri majore legate de mărfuri, se pare că urșii sunt acum sub control. Se pare că cel mai bun loc pentru tauri este să aștepți pe margine pentru a vedea dacă prețurile sunt capabile să recâștige terenul pierdut și să se apropie deasupra nivelurilor cheie ale rezistenței nou-găsite.
