Tendințele ascendente și tendințele de scădere sunt subiecte fierbinți în rândul analiștilor tehnici și ale comercianților, deoarece asigură că condițiile de piață de bază funcționează în favoarea poziției unui comerciant, mai degrabă decât în contra. Tendințele sunt linii ușor de recunoscut, pe care comercianții le trag pe topuri pentru a conecta o serie de prețuri împreună. Linia rezultată este apoi utilizată pentru a oferi comerciantului o idee bună despre direcția în care se poate mișca valoarea unei investiții., veți descoperi cum să utilizați acest instrument. Nu va trece mult înainte să le creați pe propriile grafice pentru a vă crește șansele de a face un comerț de succes!
(Pentru lectură aferentă, consultați Tendințele pe termen scurt, intermediar și pe termen lung și tutorialul : Oscilatoare și indicatori de stoc)
Noțiuni de bază despre tendințe
Înțelegerea direcției unei tendințe de bază este una dintre cele mai de bază modalități de a crește probabilitatea de a face un comerț de succes, deoarece asigură că forțele generale ale pieței lucrează în favoarea ta.
Tendințele în scădere descendentă sugerează că există o cantitate excesivă de ofertă pentru securitate, semn că participanții la piață au o disponibilitate mai mare de a vinde un activ decât de a-l cumpăra. După cum puteți vedea în figura 1 când este prezentă o linie de tendință înclinată în jos (linie punctată neagră), ar trebui să vă abțineți să dețineți o poziție lungă; un câștig în avans este mai puțin probabil, atunci când tendința generală pe termen mai lung se îndreaptă în jos. În schimb, o creștere ascendentă este un semnal că cererea pentru activ este mai mare decât oferta și este folosită pentru a sugera că prețul este probabil să continue orientarea în sus.
Tendințele pot varia drastic, în funcție de intervalul de timp utilizat și de panta liniei. De exemplu, unele valori mobiliare pot arăta aspecte ale creșterii / scăderilor pe lună, zile sau chiar câteva minute, în timp ce altele pot deveni limitate și tranzacționate în cadrul unei tendințe laterale.
Suport și rezistență
Tendințele sunt un instrument relativ simplu care poate fi utilizat pentru a măsura direcția generală a unui activ dat, dar, mai important, pot fi utilizate și de către comercianți pentru a ajuta la prezicerea zonelor de sprijin și rezistență. Acest lucru înseamnă că trend-urile sunt utilizate pentru a identifica nivelurile de pe un grafic dincolo de care prețul unui activ va avea un timp dificil. Aceste informații pot fi foarte utile pentru comercianții care caută niveluri strategice de intrare sau pot fi chiar utilizate pentru gestionarea eficientă a riscurilor, prin identificarea zonelor pentru plasarea comenzilor de stop-loss. (Pentru mai multe informații, consultați Noțiuni de bază despre asistență și rezistență .)
Comercianții tehnici acordă o atenție deosebită unui activ atunci când prețul abordează o linie de tendință, deoarece aceste domenii joacă adesea un rol major în determinarea direcției pe termen scurt a prețului activului. Pe măsură ce prețul se apropie de un nivel de suport / rezistență major, pot apărea două scenarii diferite: Prețul va sări de pe linia de tendință și va continua în direcția tendinței anterioare, sau va trece prin linia de tendință, care poate fi apoi utilizată. ca semn că tendința actuală se inversează sau se slăbește.
Desenarea propriilor linii de tendință
Așa cum am menționat anterior, trend-urile sunt pur și simplu linii care conectează o serie de prețuri pentru a oferi comerciantului o idee mai bună de unde se îndreaptă prețul unei anumite investiții. Problema vine cu a descoperi care prețuri sunt utilizate pentru a crea linia de tendință. După cum știți, prețurile deschise, apropiate, mici și mari sunt ușor obținute pentru majoritatea stocurilor, dar care dintre aceste prețuri ar trebui să fie utilizate la crearea unei linii de tendință?
