Fondată de firma financiară storizată, John Hancock, în 2014, Twine oferă planuri de economii și servicii de investiții algoritmice prin birourile sale din San Francisco și Boston. Noii clienți depun fonduri în conturi individuale impozabile, cu o cerință minimă de 5 USD pentru economii și o cerință minimă de 100 USD pentru investiții automate. Atragerea majoră a Twine este simplitatea experienței utilizatorului. Twine vă menține concentrat pe atingerea obiectivului declarat și evită să vă distrage atenția cu detaliile modului în care robo-consilier lucrează de fapt pentru a vă sprijini.
Pro-uri
-
Configurare ușoară
-
Numerar câștigă dobânzi
-
Susținut de John Hancock
Contra
-
Documentare slabă
-
Fără înregistrări ETF sau fonduri mutuale
-
Fără aplicație pentru Android
-
Fără recoltare de pierderi de impozite
Configurare cont
0.9Pornirea unui cont cu Twine este rapid și ușor. Pur și simplu introduceți o adresă de e-mail și o parolă pentru a accesa paginile contului, creând depozite recurente pentru un cont de economii sau de investiții. Alegeți obiectivele dvs. de investiții dintr-o listă de rufe sau alegeți obiective personalizate. Fiecare obiectiv generează un portofoliu conservator, moderat sau agresiv după ce răspundeți la întrebări privind nivelurile de active, toleranța la risc, perioadele de deținere și alte date cu caracter personal.
Puteți alege, de asemenea, un partener pentru obiective partajate, generând o interfață de cont combinată care combină ipotetic fondurile partenerilor într-un singur cont. Cu toate acestea, acesta este doar un proces front-end, deoarece fiecare partener menține în realitate un cont individual de brokeraj. Aceasta înseamnă că fiecare persoană își păstrează accesul la fondurile pe care le depun și la randamentele proporționale pe capitalul respectiv.
Deși procesul de configurare este simplu, nu puteți vedea ce tip de active sunt în portofoliu până nu finanțați efectiv un cont. Acest lucru face ca ratingul Twine pentru configurarea contului să scadă semnificativ, deoarece considerăm că aceasta este o lipsă de transparență.
Stabilirea obiectivelor
2.4Twine adoptă o abordare specifică obiectivului platformei sale, dar nu oferă prea multe modalități de îndrumare, calculatoare sau instrumente. Puteți revizui statistici privind tranzacțiile și performanțele relative pe paginile de gestionare a contului. Twine oferă recomandări cu privire la nivelurile de finanțare bazate pe progresul către obiectivele de timp, dar există câteva instrumente de stabilire a obiectivelor, altele decât întrebările generice în momentul configurarii. Metodologia de testare anticipată care măsoară progresul obiectivului utilizează randamente istorice cuprinse între 0, 7% și 6, 0%. Această lipsă relativă de sprijin pentru stabilirea obiectivelor se agravează prin faptul că nu puteți vorbi direct cu un consilier uman.
Servicii de cont
3.3Finanțarea contului dvs. necesită logarea în interfața de gestionare a contului și configurarea depozitelor recurente obligatorii dintr-un cont bancar conectat. Retragerile pot fi solicitate cu câteva clicuri pe interfața contului, dar primirea fondurilor durează șapte-zece zile lucrătoare, ceea ce este mai lent decât media industriei. Deținătorii de conturi individuale nu pot utiliza marja sau împrumut din cont, iar platforma nu oferă servicii bancare.
Twine plătește în prezent 1, 05% din numerarul înnoptat în instrumentele aprobate de FDIC. Platforma afirmă că este menită să atingă un obiectiv financiar specific, nu vă ajută cu un plan financiar complet, astfel încât ofertele de servicii reflectă acest lucru. La prima vedere, se pare că nu puteți deschide pensii, economii la facultate sau alte conturi avantajoase din punct de vedere fiscal, dar broșura ADV precizează că contul dvs. va fi înregistrat ca IRA dacă alegeți pensionarea ca obiectiv. Cu toate acestea, nu există posibilitatea de a transfera un cont existent pe Twine, ceea ce reprezintă o omisiune majoră.
Conținutul portofoliului
2.4Algoritmii Twine, la fel ca majoritatea consilierilor robo, respectă regulile Tehnologiei Portofoliului Modern (MPT) pentru crearea și popularea portofoliului. Sistemul generează un portofoliu conservator, moderat sau agresiv ca răspuns la datele profilului tău. Expunerea se face doar prin ETF-uri și fonduri mutuale, fără stocuri individuale, produse cu venituri fixe directe sau companii conștiente social. Progresul în direcția obiectivelor dvs. generează recomandări de sistem privind nivelurile de finanțare, fie pentru o persoană sau un parteneriat, iar ajustările profilului pot schimba și categorizarea portofoliului.
