Care sunt Principiile contabile de reglementare?
Principiile contabile de reglementare (RAP) au fost introduse de fostul Comitet Federal Federal Loan Bank (FHLBB) pentru industria economiilor și împrumuturilor (economii) pe care le-a supravegheat în anii 1980 cu rezultate dezastruoase. Principiile contabile de reglementare au fost create pentru a ajuta economiile cu economii de valoare redusă și asociațiile de împrumut care îndeplinesc cerințele de capital. Procedurile de contabilitate defectuoase pe care FHLBB le-a permis utilizatorilor să folosească liberal au fost menționate ca fiind una dintre cauzele care stau la baza debacleului industriei de economii și împrumuturi la sfârșitul anilor '80.
Înțelegerea principiilor reglementărilor de contabilitate (RAP)
Normele relaxate ale RAP au permis multor instituții insolvabile să-și crească artificial profiturile raportate și valoarea netă. Unele dintre principiile contabile necuprinzătoare cărora le-a fost permis să se aplice atacurile au fost:
- Înregistrarea unei pierderi din vânzarea unui credit ipotecar ca un activ care ar putea fi amortizat pe durata rămasă a vieții ipotecare. În anii 1980, hoții au deținut portofolii mari de credite ipotecare pe termen lung, purtate cu costuri în bilanțul lor. Creșterea accentuată a ratelor dobânzilor în deceniu a determinat scăderea valorii de piață a acestor credite ipotecare substanțial sub valoarea contabilă, dar RAP a permis clasificarea pierderilor ca active. Mai mult decât atât, amânarea pierderilor a permis celor care au evitat să continue pârghiile activelor la o cerință de capital de 3% și să genereze scuturi fiscale de la amortizarea pierderilor realizate. Recunoașterea imediată și imediată a veniturilor din comisioanele de împrumuturi pentru construcții. Activ pe piața imobiliară în anii 1980, tâlharii au putut rezerva taxe (2, 5% din valoarea împrumutului) de la împrumuturi pentru construcții originare în totalitate în avans, în loc de recunoaștere parțială pentru a se potrivi cu costurile suportate la originea împrumutului și apoi în mod rezonabil pentru soldul taxa pe durata de viață a împrumutului. Includerea „capitalului social evaluat” pentru calculul valorii nete de reglementare. Capitalul de capital evaluat, un concept inedit, a fost suma pe care anumite active de capital cum ar fi PP&E le-au apreciat peste valorile contabile. Thrifts-urile au fost selective, înregistrând doar aceste câștiguri de apreciere nerealizate pentru activele de capital ale căror valori de piață au crescut peste valorile contabile; activele ale căror valori de piață au scăzut sub valorile contabile pot fi ignorate. Amortizarea fondului comercial din fondul financiar pentru anul trecut. Aflășirile aflate în dificultate au fost purtate sume importante de active ipotecare mult sub valorile contabile. Prin cumpărarea unei alte economii cu astfel de active la o reducere grea (valoarea justă de piață, minus valoarea contabilă), acea economie a fost capabilă să înregistreze venituri pe durata estimată a vieții activelor pe o metodă de dobândă de 10 ani. Amortizarea fondului comercial, pe de altă parte, ar putea fi repartizată pe 40 de ani, ceea ce a însemnat că în perioada de 10 ani de la achiziție, dobânditorul ar putea contabiliza profituri, deoarece cheltuielile anuale de amortizare a fondului comercial au fost mult mai mici decât într-o cerință de 10 ani care exista. înainte de implementarea RAP.
În urma crizei de economii și împrumuturi, Congresul a eliminat FHLBB și, împreună cu acesta, RAP. S-a înființat Rezoluția Trust Trust Corporation și tâlharii care au supraviețuit au fost nevoiți să înceapă să utilizeze regulile GAAP.
