Preocupările pentru încetinirea câștigurilor corporative au fost unul dintre mai multe motive menționate pentru volatilitatea accentuată a lunii decembrie și vânzarea abruptă a pieței. Aceste îngrijorări se aruncă în centrul atenției în această săptămână, în timp ce băncile raportează câștigurile lor în sfertul trimestru.
Citigroup Inc. (C) începe procedurile luni, urmată de JPMorgan Chase & Co. (JPM) și Wells Fargo & Company (WFC) marți. Băncile de investiții domină miercuri peisajul câștigurilor, cu rezultatele grupului Goldman Sachs, Inc. (GS), Bank of America Corporation (BAC) și Morgan Stanley (MS). Adăugați o stropire a raportării băncilor regionale ca act de susținere, iar investitorii au deodată o citire mai bună despre modul în care se poate juca povestea câștigurilor în 2019.
Analistii se asteapta ca veniturile bancare sa obtina o crestere de la cresterea cresterii creditelor comerciale si industriale, precum si de la o crestere a activitatii de tranzactionare dintr-un sfert dominat de schimbari ale pietei salbatice si de volumul de tranzactionare neobisnuit de mare din decembrie.
"Multe lucruri s-au produs în decembrie și a fost un volum mare într-un moment în care, în mod normal, nu avem asta", a declarat Jay Pestrichelli, co-fondator al firmei de investiții ZEGA Financial, pe MarketWatch. Din partea flip, Pestrichelli a menționat că un sfert mai lent în activitatea de fuziune și achiziție ar putea duce la reducerea unor comisioane bancare de investiții.
Din punct de vedere tehnic, fondurile tranzacționate pe schimburi de schimb invers (ETF-uri) se situează aproape de niveluri de sprijin majore înaintea extravaganței raportate de o bancă de o săptămână. Comercianții care doresc o expunere scurtă la acest sector ar trebui să ia în considerare aceste trei posibilități de tranzacționare potențiale.
Direxion Daily Bear Financial 3X ETF (FAZ)
Creat în 2008, Direxion Daily Bear Financial 3X ETF (FAZ) își propune să ofere de trei ori performanța zilnică inversă a indicelui serviciilor financiare Russell 1000. Face acest lucru investind în contracte futures, swapuri și / sau poziții scurte. Distribuția medie a fondului de doar 0, 09% și lichiditatea profundă îl fac un instrument potrivit pentru comercianții pe termen scurt care doresc să parieze agresiv împotriva sectorului financiar. Începând cu 14 ianuarie 2019, FAZ are active sub administrare (AUM) de 161, 17 milioane USD, oferă un randament de 0, 56% dividende și este în scădere cu aproape 10% până în prezent (YTD). Taxa de administrare de 0, 95% a ETF este în conformitate cu media categoriei de 0, 94%.
Acțiunile FAZ au fost tranzacționate lateral pentru cea mai mare parte a anului 2018, înainte de a sări cu 33% în decembrie, deoarece stocurile financiare au scăzut brusc odată cu restul pieței. Deși fondul s-a retras în primele săptămâni din 2019, prețul găsește acum un sprijin vital la nivelul celor 12 dolari de la o linie orizontală care leagă maximele de balansare din februarie și octombrie, precum și media medie simplă de 50 de zile (SMA). Comercianții care ocupă o poziție îndelungată ar trebui să se uite să înregistreze profituri în avans pentru a atinge valoarea maximă din decembrie, în apropiere de 16, 50 USD. Luați în considerare plasarea unei comenzi de stop-loss chiar sub valoarea SMA de 200 de zile pentru a proteja capitalul comercial.
ProShares UltraShort Financials ETF (SKF)
ProShares UltraShort Financials ETF (SKF), cu active nete de 30, 76 milioane dolari, încearcă să returneze de două ori performanța zilnică inversă a indicelui SM Dow Jones Financials SM. Fondul, lansat în 2007, permite comercianților să ia o poziție împotriva companiilor din sectorul bancar, asigurări, imobiliare și de investiții din SUA, precum Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B), JPMorgan Chase și Bank of America. SKF are un raport de cheltuieli de 0, 95%, produce 0, 06% și scade cu 6, 83% la 14 ianuarie 2019.
Graficul SKF a generat un semnal „încrucișat de aur”, când SMA-ul de 50 de zile a trecut peste SMA-ul de 200 de zile la mijlocul lunii noiembrie. Din acel moment, taurii au controlat într-adevăr fondul, în special în decembrie, când acțiunile au sărit aproape 23%. La fel ca FAZ, prețul a revenit la începutul noului an și în prezent beneficiază de un sprijin major de la o linie orizontală și de SMA de 50 de zile. În consecință, cei care doresc să cumpere ETF ar trebui să caute un punct de intrare apropiat de 22 $. Gândiți-vă la profiturile bancare din apropierea fondului din 2018, la 27, 97 USD, și la închiderea tranzacțiilor pierdute dacă prețul scade sub 20 USD.
Direxion Daily Banci regionale poartă 3X ETF (WDRW)
Înființat în 2015, Direxion Daily Banks regionale poartă 3X ETF (WDRW) încearcă să asigure randamentul zilnic invers al indicelui industriei selectate de bănci regionale S&P. Comercianții pot utiliza ETF pentru a obține o expunere scurtă în pârghie la acțiunile bancare regionale din SUA. Mainstay constituie în indicele de referință KeyCorp (KEY), Sterling Bancorp (STL) și SunTrust Banks, Inc. (STI). Răspândirea medie a ETF de 0, 89% și cifra de afaceri zilnică de doar 6.500 de acțiuni o fac mai potrivită pentru tranzacționarea swing, mai degrabă decât pentru tranzacționarea pe zi. WDRW, cu AUM de 2, 36 milioane dolari, a scăzut cu 18, 51% pentru anul începând cu 14 ianuarie 2019. Un randament de dividende de 0, 30% compensează parțial taxa de administrare a fondului de 0, 99%.
Prețul acțiunilor ETF a înregistrat o creștere semnificativă mai mare între septembrie și sfârșitul lunii decembrie, dar a scăzut recent pe măsură ce stocurile financiare au sărit. Volumul peste medie a însoțit mișcarea mai mare, manifestând un interes tot mai mare din partea taurilor. Comercianții ar trebui să se uite să cumpere la nivelurile actuale, unde fondul găsește un sprijin solid din balanța din octombrie, o linie ascendentă de patru luni și SMA de 50 de zile. Uitați-vă să plasați o comandă pentru câștig de profit aproape de cea mai mare de 57, 86 USD a lunii trecute. Opriturile ar putea sta cu câteva puncte sub prețul de intrare pentru a reduce tranzacțiile pierdute.
StockCharts.com
