Goldman Sachs Group, Inc. (GS) a câștigat teren cu alți giganți de pe Wall Street încă din 2016, însă stocul încă nu a șters rezistența încăpățânată la nivelul maxim din 2007 aflat la înălțimea bulei imobiliare și a instrumentelor derivate. Această performanță inferioară este neobișnuită, având în vedere reputația solidă a companiei, ceea ce indică faptul că reformele financiare adoptate în urma prăbușirii pieței au influențat rentabilitatea pe termen lung.
Timpul se poate termina după 12 luni de testare la acest nivel de preț, indicatorii de rezistență relativă pe termen lung trecând și oprirea semnalelor de vânzare care vor rămâne în vigoare, dacă acțiunile Goldman nu pot ridica nivelul maxim din ianuarie la 274 USD. Dacă nu, stocul ar putea scădea multe puncte într-un eșec remarcabil care afectează negativ sectorul bancar comercial, în ciuda legislației favorabile din partea administrației Trump.
Grafic GS pe termen lung (1999 - 2018)
Gigantul de pe Wall Street a devenit public în luna mai 1999, la 68 de dolari, la înălțimea bulei de internet, și s-a vândut la mijlocul anilor 50, în august. O revenire în noul mileniu a crescut deasupra tiparului de deschidere IPO și s-a transformat într-un buzunar de presiune de vânzare de aproape 130 USD în martie 2000. Volatilitatea a crescut brusc în 2001, în timp ce stocul a sculptat un model triunghiular larg, care a izbucnit dezavantajul după atacurile din 11 septembrie..
Declinul ulterior a găsit sprijin chiar peste nivelul minim din 1999 în 2003, completând o inversare de jos în fața unei creșteri puternice care a înregistrat mai multe valuri de raliu în topul din 2007, la 251 dolari. Stocul a completat un tipar de doi ani de topping umerii 10 luni mai târziu și a plonjat cu piețele mondiale în timpul colapsului economic, atingând un nivel constant la 47, 41 dolari în noiembrie 2008.
Un respins în 2009 s-a oprit chiar deasupra nivelului de retracement de vânzare de la.618 Fibonacci, rezistența la sculptură care nu a fost testată până în 2014. Stocul a șters definitiv bariera în 2015, dar mitingul a eșuat înainte de a atinge nivelul maxim din 2000, obținând un declin accentuat care a atins un nivel minim de trei ani în iunie 2016. Aceasta a marcat o oportunitate excelentă de cumpărare, generând o majorare de cumpărare care a atins o rezistență de 10 ani în martie 2017. Stocul a testat acest nivel în ultimul an, înregistrând valori noi minore, dar nu a reușit câștiga tracțiune. (Pentru mai multe, consultați: Goldman va cheltui 2, 5 mil. USD pentru a cumpăra mize la firme din PE .)
Diagrama GS pe termen scurt (2016 - 2018)
Un nivel dublu de 138 dolari în iunie 2016 a semnalat o nouă creștere, care a durat nouă luni pentru a atinge rezistența din 2007. Valoarea ridicată a depășit valoarea maximă anterioară cu mai puțin de cinci puncte și apoi s-a transformat într-o scădere de 40 de puncte, eliminând o corecție rotunjită în septembrie 2017, când cumpărătorii angajați au preluat controlul. A revenit din nou la rezistență în decembrie, ușurându-se într-un model lateral volatil care a traversat terenul de testare de mai multe ori.
Stocul se tranzacționează în sute de săptămâni în perioada maximă din martie 2017 din această săptămână, ceea ce înseamnă că acționarii nu au beneficiat de un miting din sectorul financiar care și-a ridicat concurenții într-o serie de valori maxime. Este posibil ca răbdarea să se poarte subțire în actualul mediu advers, în care multe stocuri par să fie în scădere. Putem vedea această numărătoare inversă asupra oscilatorului stochastic lunar, care tocmai a trecut în primul său ciclu de vânzare din iulie 2017.
Volumul de bilanț (OBV) a atins un nivel maxim pe mai mulți ani în primul trimestru din 2017 și a scăzut în aprilie. Interesul de cumpărare scăzut din acea perioadă nu a reușit să corespundă ascensiunii prețurilor peste 250 de dolari, declanșând o divergență bearish care urmărește semnale adverse de putere relativă. Taurii trebuie să apere minimul din februarie la 239 USD în acest scenariu sau să riște un exod al acționarilor care scade stocul până la 200 USD.
Linia de jos
Stocurile Goldman Sachs s-au raliat la rezistența din 2007 cu un an în urmă și nu au reușit să se desprindă, fiind blocate într-un model de deținere care este vulnerabil la o scădere majoră. Timpul se termină pentru tauri, iar ciclurile de vânzare pe termen lung preiau controlul asupra acțiunilor prețurilor. (Pentru lectură suplimentară, verificați: 11 stocuri care devin mai mari decât creșterea ratelor dobânzilor .)
