Ce este un canal de preț?
Un canal de preț apare atunci când prețul unei garanții oscilează între două linii paralele, indiferent că sunt orizontale, ascendente sau descendente. Este adesea folosit de comercianții, care practică arta analizei tehnice, pentru a măsura impulsul și direcția acțiunii prețurilor unei garanții.
Cheie de luat cu cheie
- Un canal de preț apare atunci când prețul unei valori de securitate oscilează între două linii paralele, indiferent dacă sunt orizontale, ascendente sau descendente. Canalele prețului sunt destul de utile în identificarea defalcărilor, ceea ce înseamnă că prețul unei securități încalcă linia de tendințe superioară sau inferioară. vindeți când prețul se apropie de trendul superior al canalului de preț și cumpărați atunci când testează linia de tendință inferioară.
Înțelegerea unui canal de preț
Un canal de preț se formează atunci când prețul unei garanții este amplificat de forțele ofertei și cererii și poate fi în tendință ascendentă, descendentă sau laterală. Aceste forțe afectează prețul unei garanții și pot determina crearea unui canal de preț prelungit. Dominanța unei forțe determină direcția de tendință a canalului de preț. Canalele de preț pot apărea pe diverse intervale de timp. Acestea pot fi create de toate tipurile de instrumente și titluri, inclusiv futures, acțiuni, fonduri mutuale, fonduri tranzacționate pe schimburi (ETF) și multe altele.
Comercianții, în special cei care sunt discipoli ai analizei tehnice, sunt mereu în căutarea unor modele de diagramă care îi pot ajuta în deciziile de tranzacționare. Odată ce acțiunea prețurilor unei securități realizează un set de valori maxime și minime care urmează un model discernibil și pot fi conectate prin două linii paralele, a fost format un canal de preț.
Linia de tendință inferioară este desenată atunci când prețurile pivotează mai ridicate, în timp ce linia de tendință superioară este desenată atunci când pivoturile de preț scad. Abruptul înclinărilor și declinurilor determină direcția tendinței canalului de preț. Un canal de preț ascendent va avea linii de tendință cu o pantă pozitivă care indică faptul că prețul este în creștere la fiecare modificare a prețului.
Imagine de Julie Bang © Investopedia 2019
Un canal de preț în tendință descendentă va avea linii de tendință cu o pantă negativă care indică faptul că prețul este în scădere cu fiecare modificare a prețului. Cele două linii ale unui canal de preț reprezintă suport și rezistență. Liniile de sprijin și rezistență pot oferi semnale pentru tranzacții profitabile de investiții.
Canalele de preț sunt destul de utile în identificarea defalcărilor, ceea ce este atunci când prețul unei garanții încalcă fie linia de tendințe superioară, fie cea inferioară. În plus, comercianții pot tranzacționa în cadrul canalului - vinde atunci când prețul se apropie de linia de tendință superioară a canalului și cumpără când testează linia de tendință inferioară a canalului.
Analiza canalului de preț
Potențial, există câteva moduri de a beneficia de identificarea corectă a canalelor de preț. Investitorii, folosind atât poziții lungi, cât și poziții scurte, au cea mai mare oportunitate de a câștiga atunci când securitatea urmărește o cale delimitată a canalului de preț.
Optimizarea profiturilor într-o evoluție ascendentă se bazează pe stabilirea pozițiilor de cumpărare în securitate la niveluri avantajoase. Odată identificat un canal de preț, investitorul se poate aștepta probabil ca o garanție să reverseze cursul și să crească atunci când prețul său atinge limita inferioară a canalului. Acest lucru le permite să inițieze o poziție de cumpărare la un preț redus. Într-un canal al prețurilor în creștere ascendentă, un investitor în voga poate dori să își păstreze participațiile la limita ascendentă, în așteptarea unei defalcări, ceea ce ar duce la o creștere a prețului. Dacă garanția pare să rămână în interiorul canalului său de preț, vânzarea sau luarea unei poziții scurte la limita ascendentă poate maximiza rentabilitatea.
În schimb, un canal de preț descendent poate fi, de asemenea, destul de profitabil. Într-un canal al prețurilor în tendință descendentă, investitorii ar dori să reducă acțiunile la limita superioară și să ia o poziție și mai profundă, imediat după confirmarea unei defalcări. De asemenea, aceștia ar putea merge împotriva tendinței dominante și să ia poziții îndelungate de la limita inferioară, anticipând acțiunile prețurilor pentru a adera la limitele stabilite ale canalului și a înainta înapoi.
