Dacă sunt adăugate la un portofoliu bine rotunjit, obligațiunile internaționale prezintă o oportunitate de a obține venituri ajustate la riscuri mai mici decât ceea ce oferă de obicei piețele de acțiuni globale. Expunerea la titluri de creanță globală este atractivă pentru investitorii care doresc să diversifice pozițiile cu venituri fixe deținute pe piața internă cu obligațiuni emise de entități străine.
În cadrul fondurilor mutuale internaționale de obligațiuni, managerii selectează anumite poziții ale datoriilor globale cu date de scadență variate, expunere la țară și expunere generală la risc pentru a reduce potențialul de pierdere în cadrul unui portofoliu în timp ce încearcă să obțină un randament modest. Investitorii care doresc să participe pe piața obligațiunilor internaționale prin fonduri mutuale ar trebui să înțeleagă riscurile, trecând în revistă prospectul curent pentru fondurile de mai jos, care au fost preferatele investitorilor în 2018.
Fondul de obligațiuni internaționale PIMCO (PFORX)
Fondul de obligațiuni internaționale PIMCO - numit anterior PIMCO Obligații Externe - urmărește să ofere investitorilor un randament total maxim prin conservarea capitalului și gestionarea prudentă a investițiilor a unui portofoliu de valori mobiliare cu venituri fixe. Administratorii fondului investesc cel puțin 80% din activele fondului în participații cu venituri fixe care au legături economice cu țările străine. Majoritatea investițiilor realizate în cadrul fondului mutual includ titluri de grad de investiții, deși administratorii de fonduri au flexibilitatea de a investi până la 10% din activele investitorilor în obligațiuni neplăcute cu rating B sau mai mari. Cu o dată de înființare din 1997, fondul în octombrie 2018 a avut 9, 6 miliarde USD în active și a generat o rentabilitate anuală de 10 ani de 7, 27%.
În prezent, fondul își diversifică participațiile într-o gamă largă de țări, inclusiv Regatul Unit, Germania, Franța, Canada și Suedia. Investițiile din cadrul fondului sunt axate în principal pe probleme guvernamentale care cuprind peste 88% din participațiile fondurilor, cu un procent mic alocat obligațiunilor corporative. Este necesară o investiție minimă de 1.000 USD. Fondul este acoperit în raport cu dolarul american.
Fondul de venit global Goldman Sachs (GSGLX)
Fondul de venit global Goldman Sachs a fost înființat în 1991 și gestionează în prezent active de 606, 8 milioane USD. Fondul mutual urmărește să ofere un randament total ridicat, cu accent pe veniturile curente ca obiectiv principal și aprecierea capitalului ca obiectiv secundar. Administratorii fondului investesc cel puțin 80% din activele fondului în valori mobiliare cu venituri fixe ale emitenților autohtoni și străini, fără a se limita la calitatea creditului sau la durata titlurilor suport. În octombrie 2018, fondul a generat o rentabilitate anuală de 10 ani de 4, 52%, cu un raport de cheltuieli de 0, 79%.
Administratorii fondului diversifică participațiile în ceea ce privește expunerea la țară, precum și în funcție de tipul emisiunii datoriei. Topul de țări cu fondul mutual include Statele Unite la 57, 9%, Zona Euro la 14, 2% și Japonia la 14%. Activele fondului sunt împrăștiate între diferite tipuri de emisiuni ale datoriilor, incluzând în mare parte obligațiuni de stat, obligațiuni corporative și emisiuni din datorii securizate. Este necesară o investiție minimă inițială de 1.000 $.
Fondul global de obligațiuni multisectorial al prețului T. Rowe (PRSNX)
Fondul de obligațiuni multisectoriale Global Price T. Rowe Price urmărește să ofere investitorilor cu venituri curente mari aprecierea capitalului ca obiectiv secundar. Este un participant mai nou pe piața internațională a fondurilor de obligațiuni, cu o dată de înființare din 2008. Din activele fondului de 803, 02 milioane dolari, cel puțin 80% sunt investite într-un portofoliu de valori mobiliare cu venituri fixe destinate să îmbunătățească veniturile pentru investitori. În octombrie 2018, fondul a generat o rentabilitate anuală de 5, 55% cu un raport de cheltuieli de 0, 72%.
Administratorii fondului investesc într-o varietate de titluri de creanță. Expunerea țărilor este, de asemenea, diversificată în cadrul fondului, incluzând SUA la 41, 9%, Italia la 4, 9%, Mexic la 4, 4% și Canada 3, 4%. Investitorii sunt obligați să facă o investiție inițială de 2.500 USD, sau 1.000 USD într-un IRA.
Fondul de obligațiuni Templeton Global (TPINX)
Fondul de obligațiuni Templeton Global urmărește să ofere venitul curent aprecierea capitalului și creșterea venitului, investind 80% din activele sale în obligațiuni guvernamentale și entități conexe guvernelor de pe glob. Fondul funcționează continuu de la lansarea sa în 1986, folosind 34, 8 miliarde de dolari pentru a obține un randament anual de 5 ani de 1, 59%, cu un raport de cheltuieli de 1, 03%, care este destul de mare în această categorie.
Fondul investește larg, dar cu o pondere grea către America de Nord, de 44, 55%. Numerarul și echivalentele de numerar constituie a doua cea mai mare porțiune a portofoliului la 26, 49%, în timp ce Asia și Orientul Mijlociu constituie cota restului de lei. Fondul necesită o investiție minimă mai mică de doar 1.000 USD.
Fondul de obligațiuni internaționale Oppenheimer (OIBAX)
Fondul de obligațiuni internaționale Oppenheimer are o dată de început a anului 1995 și, de atunci, le-a oferit investitorilor posibilitatea de a obține un profit total investind pe piața globală a obligațiunilor. Din activele fondului mutual de 5, 47 miliarde de dolari din octombrie 2018, administratorii fondului investesc cel puțin 73% în titluri de datorie externă în afara SUA Piețele dezvoltate și emergente sunt incluse în mixul de investiții al fondului, iar entitățile emitente ale oricărei capitalizări de piață sunt permise în cadrul fond. În octombrie 2018, fondul a generat o rentabilitate anuală de 10, 62%, cu un raport de cheltuieli de 1%.
Fondul oferă expunere la un număr de emitenți străini, inclusiv Mexic la 9, 2%, Marea Britanie la 8, 3% și India la 7, 6%. Fondul mutual include titluri de creanță corporativă și datorie publică, deși oferă o pondere minimă problemelor legate de datorii securitizate. Investitorii sunt taxați cu o sarcină de vânzare maximă de 4, 75% atunci când achiziționează acțiuni, iar o investiție inițială de 1.000 de dolari este necesară.