La această întrebare nu există niciun răspuns distinct și distinct. Semnalele tehnice generate de diversele tipare / indicatori tehnici sunt foarte subiective, iar liniile de tendință nu fac excepție. Este în totalitate decizia comerciantului când vine vorba de alegerea punctelor care sunt utilizate pentru crearea liniei și niciun comercianți nu vor fi întotdeauna de acord să utilizeze aceleași puncte. Unii comercianți vor conecta doar prețurile de închidere, în timp ce alții pot alege să folosească un amestec de prețuri apropiate, deschise și mari. Indiferent de prețurile conectate, este important de menționat că, cu cât sunt mai multe prețuri care ating linia de trend, cu atât este mai puternică și mai influentă linia.
În general, trendurile înclinate în sus sunt utilizate pentru a conecta prețurile care acționează ca suport, în timp ce activul dat este în creștere. Aceasta înseamnă că trendurile înclinate ascendente sunt în principal sub nivelul prețului și conectează o serie de valori de închidere sau minime. Dimpotrivă, o linie de tendință în pantă descendentă este utilizată, în general, pentru a conecta o serie de prețuri de închidere sau maxime de perioadă, care acționează ca rezistență, în timp ce activul dat este în tendință descendentă. Acest lucru este similar cu ceea ce este arătat în graficul de mai sus.
Trebuie să menționăm că este posibil să utilizăm două linii de trend pe același grafic. Totuși, această metodă, cunoscută drept canal, depășește domeniul de aplicare al acestui articol.
(Pentru a afla mai multe despre această tehnică, consultați, Canalizarea: Diagrama unui traseu către succes .)
Pentru a ilustra conceptul de desenare a unei linii de tendință ascendentă, am ales să analizăm acțiunea de tranzacționare a AutoDesk Inc. (ADSK) între august 2004 și decembrie 2005. După cum puteți vedea în figura 2, linia de trend este desenată astfel încât să conecteze valori minime ilustrate de săgețile negre. După stabilirea unei linii de tendință, comercianții ar aștepta să vadă prețul activului să urce în continuare până când prețul se va închide sub sprijinul nou format.
Pe măsură ce trece timpul, putem vedea în figura 3, că prețul a testat din nou susținerea trendului în august 2005. Acest lucru este important deoarece cu cât prețul atinge linia de tendință, cu atât se spune că linia este mai influentă. Acțiunea prețurilor ilustrată de săgeata din extrema dreaptă ar fi utilizată de comercianți ca confirmare a trendului de valabilitate. În acest caz, comercianții ar căuta să intre într-o poziție lungă cât mai aproape de linia de trend.
Odată ce un comerciant tehnic a intrat într-o poziție aproape de linia de tendință, el sau ea ar menține poziția deschisă până când prețul se va muta sub suportul liniei de trend. Majoritatea comercianților își vor regla constant comenzile de stop-loss, mutându-le mai sus, deoarece trendul continuă să se înclineze în sus. Această metodă asigură ca un comerciant să poată bloca cât mai mult din câștig, fără a fi scos din poziție prea devreme. Menținerea unui ordin de stop-loss sub o linie de tendință influentă este o modalitate strategică de a vă asigura că activul are un spațiu adecvat pentru a fluctua, fără a fi ascuns. În acest caz, utilizarea liniei de tendință ascendentă ca ghid al unei mișcări preconizate mai mare ar duce la un schimb de profit foarte profitabil, așa cum puteți vedea în figura 4.
Linia de jos
Tendințele sunt utilizate în mod obișnuit de comercianții care încearcă să se asigure că tendința de bază a unui activ funcționează în favoarea poziției lor. Tendințele pot fi utilizate în mod eficient de către comercianți pentru a măsura potențialele zone de sprijin / rezistență, ceea ce poate ajuta la determinarea probabilității ca tendința să continue. Acest avantaj strategic este disponibil oricărui comerciant care dorește să își facă timp pentru a învăța cum să atragă o tendință de bază și să o încorporeze în strategia de tranzacționare. Deși mulți comercianți vor argumenta ce prețuri trebuie să folosească la crearea liniei de tendință, nu uitați că toți vor fi de acord cu faptul că puterea liniei de trend crește pe măsură ce mai multe prețuri testează suportul / rezistența.
(Pentru a afla mai multe despre modelele graficului, consultați tutorialul de analiză tehnică .)
