Ce este insolvența contabilă?
Insolvența contabilă se referă la o situație în care valoarea pasivelor unei companii depășește valoarea activelor sale. Insolvabilitatea contabilă privește doar bilanțul firmei, considerând o companie „insolvabilă pe cărți” atunci când valoarea sa netă apare negativ.
Cunoscută și sub denumirea de insolvență tehnică, o companie poate face ca valoarea datoriilor sale să crească cu o rată mai rapidă decât activele sale din cauza creanțelor sau împrumuturilor crescute. Cu toate acestea, insolvența reală - denumită și insolvență a fluxului de numerar - apare atunci când o companie nu este în măsură să efectueze plăți promise furnizorilor sau creditorilor.
Cheie de luat cu cheie
- Insolvența contabilă se referă la o situație în care valoarea pasivelor unei companii depășește valoarea activelor sale. Contabilitatea insolvenței privește doar bilanțul firmei, considerând o companie „insolvabilă pe cărți” atunci când valoarea sa netă apare negativ. Dacă insolvența contabilă persistă, creditorii și creditorii ar putea obliga compania să vândă active sau să declare faliment.
Înțelegerea insolvenței contabile
Insolvența contabilă este declarată exclusiv la examinarea bilanțului firmei, indiferent de capacitatea acesteia de a-și continua operațiunile. O cantitate crescută de împrumuturi în timp ce veniturile au scăzut ar putea duce la insolvența contabilă. De asemenea, companiile care au active care scad în valoare, în timp ce valoarea pasivelor rămâne neschimbată sau poate crește ar putea avea o insolvență contabilă.
Atunci când o firmă pare a fi insolvabilă asupra cărților, este posibil ca deținătorii de datorii să forțeze un răspuns. Compania poate încerca să restructureze afacerea pentru a-și atenua obligațiile de creanță sau a fi plasată în faliment de către creditori.
Insolvența fluxurilor de numerar
Insolvența fluxurilor de numerar este diferită de insolvența contabilă, deoarece o companie ar putea avea activele pentru a acoperi pasivele, dar nu și fluxul de numerar. Cu alte cuvinte, nu există suficiente venituri din vânzări colectate sub formă de numerar. Drept urmare, compania nu are banii disponibili pentru a-și îndeplini obligațiile de datorie pe termen scurt, cum ar fi plățile cu împrumuturi.
Insolvența fluxurilor de numerar ar putea apărea, de exemplu, dacă o companie ar avea conturi datorate - bani datorate furnizorilor - venite la termen pe termen scurt. Cu toate acestea, creanțele din conturi - banii datorate de clienți - nu sunt plătiți la timp pentru a achita datoriile companiei. În unele cazuri, insolvența fluxurilor de numerar poate fi corectată prin deschiderea unei facilități de împrumut pe termen scurt de la o bancă. De asemenea, companiile pot negocia termeni mai buni cu furnizorii, astfel încât aceștia acceptă plățile ulterioare pe conturile lor. Cu alte cuvinte, doar pentru că o companie devine insolventă a fluxului de numerar, nu înseamnă neapărat că falimentul este singura opțiune.
Cu toate acestea, insolvența contabilă poate fi o problemă mult mai mare pentru navigarea companiilor, deoarece implică adesea probleme pe termen lung. Dacă activele fixe au scăzut în valoare și compania trebuie să le lichideze pentru a plăti datoriile, s-ar putea să apară probleme financiare. Activele mari nu sunt ușor vândute pe piață - sau lichidate - și, uneori, compania are o pierdere atunci când se compară prețul de vânzare cu prețul inițial de achiziție.
Factorii care pot conduce la insolvența contabilă
Companiile care se confruntă cu procese posibile sau iminente pot cauza în viitor o cantitate din ce în ce mai mare de pasive care va depăși în final activele. Aceste pasive contingente pot împiedica compania să funcționeze corect și pot conduce atât la contabilitate, cât și la insolvența fluxurilor de numerar.
Companiile cu o cantitate semnificativă din activele de pe bilanțul lor legate în active fixe pot avea probleme. Activele fixe sunt de obicei active pe termen lung, cum ar fi proprietățile, clădirile și echipamentele. Dacă activele devin învechite datorită inovației tehnologice, valoarea activelor scade din punct de vedere tehnic, determinând insolvența contabilă.
Companiile cu active nete negative, ceea ce înseamnă că activele nu acoperă toate obligațiile datoriei pot fi problematice și pot duce la un flux de numerar negativ. Rezultatul poate obliga companiile să vândă active sau divizii profitabile să finanțeze deficiențele fluxurilor de numerar care duc la insolvență contabilă.
Exemplu de insolvență contabilă
De exemplu, compania XYZ a luat recent un împrumut pentru a achiziționa un echipament nou. Valoarea împrumutului a fost aproape întreaga valoare a echipamentului. Curând după achiziționarea echipamentului, o actualizare tehnologică pe piață a determinat scăderea semnificativă a valorii echipamentului. Drept urmare, activele deținute de XYZ Company sunt mai mici decât valoarea pasivelor lor. Deși compania are un flux de numerar pozitiv pentru a continua operațiunile, XYZ este insolvabil din punct de vedere tehnic, ceea ce înseamnă că compania are insolvență contabilă.