Portofoliile oferă proiecții de retur pe niveluri bazate pe performanțe „neobișnuit de bune”, „cel mai probabil” și „neobișnuit de rele”; suma pe care clienții doresc să o investească; și cât vor contribui în fiecare lună. Fiecare portofoliu modifică, de asemenea, alocările ca răspuns la perioada de timp aleasă și timpul rămas pentru a atinge obiectivul declarat.
De exemplu, un portofoliu agresiv cu un orizont de timp de până la cinci ani alocă 70% sau mai mult către ETF-urile de pe piața monetară și obligațiunile, ETF-urile stoc constituind celelalte 30%. Un orizont de timp mai mare de cinci ani ridică alocarea stocurilor la 80%, restul pe piața monetară și fondurile de obligațiuni. Reechilibrarea portofoliului dvs. este declanșată de depozite, retrageri sau retururi care sunt utilizate pentru a menține alocările țintă pentru portofoliu în perioada respectivă.
Din păcate, nu am reușit să găsim documentație despre ETF sau fonduri de fonduri mutuale utilizate pentru construirea portofoliilor. Aceasta marchează o omisiune majoră, deoarece cheltuielile legate de ETF nu sunt acoperite din taxa de program, forțându-vă să suportați aceste costuri ascunse. Este, de asemenea, greu de spus dacă John Hancock și Twine beneficiază financiar de fondul lor de investiții nedezvăluit, ridicând un potențial conflict de interese.
Managementul portofoliului
3.2Twine nu oferă o mulțime de informații sau detalii despre ceea ce se întâmplă în spatele scenei din contul de management. Interfața de gestionare a contului vă prezintă valori de performanță standard care detaliează performanțele actualizate ale portofoliului defalcate pe obiectiv. Diverse vizualizări ale conturilor afișează valoarea curentă a pieței, câștigurile, un grafic care evidențiază potențialele rentabilități viitoare și nivelurile de finanțare a depozitelor.
Twine nu efectuează reechilibrarea programată în mod regulat. În schimb, reechilibrarea are loc ca reacție la retrageri sau depozite, modificarea nivelului activelor și timpul rămas până la realizarea obiectivelor. Reechilibrele încearcă să reducă investițiile în clase de active supra-alocate, crescând în același timp investițiile în clase de active subalocate. Nu puteți solicita reechilibrarea și nici nu puteți face modificări la ETF-uri sau fonduri mutuale culese pentru portofolii. De asemenea, Twine îi lipsește recolta de pierderi de impozite pe care o oferă mulți dintre concurenții săi.
Experiența utilizatorului
2.8Experiență mobilă
Twine oferă un site web ușor de citit, pregătit pentru mobil și o aplicație mobilă iOS, care oferă funcții îmbunătățite de gestionare a contului. Nu există o aplicație mobilă pentru Android, ceea ce va fi o problemă pentru mulți utilizatori, având în vedere cota de piață mondială a Android. Aplicația iOS oferă autentificare biometrică și cu doi factori.
Experiență desktop
Site-ul conține o serie de link-uri care evidențiază caracteristicile principale ale contului, explică serviciile și dezvăluie cerințele legale. Ați lovit rapid o barieră de plată / finanțare atunci când începeți procesul de configurare a contului, negând o privire foarte necesară asupra calității chestionarului și alocărilor de portofoliu generate de sistem. Nu există instrumente de planificare sau calculatoare și majoritatea informațiilor vitale sunt îngropate în paginile cu întrebări frecvente.
Serviciu clienți
2.5Ca multe detalii aparent importante, informațiile de contact sunt ascunse în întrebări frecvente. Link-ul de asistență vă conduce la un applet Twine Support Center, cu un formular de intrare simplu, dar fără adresă, număr de telefon, e-mail sau link-uri live chat. Alte pagini de întrebări frecvente includ un număr de telefon și o adresă de e-mail, dar toate linkurile „contactează-ne” se deschid către pagina de intrare a formularului. Analiza suplimentară a identificat orele de serviciu pentru clienți între orele 9:00 și 17:00, de luni până vineri. Mai multe apeluri efectuate la numărul gratuit au produs un contact prompt cu un reprezentant al serviciului clienți. Adresa companiei a fost găsită în tipăritul fin al consultanței și nicăieri în altă parte.
Educație și securitate
3Este demn de remarcat faptul că Twine nu se marchează ca o platformă diversă pentru a vă gestiona viața financiară. Acesta dorește să fie soluția dvs. pentru economisire și investiție pentru obiective definite cu termene stabilite. Această concentrare restrânsă limitează în mod natural cantitatea de Twine în resursele sale. Site-ul web conține un blog generic cu 29 de articole sub patru rubrici, dar conținutul este axat în principal pe poveștile de succes ale utilizatorilor și nu există nicio funcție de căutare pentru a obține informații rapide despre subiectele necesare. Cele mai utile materiale au fost la zi, deși tutorialele cu pensii largi nu aveau instrumente cantitative necesare pentru a ajuta la planificarea obiectivelor pe termen scurt și la planificarea financiară pe termen lung.
Twine este sigur și corespunde celor mai bune practici pentru industria consultativă. Site-ul folosește criptarea SSL pe 256 biți și oferă o politică de confidențialitate clar declarată. Conectarea la administrarea contului dvs. necesită autentificare cu doi factori printr-un mesaj text. Apex Clearing Corporation deține toate fondurile clienților, oferind acces la asigurările Securities Investor Protection Corporation (SIPC) și asigurarea în exces. FDIC asigură ca contul de numerar să mărească până la 250.000 USD pe cont, în timp ce conturile de investiții sunt asigurate de SPIC împotriva pierderilor generate de brokerajele eșuate (nu pierderi datorate mișcării pieței) cu până la 500.000 USD.
Comisioane și taxe
2.5Prețul Twine poate fi un pic înșelător, recomandând să plătiți „25 de cenți pe lună pentru fiecare 500 USD în cont”, ceea ce se traduce într-un procent relativ ridicat de 0, 60% pe an. Materialele de marketing sunt „fără taxe ascunse”, dar tipăritul prevede că taxele ETF și unele comisioane nu sunt acoperite în cadrul programului consultativ. În plus, Apex percepe transferuri prin transferuri și transferul contului către un alt broker. Modelul de afaceri sugerează că Apex primește plata pentru fluxul de comenzi atunci când prelucrează Twine tranzacții, dar nu există informații despre cine păstrează acel capital.
Twine este o formă potrivită pentru tine?
Twine ar putea fi o potrivire perfectă pentru tinerii investitori care doresc să economisească bani pentru un anumit obiectiv. Puteți deschide cu ușurință un cont și îl puteți finanța în mod regulat, în timp ce aveți încredere în algoritmi cu schimbul de reechilibrare și alocare a activelor pe măsură ce data de țintă se apropie. Desigur, această simplitate va fi atractivă pentru mai mulți decât investitorii tineri. În ciuda comisiei relativ mari într-un spațiu competitiv foarte mare, Twine poate realiza o nișă în care concurează mai mult cu conturile de economii bancare decât furnizorii de gestionare a averii. Mai mult decât atât, conexiunea lui Twine cu John Hancock nu va îndrepta, fără îndoială, mulți investitori conservatori, care, altfel, nu vor considera niciodată să permită unui consilier robo să își gestioneze banii.
Acestea fiind spuse, investitorii mai experimentați sau curioși vor fi opriți din lipsa informațiilor detaliate. Dezvăluirea mai bună a gestiunii contului ar putea contribui la reducerea acestei frustrări și poate veni cu timpul. Chiar și cu informații și resurse mai solide, totuși Twine trebuie să facă o treabă mult mai bună eliminând blocajele rutiere ale clienților. Lipsa unei aplicații Android este o supraveghere serioasă, la fel și lipsa recoltării pierderilor de impozite atunci când vorbim despre economii pe termen lung și investiții în conturi impozabile. Până la rezolvarea acestor probleme, este posibil să găsiți mai multe opțiuni de economisire și investiții automate în rândul concurenților Twine.
Metodologie
Investopedia este dedicată furnizării investitorilor cu recenzii și evaluări nepărtinitoare și evaluări ale consilierilor robo. Recenziile noastre din 2019 sunt rezultatul a șase luni de evaluare a tuturor aspectelor celor 32 de platforme robo-consiliere, inclusiv experiența utilizatorului, capacitățile de stabilire a obiectivelor, conținutul portofoliului, costuri și taxe, securitate, experiență mobilă și servicii pentru clienți. Am colectat peste 300 de puncte de date care au cântărit în sistemul nostru de notare.
Fiecare consilier robo pe care l-am examinat a fost solicitat să completeze un sondaj de 50 de puncte despre platforma lor pe care am folosit-o în evaluarea noastră. Mulți dintre consilierii roboți ne-au oferit și demonstrații în persoană ale platformelor lor.
Echipa noastră de experți din industrie, condusă de Theresa W. Carey, a condus analizele noastre și a dezvoltat această metodologie cea mai bună din industrie pentru clasarea platformelor robo-consilieri pentru investitori la toate nivelurile. Faceți clic aici pentru a citi metodologia noastră completă.
